- Золото снижается в начале новой недели, так как интерес к риску подрывает спрос на безопасные активы.
- Смешанные сигналы от чиновников ФРС отводят доллар США от многомесячного максимума и поддерживают сырьевой актив.
- Геополитические риски дополнительно способствуют паре XAU/USD, так как трейдеры с нетерпением ожидают макроданных из США на этой неделе.
Золото (XAU/USD) немного восстанавливается от дневного минимума, достигнутого в начале европейской сессии, и торгуется с легким негативным уклоном, чуть выше уровня $4 060, снизившись менее чем на 0,15% за день. Смешанные сигналы от чиновников Федеральной резервной системы США (ФРС) оставляют дверь открытой для еще одного снижения процентной ставки в декабре и побуждают к фиксации прибыли по доллару США (USD) после недавнего роста до самого высокого уровня с конца мая. Это оказывается ключевым фактором, поддерживающим недоходный желтый металл.
Кроме того, геополитические риски, возникающие из-за обострения войны России с Украиной и новых конфликтов на Ближнем Востоке, также, похоже, поддерживают безопасное золото. Тем не менее, трейдеры могут воздержаться от агрессивных ставок и предпочесть дождаться ключевых макроэкономических данных из США на этой неделе – данных по ВВП за 3 квартал и индекса цен на личные расходы (PCE). Более того, диапазонное ценовое движение, наблюдаемое за последнюю неделю, требует осторожности перед тем, как занимать позиции для четкого краткосрочного направления.
Ежедневный дайджест рыночных движений: Золото получает поддержку от ожиданий снижения ставок ФРС и геополитических рисков
- Президент Федерального резервного банка Нью-Йорка Джон Уильямс описал текущую политику как умеренно ограничительную и сообщил репортерам в пятницу, что видит возможность для центрального банка снизить ставки в ближайшее время. Трейдеры быстро отреагировали и теперь закладывают в цены около 67% вероятность того, что ФРС снизит стоимость заимствований в декабре.
- Тем не менее, другие чиновники ФРС сохранили ястребиный настрой, и президент ФРБ Далласа Лори Логан призвала оставить процентную ставку на текущем уровне на данный момент. Это помогает доллару США сохранить недавние gains до самого высокого уровня с конца мая и оказывает некоторое понижательное давление на золото в ходе азиатской сессии в понедельник.
- Тем временем возобновленный оптимизм в том, что центральный банк США снова снизит процентные ставки в декабре, повышает аппетит инвесторов к более рискованным активам. Это позволяет большинству азиатских акций вырасти в понедельник и восстановить часть недавних потерь, что, в свою очередь, рассматривается как еще один фактор, подрывающий спрос на безопасный драгоценный металл.
- Украина провела значительную атаку дронов на тепло- и электростанцию в Московской области России. Россия, в свою очередь, заявила, что захватила еще три деревни на востоке Украины. Тем временем президент США Дональд Трамп дал Украине срок до 27 ноября для одобрения 28-пунктного мирного плана, чтобы положить конец почти четырехлетней войне.
- Украина ищет изменения в предложении, которое принимает некоторые жесткие требования России и делает болезненные уступки для завершения вторжения. Это сохраняет геополитические риски и может продолжать оказывать поддержку драгоценному металлу, что требует осторожности перед позиционированием для дальнейшего снижения.
- Трейдеры теперь ожидают довольно загруженной экономической повестки США на этой неделе, в которой будут представлены задержанные данные по индексу цен производителей (PPI), розничным продажам и индексу потребительского доверия от Conference Board во вторник. За этим последуют предварительные данные по ВВП за третий квартал и индекс потребительских расходов (PCE) в среду.
- Последний из них предоставит больше сигналов о будущем пути снижения ставок ФРС, что, в свою очередь, сыграет ключевую роль в влиянии на динамику цен доллара США в краткосрочной перспективе и обеспечит некоторый значимый импульс для недоходного желтого металла.
Золоту необходимо ослабнуть ниже уровня поддержки $4 030, чтобы подтвердить возможность более глубоких потерь
С технической точки зрения пара XAU/USD до сих пор смогла защитить восходящую трендовую линию, идущую с конца октября. Указанная поддержка в настоящее время находится в районе $4 030 и совпадает с 200-периодной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на 4-часовом графике. Это, в свою очередь, должно служить ключевой опорной точкой, которая, если будет пробита решительно, может сделать цену золота уязвимой для дальнейшего снижения ниже психологической отметки $4 000 и тестирования минимума прошлой недели в районе $3 968-3 967. Понижательная траектория может продолжиться до уровня поддержки $3 931 на пути к отметке $3 900 и минимуму конца октября в районе $3 886.
С другой стороны, зона предложения на уровне $4 080 теперь, похоже, является непосредственным препятствием перед отметкой $4 100. Устойчивое движение и принятие выше последней могут поднять цену золота к следующему значимому препятствию в районе $4 152-4 155. Моментум может продолжиться и позволить паре XAU/USD подняться дальше к восстановлению круглой отметки $4 200.
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD отступает ниже 1,1600 после смешанных данных по PMI Германии/ЕС
Пара EUR/USD не может удержать позиции и торгуется в красном цвете чуть ниже 1,1600 после неоднозначных данных по индексу PMI Германии и еврозоны. Тем временем инвесторы внимательно следят за новостями, связанными с кризисом на Ближнем Востоке, после того как США и Иран сделали противоречивые заявления о переговорах.
GBP/USD опустилась ниже 1,3400 на фоне осторожности на рынках
Пара GBP/USD сбавляет обороты и торгуется ниже 1,3400 в ходе европейской сессии во вторник, под давлением негативного сдвига в настроениях по риску. Между тем, данные из Великобритании показали, что составной индекс PMI снизился до 51 в предварительной оценке за март с 53,7 в феврале.
Золото сокращает потери, рост ограничен на фоне ястребиных ожиданий по ФРС
Золото восстанавливает большую часть внутридневных потерь и поднимается ближе к отметке $4400 в преддверии европейской сессии, хотя любое значительное восстановление по-прежнему кажется иллюзорным. Война в Иране продолжает усиливать опасения по поводу инфляции, сдерживая ожидания снижения процентных ставок и может выступать в качестве встречного ветра для недоходного желтого металла. Кроме того, появление некоторых покупок доллара США может дополнительно способствовать ограничению роста сырьевого актива.
Биткоин готовится к волатильности на фоне неопределённости сделки между США и Ираном, которая держит трейдеров в напряжении
Биткоин торгуется в красной зоне около отметки $70 000 во вторник после резкого восстановления накануне. Институциональный и корпоративный спрос поддерживает восстановление BTC, поскольку спотовые биржевые фонды зафиксировали новые притоки, а Strategy в понедельник добавила больше BTC в свои резервы.
Вот что нужно знать во вторник, 24 марта:
Рынки занимают осторожную позицию в начале вторника после волатильного движения в начале недели. В экономическом календаре во вторник будут представлены предварительные данные по индексам деловой активности (PMI) в производственном секторе и сфере услуг за март для Германии, еврозоны, Великобритании и США.