Новости и прогнозы по золоту

Золото (XAU/USD) торгуется под давлением в среду, поскольку ожидания дальнейшего повышения процентных ставок Федеральной резервной системой (ФРС) поддерживают доллар США (USD) и оказывают давление на недоходный металл. На момент написания статьи XAU/USD торгуется в районе $4 285 в часы американских торгов, снизившись на 1,60% внутри дня.

Доллар США продолжает рост после предварительной публикации S&P Global PMI, поднявшись до нового двухмесячного максимума. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает доллар США по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется в районе 101,00, прибавляя 0,40% внутри дня.

Составной индекс PMI вырос до 58,4 с 56,0 в августе. Индекс PMI для производственной сферы поднялся до 57,0, превысив прогноз 53,5, в то время как индекс PMI для сферы услуг вырос до 58,7 против ожиданий 56,0. Более сильные показатели придали доллару США новый импульс и подтолкнули золото вниз.

Данные укрепляют ожидания того, что ФРС может позволить себе снова повысить ставки. На прошлой неделе центральный банк поднял ставку по федеральным фондам на 25 базисных пунктов (б.п.) до диапазона 3,75%-4,00%. В обновленных прогнозах был указан еще один шаг повышения в этом году. Президент ФРБ Ричмонда Томас Баркин во вторник придерживался ястребиного тона, заявив, что «экономические условия, если уж на то пошло, укрепляются», и предупредив, что передающиеся эффекты от тарифов и энергии не ослабевают. Баркин добавил, что высокая инфляция сегодня рискует повлиять на будущую инфляцию. Инструмент CME FedWatch Tool оценивает вероятность повышения ставки в октябре примерно в 53%.

На Ближнем Востоке президент США Дональд Трамп сообщил журналистам на Генеральной Ассамблее ООН в Нью-Йорке во вторник, что у американских официальных лиц состоялась очень хорошая трехчасовая встреча с иранскими представителями. Иранские государственные СМИ сообщили, что министр иностранных дел Аббас Арагчи передал условия Тегерана для возобновления работы Ормузского пролива спецпосланнику США Стиву Уиткоффу. Среди них — снятие военно-морской блокады США, освобождение замороженных иранских активов и прекращение войны на всех фронтах «сопротивления».

Нефть West Texas Intermediate (WTI) прервала пятидневную серию потерь, но остается вблизи более чем двухнедельного минимума около $90. Цены на нефть значительно выше довоенных уровней, а возобновившиеся дипломатические усилия пока не привели к существенному прорыву. Это сохраняет в игре опасения по поводу инфляции и удерживает доходность казначейских облигаций США на повышенных уровнях, при этом чувствительная к ставке доходность 2-летних облигаций составляет 4,79%, что близко к уровням, последний раз наблюдавшимся в 2024 году.

Сочетание сильного доллара США, роста доходности казначейских облигаций и ожиданий более высоких затрат по займам делает золото уязвимым для дальнейшего снижения.