Новости и прогнозы по золоту

Популярно известный отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP) показал, что в сентябре экономика создала 29 тыс. новых рабочих мест по сравнению с пересмотренным в сторону снижения значением предыдущего месяца в 133 тыс. и прогнозами консенсуса в 90 тыс. Более того, уровень безработицы неожиданно немного вырос до 4,2% с 4,1% в августе, в то время как годовой рост заработной платы замедлился до 3,0% в сентябре, совпав с самым низким темпом, зафиксированным с мая 2021 года. Это произошло на фоне слабых данных по инфляции в США, опубликованных на прошлой неделе, и значительно ослабило давление на ФРС в отношении повышения процентных ставок. В свою очередь, это отдаляет доходность облигаций США от многолетних максимумов и выступает попутным ветром для недоходного золота.

Давление на ФРС в отношении повышения ставок ослабевает после более слабых данных из США, но ABN Amro по-прежнему видит движение в декабре

Аналитики ABN Amro считают последний отчет по рынку труда США «соответствующим нашему базовому сценарию», утверждая, что «видимое восстановление на рынке труда в предыдущих двух отчетах было в некоторой степени миражом». Они отмечают, что «трехмесячное среднее значение в 51 тыс. является солидным с учетом предложения рабочей силы, но оно не указывает на перегретый или напряженный рынок», и полагают, что более мягкий тон в занятости, «особенно на фоне негативного сюрприза в отчете PCE ранее на этой неделе, снимает давление на ФРС в отношении повышения ставки в октябре».

Несмотря на это, ABN Amro сохраняет мнение, что «устойчивое инфляционное давление из-за энергетического шока» вероятно «спровоцирует еще одно повышение ставки ФРС в декабре по тем же причинам, что и в сентябре: чтобы предотвратить перенос на потребительские цены и заработную плату».

Тем не менее, инструмент FedWatch от CME Group показывает, что трейдеры по-прежнему закладывают около 85% вероятности того, что центральный банк США повысит стоимость заимствований до конца этого года. Помимо этого, неопределенность, связанная с продолжающимися конфликтами на Ближнем Востоке и расширяющейся войной России и Украины, оказывает сильную поддержку безопасному доллару США. В последних событиях министр иностранных дел Ирана Аббас Арагчи заявил, что у конфликта с США нет военного решения, но Тегеран по-прежнему готов вернуться к войне. Вдобавок спикер парламента Ирана Мохаммад Багер Галибаф заявил, что Ормузский пролив не будет открыт, пока наши условия не будут выполнены.

Кроме того, глава правящего органа Йемена Рашад аль-Алими объявил о начале военных операций по возвращению оставшейся территории, удерживаемой хуситами в стране. Отдельно Украина сообщила о смертоносных российских авиаударах по Киевской области, Харькову и Днепру в воскресенье. В ответ президент Украины Владимир Зеленский написал в X, что Россия обязательно столкнется с ответом на это. Это сохраняет геополитическую премию за риск в игре и благоприятствует быкам по USD, что требует осторожности от быков по XAU/USD. Теперь трейдеры ждут публикации индекса PMI в сфере услуг США от ISM, который, наряду с выступлениями влиятельных членов FOMC, должен придать некоторый импульс цене на золото.