- Цена на золото продлевает восстановление третий день подряд, но нацелена на худший месяц за более чем 17 лет.
- Победная серия доллара США прерывается на фоне сворачивания и перепозиционирования к концу первого квартала.
- Золото может столкнуться с сильным сопротивлением на 100-дневной SMA на уровне $4 637, поскольку дневной RSI остается медвежьим.
Золото восстановило импульс роста, чтобы повторно протестировать уровень $4 600 на азиатских торгах во вторник после того, как удержало уровень $4 400.
Золото готовится к месячному снижению на фоне ястребиных ставок ФРС
Последний рост золота в основном обусловлен возвращением аппетита к риску, что прерывает победную серию доллара США (USD) против основных конкурентов.
Восстановление настроений риска можно объяснить возобновлением оптимизма по поводу деэскалации войны на Ближнем Востоке после сообщения Wall Street Journal (WSJ), в котором говорится, что президент США Дональд Трамп сообщил своим помощникам о готовности завершить военную кампанию против Ирана, даже если Ормузский пролив останется в значительной степени закрытым.
Кроме того, выше прогнозов официальные китайские данные по PMI в производственном и непроизводственном секторах за март, несмотря на геополитическую напряженность, способствуют возрождению интереса к более рискованным активам, снижая привлекательность доллара США как безопасного актива.
Также трейдеры USD стремятся зафиксировать прибыль по своим недавним длинным позициям перед окончанием первого квартала, что приводит к фиксации прибыли по доллару и дальнейшему росту цены на золото.
Золото также получает поддержку от последних комментариев председателя Федеральной резервной системы (ФРС) США Джерома Пауэлла. Во время своего публичного выступления в понедельник Пауэлл дал понять, что долгосрочные инфляционные ожидания в США остаются под контролем, несмотря на продолжающуюся геополитическую напряженность в Западной Азии, которая продолжает волновать мировые рынки.
Несмотря на недавнее восстановление с четырехмесячных минимумов $4 099, драгоценный металл на пути к худшему месяцу за более чем 17 лет, поскольку вызванный энергетическим шоком рост инфляционных прогнозов исключил снижение процентной ставки ФРС в этом году. Золото процветает в условиях низких процентных ставок.
В предстоящий день золото может продолжить рост, если денежные потоки в конце квартала усилятся. Однако рынки продолжают следить за развитием событий в войне на Ближнем Востоке в поисках нового торгового импульса для золота.
«Пятая неделя войны Трампа с Ираном подтвердила отсутствие какой-либо общей стратегии», — отметила газета Guardian во вторник в редакционной статье.
Технический анализ цены на золото: дневной график
Краткосрочный уклон слегка медвежий, поскольку цена остается ниже 100-дневной простой скользящей средней (SMA) около $4 637, при этом удерживая уровень $4 400. Такая конфигурация показывает давление краткосрочных продавцов в рамках более широкого восходящего тренда, определяемого устойчиво растущими 100- и 200-дневными SMA. Индекс относительной силы (RSI) на уровне 40,90 остается ниже отметки 50 и вдали от зоны перепроданности, что указывает на сохраняющийся, но не исчерпанный медвежий импульс.
Немедленное сопротивление возникает на 100-дневной SMA около $4 637, где дневное закрытие выше этого уровня смягчит медвежий настрой и откроет путь к области $4 700. Снизу начальная поддержка расположена около предыдущего минимума на $4 420, за которым следует зона спроса на $4 350 и растущая 200-дневная SMA около $4 129.
Пока цена торгуется ниже краткосрочных средних и RSI держится ниже 50, ралли уязвимы к продажам на этих уровнях сопротивления. Дополнительным подтверждением медвежьего прогноза служит сохраняющийся с 25 марта медвежий крест 21-дневной и 50-дневной SMA.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Недавняя аналитика
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Форекс сегодня: все внимание - на решение Банка Англии по ставке
Вот что нужно знать в четверг, 17 сентября: Индексу доллара США (DXY) удалось вновь подняться выше психологического уровня 100,00, поскольку трейдеры оценивают решение Федеральной резервной системы (ФРС) США о повышении ставки. В среду на сентябрьском заседании центральный банк США повысил базовую процентную ставку на 25 базисных пунктов (б.п.). Это первое повышение процентной ставки ФРС за три года