Прогноз по AUD/USD: Быки, похоже, не спешат на фоне экономических проблем Китая и снижения ожиданий по снижению ставок ФРС

• AUD/USD испытывает трудности с укреплением после скромного внутридневного роста на фоне экономических проблем Китая.
• Снижение аппетита к риску, похоже, также давит на австралийский доллар на фоне скромного роста доллара США.
• Экономические опасения заставляют быков по доллару США держать оборону и оказывают поддержку паре.

Пара AUD/USD привлекает некоторых продавцов после внутридневного роста до середины 0,6500 в пятницу, хотя не имеет продолжения и остается близкой к двухнедельному максимуму, достигнутому накануне. Общая слабость на фондовых рынках, наряду с опасениями по поводу экономики Китая, оказывается ключевым фактором, подрывающим австралийский доллар (AUD). Более того, появление покупок доллара США (USD) наблюдается как оказывающее давление на валютную пару, хотя потенциал для снижения, похоже, ограничен.

Национальное бюро статистики сообщило, что промышленное производство Китая выросло на 4,9% в годовом исчислении в октябре, по сравнению с ростом на 6,5% в предыдущем месяце, что стало самым слабым годовым темпом с августа 2024 года. В дополнение к этому, розничные продажи замедлились с роста на 3,0% в сентябре и увеличились на 2,9% в прошлом месяце, что также представляет собой худший темп с августа прошлого года. Более того, инвестиции в основной капитал сократились на 1,7% за первые 10 месяцев года, что является ухудшением по сравнению с падением на 0,5% в период с января по сентябрь.

Это добавляет беспокойства по поводу слабого внутреннего спроса и рисков для роста второй по величине экономики мира и, в свою очередь, наблюдается как давление на австралийский доллар, который является прокси для Китая. Доллар США, с другой стороны, получает поддержку от возобновившегося спроса на безопасные активы и снижения ставок на снижение процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) США в декабре. Один из высокопоставленных чиновников Белого дома заявил, что ключевые экономические отчеты за октябрь – данные по занятости и инфляции – могут вообще не быть опубликованы, что побудило нескольких чиновников ФРС выразить осторожность в отношении дальнейшего смягчения.

Президент ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари заявил, что экономический прогноз смешанный, так как инфляция продолжает оставаться высокой. В свою очередь, президент ФРБ Бостона Сьюзан Коллинз отметила, что, учитывая ограниченную информацию по инфляции из-за правительственного шатдауна, она будет осторожна в отношении дальнейшего смягчения политики. Тем не менее, инвесторы остаются обеспокоенными ослаблением экономической динамики на фоне самого длительного правительственного шатдауна в США и по-прежнему закладывают около 50% вероятности того, что центральный банк США снизит процентные ставки в следующем месяце.

В дополнение к этому, надежды на дальнейшие стимулы со стороны Китая и ястребиный уклон Резервного банка Австралии (RBA) могут удерживать трейдеров от размещения агрессивных медвежьих ставок по паре AUD/USD. В дальнейшем трейдеры могут продолжить внимательно следить за комментариями влиятельных членов FOMC для получения дополнительных подсказок о пути снижения ставок ФРС. Это, в свою очередь, будет влиять на доллар США и придаст некоторый импульс спотовым ценам. Тем не менее, пара, похоже, готова зафиксировать скромные недельные gains, хотя и остается в привычном диапазоне.

Дневной график AUD/USD

Технический обзор

Нейтральные осцилляторы на дневном графике требуют осторожности перед размещением агрессивных направленных ставок по паре AUD/USD. Следовательно, любое последующее снижение может продолжать находить поддержку вблизи горизонтальной зоны 0,6515. За ней следует психологическая отметка 0,6500, пробой которой может спровоцировать технические продажи и подтянуть спотовые цены ниже горизонтальной поддержки 0,6480-0,6475, к тестированию 200-дневной простой скользящей средней (SMA) в районе 0,6445. Последняя приближается к минимумам октября и должна стать ключевым разворотным уровнем для краткосрочных трейдеров.

С другой стороны, дневной максимум в районе 0,6550 теперь, похоже, выступает в качестве немедленного препятствия перед овернайт максимумом в районе 0,6580. Некоторое продолжение покупок, приводящее к последующему укреплению выше отметки 0,6600, опровергнет любой краткосрочный негативный прогноз и позволит паре AUD/USD подняться дальше к зоне 0,6660-0,6665. Импульс может продолжиться в сторону максимума этого года, уровней выше отметки 0,6700, достигнутой в сентябре.