- Золото торгуется под давлением во вторник, колеблясь ниже отметки $5 000 на фоне низкой ликвидности.
- Снижающиеся перспективы немедленного смягчения политики ФРС поддерживают доллар США, оказывая давление на золото.
- С технической точки зрения, XAU/USD тестирует критическую поддержку, ослабляя позиции ниже 100-SMA на 4-часовом графике.
Золото (XAU/USD) находится под давлением во вторник, так как объемы торгов, уменьшенные из-за праздников, оказывают влияние на настроение. На момент написания статьи XAU/USD торгуется на уровне $4 863, близко к двухнедельным минимумам, снизившись на 2,50% за день.
Ликвидность остается низкой, так как праздники по случаю Лунного Нового года закрыли Китай и несколько азиатских рынков, при этом китайские рынки откроются только в следующий вторник. Объемы торгов, вероятно, увеличатся в американской сессии, когда трейдеры вернутся после длинных выходных, так как рынки США были закрыты в понедельник по случаю Дня президентов.
Металл также испытывает давление со стороны укрепляющегося доллара США (USD) и восстановления доходности казначейских облигаций. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает динамику доллара по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется около 97,44, увеличившись почти на 0,37%.
Что касается данных, индекс производственной активности ФРБ Нью-Йорка Empire State вырос до 7,1 в феврале, превысив рыночные ожидания в 6,0, хотя немного снизился по сравнению с предыдущим значением 7,7. Тем временем, четырехнедельная средняя по изменению занятости ADP увеличилась до 10,3 тыс., по сравнению с пересмотренными 7,8 тыс. (ранее 6,5 тыс.).
Внимание к срокам снижения процентной ставки ФРС, так как недавние данные из США меняют ожидания
Золото, похоже, находится в режиме ожидания, так как трейдеры не спешат следовать за ценами в любом направлении, поскольку смешанные макроэкономические сигналы затуманивают краткосрочные перспективы. Участники рынка пересматривают сроки снижения процентных ставок Федеральной резервной системы (ФРС) после экономических релизов из США на прошлой неделе.
Данные по занятости в США, оказавшиеся сильнее ожиданий, смягчили прогнозы по поводу немедленного снижения процентной ставки, в то время как более слабые данные по инфляции укрепили мнение о том, что ФРС может возобновить смягчение во второй половине года.
Трейдеры закладывают в цены почти 60 базисных пунктов (б.п.) смягчения в этом году, при этом инструмент CME FedWatch указывает, что первое снижение ставки может произойти в июне. Голубиные ожидания ФРС, как правило, поддерживают золото, так как недоходный металл обычно выигрывает от низкой процентной ставки.
Напряженность между США и Ираном и военные риски сохраняют спрос на безопасные активы
Помимо монетарной политики, сохраняющиеся геополитические напряженности продолжают поддерживать желтый металл, усиливая его привлекательность как безопасного актива. Во вторник в Женеве прошел второй раунд ядерных переговоров между США и Ираном с высокими ставками. Министр иностранных дел Ирана заявил, что обе стороны достигли понимания по основным принципам с Соединенными Штатами.
Тем временем военные риски остаются высокими после сообщений в понедельник о том, что Корпус стражей исламской революции Ирана начал учения в Ормузском проливе, в то время как силы США остаются сильно развернутыми по всему Ближнему Востоку.
Далее внимание будет сосредоточено на протоколе заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) в среду, за которым последуют данные по базовому индексу цен расходов на личное потребление (PCE) и предварительная оценка валового внутреннего продукта (ВВП) США за четвертый квартал в пятницу
Технический анализ: XAU/USD торгуется с легким негативным уклоном на 4-часовом графике
С точки зрения краткосрочного технического анализа индикаторы указывают на то, что XAU/USD остается в фазе консолидации с легким негативным уклоном. На 4-часовом графике цена опустилась ниже ключевых скользящих средних и в настоящее время колеблется ниже 100-периодной простой скользящей средней (SMA).
Восходящая линия тренда симметричного треугольника вблизи $4 900 выступает в качестве непосредственной поддержки. Решительный прорыв ниже этого уровня может усилить медвежье давление, открывая следующие цели снижения на уровне $4 800, за которым последует $4 700.
С точки зрения повышения, восстановление выше психологической отметки $5 000 и 100-периодной SMA около $5 021 поможет ослабить непосредственные риски снижения. Однако для привлечения нового интереса к покупкам потребуется устойчивое движение и сильное закрытие выше зоны сопротивления $5 050-$5 100.
Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) показывает углубляющуюся негативную гистограмму, при этом линия MACD расположена ниже сигнальной линии, и обе находятся ниже нулевого уровня, что указывает на укрепление нисходящего импульса.
Тем временем индекс относительной силы (RSI) составляет 39, ниже средней линии и комфортно выше зоны перепроданности, что говорит о том, что продавцы по-прежнему контролируют ситуацию, оставляя место для дальнейшего снижения.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.