Золото растет на фоне спроса на безопасные активы из-за закрытия правительства, нацеливаясь на рекордный максимум

• Золото поднимается до $3 882, поддерживаемое затянувшимся закрытием правительства США и ожиданиями продолжения смягчения ФРС.
• Индекс PMI в сфере услуг ISM застрял на уровне 50, в то время как S&P Global показывает экспансию, подчеркивая неравномерную экономическую динамику.
• Губернатор ФРС Миран сохраняет голубиный настрой, а Гулсби подчеркивает зависимость от данных, в то время как политика в Вашингтоне углубляет фискальную неопределенность.

Цена на золото растет в североамериканскую сессию в пятницу, увеличившись на 0,70% за день, так как закрытие правительства США продолжается уже три дня, что позволяет завершить неделю положительно в седьмой раз подряд. На момент написания статьи XAU/USD торгуется на уровне $3 882 после достижения дневного минимума в $3 838.

XAU/USD продолжает недельную серию побед, так как отсутствие данных из США и комментарии ФРС удерживают трейдеров на голубиных ставках

Экономическая повестка США остается легкой, с выходом индекса менеджеров по закупкам (PMI) за сентябрь. Данные были смешанными, так как Институт управления поставками (ISM) сообщил, что опрос в сфере услуг остался на нейтральном уровне экспансии/сокращения, в то время как S&P Global показал, что экономика расширяется.

Данные едва повлияли на рынок, так как золото продолжило свои gains, трейдеры нацелились на повторное тестирование рекордного максимума в $3 896.

Закрытие правительства США помешало выходу данных по первичным заявкам на пособие по безработице в четверг и по занятости в несельскохозяйственном секторе в пятницу. Отсутствие данных оставило трейдеров в неведении, пока множество чиновников Федеральной резервной системы (ФРС) не начали делать свои заявления.

Губернатор ФРС Стивен Миран остался на голубиных позициях, заявив, что доступ к данным важен для установления монетарной политики, и он надеется, что ФРС получит доступ к экономическим релизам. Тем не менее, он признал, что политика ФРС должна быть ориентирована на будущее.

Президент ФРБ Чикаго Остин Гулсби признал, что риски для двойного мандата сбалансированы, добавив, что хотя рынки уже учли снижение ставок, центральный банк должен оставаться зависимым от данных.

Что касается геополитики, в статье Bloomberg упоминается, что «Китай подталкивает администрацию Трампа к отмене ограничений национальной безопасности на китайские сделки в США, предлагая перспективу масштабного инвестиционного пакета.»

В Вашингтоне ожидается, что Сенат США снова проголосует, хотя нет признаков того, что ни план демократов, ни план республиканцев будут приняты.

Ежедневные рыночные движущие силы: Золото поддерживается смешанными данными PMI из США

• Цена на золото находится под давлением, так как доллар США восстанавливается, что видно по индексу доллара США (DXY). DXY, который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине из шести валют, остается на уровне 97,77.
• Доходности казначейских облигаций США снижаются, так как 10-летняя казначейская облигация выросла на три базисных пункта до 4,11%. Реальные доходности США, рассчитанные путем вычитания ожиданий инфляции из номинальной доходности, которые обратно коррелируют с ценами на золото, также выросли на два с половиной базисных пункта до 1,773%.
• Индекс PMI в сфере услуг ISM не оправдал ожиданий в 51,7, снизившись с 52,0 до 50, что указывает на замедление экономики. Комментарии опроса показали, что компании ожидают «умеренного или слабого роста». Подкомпонент занятости остался подавленным, так как компании откладывают найм.
• Ранее S&P Global сообщил, что индекс PMI в сфере услуг расширился до 54,2, что выше прогнозов, но ниже августовского значения 54,5.
• Данные по занятости в США, опубликованные на неделе, были смешанными. Опрос по открытым вакансиям и текучести рабочей силы (JOLTS) за август показал, что количество вакансий увеличилось с 7,21 миллиона до 7,23 миллиона, что указывает на то, что рынок труда остается устойчивым. Напротив, данные ADP за сентябрь, опубликованные в среду, показали, что частные компании уволили 32 тыс. человек, не дотянув до прогноза по найму в 50 тыс. в этом месяце.
• Денежные рынки указывают на то, что Федеральная резервная система снизит процентные ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) на предстоящем заседании 29 октября. Вероятность составляет 96%, согласно инструменту вероятности процентных ставок Prime Market Terminal.

Технический прогноз: Цена на золото подавлена в диапазоне около $50

Тренд цены на золото восходящий, но в краткосрочной перспективе, похоже, он консолидируется в диапазоне $3 830-$3 880. Моментум показывает, что давление покупок приостановилось, о чем свидетельствует индекс относительной силы (RSI). Индекс, несмотря на то, что он перекуплен, имеет плоский наклон, что указывает на то, что покупатели не могут поднять цены выше.

Если XAU/USD преодолеет $3 895, ближайшее сопротивление составит $3 900, за которым последуют $3 950 и отметка $4 000. Напротив, падение ниже $3 830 откроет минимум 2 октября на уровне $3 819 перед отметкой $3 800. Ниже следующей областью интереса будет 20-дневная простая скользящая средняя (SMA) на уровне $3 729.