Прогноз по золоту: XAU/USD ждет решения по политике ФРС для следующего направления движения

• Золото пытается отскочить к отметке $4 000 в начале среды, приостанавливая недавнюю резкую коррекцию от рекордных максимумов.  
• Доллар США восстанавливается от недельных минимумов, внимание на объявления ФРС по монетарной политике для новых сделок.
• Золото находится на критическом этапе, так как дневной RSI борется с уровнем 50, в то время как поддержка 50% Фибо на уровне $3 850 удерживается.

Золото повторяет азиатский отскок во вторник к отметке $4 000 в начале среды, так как трейдеры стремятся зафиксировать прибыль после недавней резкой коррекции от рекордных максимумов в $4 382 перед критическим решением по монетарной политике Федеральной резервной системы США (ФРС).  

Золото: Продлится ли восстановление после решения ФРС?

Потеряв еще 3,5% своей стоимости на этой неделе, золото пытается провести слабое восстановление на фоне фиксации прибыли, так как рынки прибегают к переориентации перед заседанием ФРС.

Тем не менее, дальнейший рост золота, похоже, ограничен ослаблением торговых опасений между США и Китаем и продолжающимся ралли на глобальных фондовых рынках.

Перед важной встречей между президентом США Дональдом Трампом и его китайским коллегой Си Цзиньпином Трамп заявил, что ожидает снижения тарифов на фентанил, добавив: "Я думаю, что у нас будет отличная встреча с Си".

Краткосрочное направление золота может зависеть от объявлений ФРС по монетарной политике и результатов встречи Трампа и Си.

Ожидается, что ФРС снова снизит ключевые процентные ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) после "снижения для управления рисками" в сентябре. Поскольку решение по ставке полностью заложено в цены, внимание будет сосредоточено на составе голосования и любых намеках от председателя ФРС Джерома Пауэлла на будущие снижения ставок.

Рынки ожидают разделение голосов 9-3, так как губернатор ФРС Стивен Миран снова ожидается с несогласием в пользу снижения на 50 б.п., в то время как члены правления Гулсби и Мусалем, как ожидается, будут склоняться к удержанию ставок.

Если подсчет голосов удивит результатом 10-2 или 11-1 в пользу снижения на 25 б.п. и/или Пауэлл подчеркнет растущие понижательные риски для рынка труда, это, вероятно, будет воспринято как "голубиное" решение. Этот сценарий может возобновить ралли для не приносящего дохода золота.

Тем не менее, золото может ускорить свою коррекционную нисходящую динамику, если разделение голосов окажется ястребиным, что подорвет надежды на дальнейшие снижения ставок, особенно на заседании в декабре.

В целом, заявление ФРС и слова Пауэлла будут внимательно изучены для оценки перспектив центрального банка по инфляции, росту и рынку труда на фоне нехватки данных из-за закрытия правительства США.

Но рынки могут продолжать оставаться настороженными перед встречей Трампа и Си в четверг.

Технический анализ цены золота: Дневной график

Дневной график показывает, что цена золота удерживает восстановление с уровня критической поддержки на $3 847, который является уровнем 50% Фибоначчи коррекции (Fibo) параболического роста, начавшегося в середине августа.

Тем не менее, критически важно для покупателей вернуть отметку $4 000, чтобы нейтрализовать ближайший медвежий уклон.

Важные уровни сопротивления, на которые стоит обратить внимание при "голубиной" ФРС, составляют $4 000 и 21-дневная простая скользящая средняя (SMA) на уровне $4 064, за которой следует $4 129 – уровень 23,6% Фибо того же восходящего движения.

В случае менее "голубиного" результата ФРС золото может снова протестировать вышеупомянутую поддержку 50% Фибо на уровне $3 847, ниже которой 50-дневная SMA на уровне $3 795 выравнивается.

Последней линией защиты для покупателей считается уровень $3 721, который соответствует уровню 61,8% Фибо (золотое сечение).

14-дневный индекс относительной силы (RSI) находится на уровне около 50, что указывает на отсутствие четких торговых стимулов в этом благородном металле.