- AUD/USD снова оказался под давлением, оставаясь ниже 0,6600.
- Доллар США набрал новую силу и отскочил от многолетних минимумов.
- Розничные продажи в Австралии в мае выросли меньше, чем ожидалось.
Австралийский доллар (AUD) умеренно снизился по отношению к доллару США (USD) в среду, частично подорвав сильное восстановление, которое привело к тому, что AUD/USD достиг годовых максимумов около 0,6600 накануне.
Тем временем конструктивный настрой пары, похоже, не оспаривается после убедительного прорыва выше 200-дневной простой скользящей средней (SMA) около 0,6420.
На внутреннем фронте опрос Ai Group в июне показал в основном слабые результаты, в то время как розничные продажи в мае увеличились на 0,2%, что добавило негативного настроения вокруг AUD. Дополнительные данные показали, что разрешения на строительство увеличились на 0,2% в мае, а одобрения частных домов выросли на 0,5% за тот же период.
Стоит напомнить, что индекс потребительских цен (CPI) в мае снизился до 2,1% в годовом исчислении с 2,4% в апреле, что удобно вписывается в целевой диапазон Резервного банка Австралии (РБА) 2%–3%, в то время как окончательные данные PMI от S&P Global подтвердили, что производственный сектор Австралии остается в зоне роста.
Замедление CPI и устойчивые показатели PMI подчеркивают устойчивость местной экономики, поддерживая недавний рост AUD.
Китай: Импульс против ветров
Китай, крупнейший торговый партнер Австралии, нарисовал смешанную, но в целом позитивную картину: промышленное производство, розничные продажи и услуги все ускорились в мае, укрепляя ожидания роста около 5% в годовом исчислении.
Национальное бюро статистики (NBS) сообщило, что PMI в производственном секторе в июне составил 49,7, а PMI в непроизводственном секторе — 50,5, в то время как PMI от Caixin в производственном секторе поднялся до 50,4. Тем не менее, напряженность в секторе недвижимости и постепенное сворачивание стимулов угрожают подорвать импульс до конца 2025 года.
Дивергенция центральных банков
Дивергенция в политике продолжает формировать настроение.
РБА снизил свою процентную ставку на 25 базисных пунктов до 3,85% в прошлом месяце, намечая постепенное снижение до 3,20% к 2027 году и отвергая призывы к более глубокому "страховочному" снижению.
Федеральная резервная система (ФРС) оставила ставки на прежнем уровне, но подтвердила руководство по двум снижением на 50 базисных пунктов до конца года, при этом председатель Джером Пауэлл предупредил, что тарифы могут вновь разжечь инфляцию на товары летом.
Рынок ставок
Спекулянты расширили свои медвежьи ставки на AUD. Данные CFTC на 24 июня показывают, что чистые короткие позиции выросли до почти 96 тыс. контрактов, что является самым высоким показателем с апреля, в то время как открытый интерес увеличился до чуть более 151 тыс. контрактов, достигнув двухнедельных максимумов.
Технические уровни
Сопротивление находится на уровне 0,6590, максимуме 2025 года, установленном 30 июня, за которым следует пик ноября 2024 года на уровне 0,6687 и потолок 2024 года на уровне 0,6942, прежде чем ключевая отметка 0,7000.
Снизу 200-дневная SMA на уровне 0,6418 предлагает начальную поддержку перед минимумом июня на уровне 0,6372 (23 июня) и минимумом мая на уровне 0,6356 (12 мая), при более глубоком падении потенциально нацеливаясь на рубеж 0,6000 и дно 2025 года на уровне 0,5913 (9 апреля).
Индекс относительной силы (RSI) колеблется около 60, что предполагает дальнейший рост, в то время как средний направленный индекс (ADX) около 22 указывает на умеренно устойчивый тренд.
Дневной график AUD/USD
Краткосрочный прогноз
AUD/USD, похоже, вышел из своей многонедельной зоны консолидации. Изменения в политике Пекина или неожиданные торговые шаги США остаются наиболее очевидными факторами колебаний, хотя ни одно из них не кажется неминуемым. Рынки ожидают еще одного умеренного снижения РБА в этом году, но ожидается, что банк будет действовать осторожно, а не стремиться к агрессивному смягчению. При отсутствии внешних шоков конструктивная позиция AUD, вероятно, сохранится, с предпочтением постепенного роста, пока пара остается выше своей 200-дневной SMA.
РБА - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Резервный банк Австралии (РБА) устанавливает процентные ставки и управляет денежно-кредитной политикой Австралии. Решения принимаются советом управляющих на 11 заседаниях в год и на специальных экстренных заседаниях по мере необходимости. Основной задачей РБА является поддержание стабильности цен, что означает уровень инфляции в 2-3%, а также “...содействие стабильности валюты, полной занятости и экономическому процветанию австралийского народа”. Основным инструментом для достижения этой цели является повышение или понижение процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки укрепляют австралийский доллар (AUD) и наоборот. Другие инструменты РБА включают количественное смягчение и ужесточение политики.
В то время как инфляция всегда традиционно считалась негативным фактором для валют, поскольку она снижает ценность денег в целом, в наше время, когда ослабляется трансграничный контроль за движением капитала, на самом деле происходит обратное. Умеренно высокая инфляция в настоящее время, как правило, вынуждает центральные банки повышать процентные ставки, что, в свою очередь, приводит к увеличению притока капитала от глобальных инвесторов, ищущих выгодное место для хранения своих денег. Это повышает спрос на местную валюту, которой в случае Австралии является австралийский доллар.
Макроэкономические данные отражают состояние экономики и могут влиять на стоимость ее валюты. Инвесторы предпочитают вкладывать капитал в безопасные и растущие экономики, а не в нестабильные и сокращающиеся. Больший приток капитала увеличивает совокупный спрос и стоимость национальной валюты. Классические показатели, такие как ВВП, индексы PMI для производственной сферы и сферы услуг, занятость и опросы потребительских настроений, могут влиять на курс австралийского доллара. Сильная экономика может побудить Резервный банк Австралии повысить процентные ставки, что также окажет поддержку австралийскому доллару.
Количественное смягчение (QE) - это инструмент, используемый в экстремальных ситуациях, когда снижения процентных ставок недостаточно для восстановления кредитного потока в экономике. QE - это процесс, в ходе которого Резервный банк Австралии (РБА) печатает австралийские доллары (AUD) с целью покупки активов - обычно государственных или корпоративных облигаций - у финансовых учреждений, тем самым предоставляя им столь необходимую ликвидность. QE обычно приводит к ослаблению австралийского доллара.
Количественное ужесточение (QT) - это обратная сторона QE. Оно проводится после QE, когда происходит восстановление экономики и инфляция начинает расти. В то время как при QE Резервный банк Австралии (РБА) покупает государственные и корпоративные облигации у финансовых учреждений, чтобы обеспечить их ликвидностью, при QT РБА перестает покупать новые активы и прекращает реинвестировать основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Это будет положительным (или «бычьим») фактором для австралийского доллара.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Недавняя аналитика
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Золото еще не закончилo с рекордными максимумами
Золото продолжает свое ралли на американской сессии в понедельник и торгуется на новом историческом максимуме выше $4 420, прибавляя почти 2% на внутридневной основе. Потенциал для повторной эскалации напряженности на Ближнем Востоке на фоне новостей о планах Израиля атаковать Иран позволяет золоту капитализироваться на притоке капитала в безопасные активы.
EUR/USD набирает импульс к восстановлению, торгуется около 1,1750
После коррекции, наблюдавшейся во второй половине предыдущей недели, EUR/USD набирает бычий импульс и торгуется на положительной территории около 1,1750. Доллар США (USD) не может привлечь покупателей и поддерживает пару, так как инвесторы ожидают данных по ВВП во вторник перед рождественскими праздниками.
GBP/USD поднимается к 1,3450 на фоне возобновившейся слабости доллара США
GBP/USD разворачивается на север в понедельник и поднимается к уровню 1,3450. Доллар США (USD) остается под давлением в начале новой недели, так как инвесторы корректируют свои позиции перед завтрашними данными о росте за третий квартал, что помогает паре подняться выше.
Биткоин, Ethereum и Ripple нацелены на прорыв для нового восстановления
Биткоин, Ethereum и Ripple приближаются к ключевым техническим уровням на момент написания статьи в понедельник, поскольку более широкий рынок криптовалют стабилизируется. Участники рынка внимательно следят за тем, смогут ли BTC, ETH и XRP удержать прорывы и достичь решительных дневных закрытий выше ближайших уровней сопротивления, что может сигнализировать о начале краткосрочного восстановления.
Форекс сегодня: золото обновило рекордный максимум на фоне нарастающих геополитических трений
Вот что вам нужно знать в понедельник, 22 декабря: