- Золото начинает новую неделю на позитивной ноте, поскольку надежды на мирное соглашение между США и Ираном ослабляют доллар США.
- США и Иран остаются в разногласиях по ключевым вопросам, что помогает ограничить потери доллара на фоне ястребиных ставок по ФРС.
- Техническая картина требует осторожности от быков перед позиционированием на дальнейшее укрепление.
Золото (XAU/USD) остается хорошо востребованным выше уровня $4 550 в первой половине европейской сессии в понедельник, хотя и находится ниже верхней границы почти недельного диапазона на фоне смешанных фундаментальных факторов. События в выходные вызвали надежды на возможное мирное соглашение между США и Ираном, подрывая статус доллара США (USD) как резервной валюты и поддерживая сырьевой актив. Однако США и Иран продолжают расходиться во мнениях по ключевым вопросам. Это, наряду с ястребиными ожиданиями в отношении Федеральной резервной системы США (ФРС), помогает ограничить потери USD и сдерживает дальнейший рост бездоходного желтого металла.
Поздно в субботу агентство Axios сообщило со ссылкой на представителя США, что США и Иран близки к подписанию соглашения, предусматривающего продление прекращения огня на 60 дней, в течение которых будет открыт Ормузский пролив. Кроме того, президент США Дональд Трамп заявил, что рамки мирного соглашения с Ираном в значительной степени согласованы. Это повышает уверенность инвесторов, а последующее падение цен на сырую нефть снижает инфляционные опасения, вызывая резкое снижение доходности казначейских облигаций США на фоне относительно низкой ликвидности, так как многие мировые рынки закрыты на праздники. Это, в свою очередь, оказывает сильное давление на доллар США.
Тем временем Трамп прямо поручил своим представителям не торопиться с заключением сделки с Ираном и заявил, что морская блокада иранских портов останется в силе до подписания официального, сертифицированного соглашения. Более того, серьезные разногласия по ядерной программе Ирана должны ограничить оптимизм. Кроме того, ставки на повышение процентных ставок ФРС в 2026 году могут служить попутным ветром для доллара США. Это, в свою очередь, делает разумным дождаться продолжения покупок, прежде чем подтверждать, что золото сформировало краткосрочное дно около уровня $4 450, или самого низкого уровня с конца марта, достигнутого на прошлой неделе.
График XAU/USD с интервалом 4 часа
Золоту необходимо преодолеть барьер диапазона около $4 590, чтобы подтвердить перспективы дальнейшего роста
С технической точки зрения пара XAU/USD удерживается внутри нисходящего параллельного канала. Верхняя граница канала совпадает с 200-периодной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на 4-часовом графике, образуя кластер сопротивления около уровня $4 650, что указывает на уязвимость ралли, несмотря на положительный оттенок в импульсе. Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) находится выше нуля, а гистограмма все еще положительна. Кроме того, индекс относительной силы (RSI) колеблется в районе середины 50-х, намекая на осторожное восстановление, а не на явный сдвиг тренда.
Снизу, нижняя граница параллельного канала около $4 360 обозначает следующий ключевой уровень поддержки. Пробой ниже этого уровня усилит более широкую медвежью структуру и откроет путь к более глубокой коррекции в рамках среднесрочного нисходящего тренда.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Настроения в отношении риска - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
В мире финансового жаргона два широко используемых термина “тяга к риску” и “бегство от рисков" относятся к уровню риска, который инвесторы готовы принять в течение указанного периода. На рынке, ориентированном на риск, инвесторы с оптимизмом смотрят в будущее и с большей готовностью покупают рискованные активы. В условиях “бегства от рисков” инвесторы начинают перестраховываться, потому что беспокоятся о будущем и поэтому покупают менее рискованные активы, которые с большей долей вероятности принесут доход, даже если он и будет более скромным.
Как правило, в периоды “тяги к риску” фондовые рынки растут, большинство сырьевых товаров, за исключением золота, также повышаются в цене, поскольку они выигрывают от позитивных перспектив экономики. Валюты стран, которые являются крупными экспортерами сырья, укрепляются из-за увеличения спроса, и криптовалюты дорожают. На “безрисковом” рынке облигации идут вверх, особенно крупные государственные облигации, золото растет в цене, а валюты-убежища, такие как японская иена, швейцарский франк и доллар США, также оказываются в выигрыше.
Австралийский доллар (AUD), канадский доллар (CAD), новозеландский доллар (NZD) и такие второстепенные валюты, как рубль (RUB) и южноафриканский рэнд (ZAR), - все они имеют тенденцию расти на рынках, где наблюдается повышение интереса к риску. Это связано с тем, что экономика этих валют в значительной степени зависит от экспорта сырьевых товаров, а сырьевые товары обычно растут в цене в периоды повышенной тяги к риску. Это объясняется тем, что инвесторы прогнозируют увеличение спроса на сырье в будущем в связи с ростом экономической активности.
Основными валютами, которые обычно растут в периоды бегства от риска, являются доллар США (USD), японская иена (JPY) и швейцарский франк (CHF). Доллар США - потому что он является мировой резервной валютой, а также потому, что во время кризиса инвесторы покупают государственные долговые обязательства США, которые считаются безопасными, поскольку крупнейшая экономика мира вряд ли допустит дефолт. Иена - из-за повышенного спроса на японские государственные облигации, поскольку значительная их часть находится в руках внутренних инвесторов, которые вряд ли будут их сбрасывать даже в условиях кризиса. Швейцарский франк - поскольку строгие швейцарские банковские законы обеспечивают инвесторам повышенную защиту капитала.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.