- Золото продлевает трехдневную полосу потерь ниже $4 200, нацеливаясь на третью подряд недельную просадку.
- Доллар США находится на годовых максимумах на фоне ястребиного прогноза ФРС и возобновившейся напряженности с Ираном.
- С технической точки зрения золото остается уязвимым, вероятен повторный тест отметки $4 000.
Золото обновляет недельные минимумы около $4 175 в азиатскую сессию пятницы, поскольку продавцы не собираются сдаваться и стремятся зафиксировать третью подряд недельную просадку.
Золото движется вниз на фоне бычьего доллара США
Золото проигнорировало оптимизм, связанный с подписанием мирного соглашения между Соединенными Штатами (США) и Ираном, поскольку возобновившаяся напряженность вспыхнула после сообщения CNN о том, что вице-президент США Джей Ди Вэнс отменил запланированную поездку в Швейцарию для переговоров с Ираном.
Это, в сочетании с ястребиными ожиданиями в отношении процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) США, продолжает поддерживать доллар США (USD), помогая доллару оставаться на самом высоком уровне за более чем год по отношению к шести основным валютным конкурентам.
В среду ФРС сохранила ключевые ставки в диапазоне 3,5%-3,75%, как и ожидалось. Однако обновленная Сводка экономических прогнозов (SEP), так называемый точечный прогноз, продемонстрировала значительный ястребиный сдвиг: девять чиновников ФРС прогнозируют как минимум одно повышение ставки в этом году.
Центральный банк также исключил из заявления по монетарной политике формулировку, которая предполагала, что следующим шагом будет снижение ставки.
В перспективе золото оказывается в проигрышной ситуации, поскольку возросшие ставки на повышение ставок ФРС могут поддерживать доллар США, увеличивая альтернативные издержки владения металлом в иностранных валютах.
Кроме того, техническая картина золота на дневном графике благоприятствует продавцам, превращая любое восстановление металла в хорошую возможность для продажи.
Тем не менее, потоки в конце недели и покрытие коротких позиций могут обеспечить временное облегчение оптимистам по золоту по мере завершения важной недели.
Технический анализ цены золота: дневной график
На дневном графике XAU/USD торгуется на уровне $4 178,77, продолжая медвежий краткосрочный уклон, поскольку спот уверенно удерживается ниже всех своих основных скользящих средних. 21-дневная простая скользящая средняя (SMA) на уровне $4 365,31, 50-дневная SMA на $4 540,91 и 100-дневная SMA около $4 721,48 расположены выше, усиливая сдержанный настрой вместе с 200-дневной SMA на $4 466,67, которая теперь совпадает с более широкой медвежьей структурой. Индекс относительной силы (RSI) (14) около 37 остается в отрицательной зоне, но не достигает экстремумов перепроданности, что указывает на сохранение нисходящего импульса, хотя и без новой капитуляции.
Сверху начальное сопротивление формируется на уровне 21-дневной SMA около $4 365, за ней следует 200-дневная SMA около $4 467 и затем 50-дневная SMA примерно на $4 541, при этом 100-дневная SMA на $4 721 выступает в роли более отдаленного барьера. Пока золото остается ниже этого многослойного диапазона дневных скользящих средних, ралли, вероятно, будут продаваться, и нисходящий уклон сохранится, при этом трейдеры будут следить за любым снижением импульса как за сигналом возможного формирования базы, а не подтвержденного разворота.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Недавняя аналитика
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Форекс сегодня: все внимание - на решение Банка Англии по ставке
Вот что нужно знать в четверг, 17 сентября: Индексу доллара США (DXY) удалось вновь подняться выше психологического уровня 100,00, поскольку трейдеры оценивают решение Федеральной резервной системы (ФРС) США о повышении ставки. В среду на сентябрьском заседании центральный банк США повысил базовую процентную ставку на 25 базисных пунктов (б.п.). Это первое повышение процентной ставки ФРС за три года