- Золото сокращает внутридневные потери на фоне ослабления доллара США.
- Инфляция, вызванная ростом цен на нефть, усиливает ожидания сохранения высоких ставок, что оказывает давление на золото.
- Технически XAU/USD торгуется ниже средней линии полос Боллинджера на 4-часовом графике, что сигнализирует о нисходящем давлении.
Золото (XAU/USD) сокращает ранее понесённые внутридневные потери в четверг на фоне снижения импульса доллара США, однако рост ограничен ожиданиями сохранения высоких ставок, вызванными инфляцией, связанной с нефтью.
На момент написания XAU/USD торгуется около $4 730 после достижения внутридневного минимума $4 684. Между тем индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара США по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется около 98,57 после внутридневного максимума 98,80.
Перебои в судоходстве в Ормузском проливе поддерживают опасения по инфляции
Напряженность в Ормузском проливе растет, поскольку маршрут остается под двойной блокадой со стороны ВМС США и Ирана. Президент США Дональд Трамп заявил в социальной сети Truth Social, что «мы полностью контролируем Ормузский пролив, ни одно судно не может войти или выйти без одобрения ВМС США». Он также добавил, что отдал приказ ВМС «расстреливать любые лодки, устанавливающие мины в Ормузе».
Тем временем The Washington Post со ссылкой на оценку Пентагона сообщила, что полное удаление мин из водного пути может занять до шести месяцев, что подчеркивает риск длительных перебоев в глобальных поставках нефти.
По сообщениям судоходных компаний и полуофициального информационного агентства Tasnim, Корпус стражей исламской революции (КСИР) якобы захватил два судна в проливе в среду.
Рост цен на сырую нефть, вызванный этими нарушениями, продолжает усиливать опасения по поводу инфляции во всем мире, увеличивая вероятность сохранения высоких процентных ставок в течение длительного времени в основных центральных банках, включая Федеральную резервную систему (ФРС). Хотя золото обычно рассматривается как защита от инфляции, более высокие затраты на заимствование, как правило, снижают спрос на недоходный актив, поскольку инвесторы переключаются на доходные активы, такие как облигации.
Рынки остаются скептичными относительно того, возобновятся ли переговоры между США и Ираном в ближайшее время. Это происходит несмотря на объявленное Трампом продление перемирия, которое иранские официальные лица формально не приняли. Тегеран раскритиковал решение Вашингтона сохранить морскую блокаду, назвав это ключевым препятствием для переговоров.
Что касается данных, то количество первичных обращений за пособием по безработице в США выросло до 214 тыс., превысив прогноз в 212 тыс. и увеличившись по сравнению с предыдущими 208 тыс. Предварительный индекс PMI для производственной сферы S&P Global вырос до 54 в апреле с 52,3 в марте, достигнув максимума за 47 месяцев, в то время как индекс PMI для сферы услуг улучшился до 51,3 с 49,8, достигнув максимума за два месяца.
Технический анализ: XAU/USD торгуется ниже средней линии Боллинджера, сохраняются риски снижения
На 4-часовом графике XAU/USD остается ограниченным в краткосрочной перспективе, торгуясь ниже 20-периодной простой скользящей средней (средняя линия Боллинджера) примерно на уровне $4 756, что усиливает медвежий настрой, несмотря на то, что цена комфортно держится выше поддержки нижней полосы Боллинджера около $4 677. Индекс относительной силы (RSI) за 14 периодов около 41 склоняется к понижению, что говорит о преимуществе продавцов, а умеренный средний истинный диапазон (ATR) за 14 периодов около 38 пунктов указывает на сдержанную, но устойчивую волатильность.
Сверху начальное сопротивление совпадает с 20-периодной SMA/средней линией Боллинджера около $4 756, далее сопротивление расположено у верхней полосы Боллинджера около $4 834, где неудача с пробоем сохранит общий корректирующий тон. Снизу ближайшая поддержка находится у нижней полосы Боллинджера около $4 677; решительный пробой этого уровня откроет путь к более глубокому откату, тогда как устойчивая защита этой зоны может способствовать фазе консолидации.
(Технический анализ в этой статье был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Инфляция - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.
Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.
Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.
Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.