- Золото восстановилось после двухмесячного минимума, но остается на пути к третьему подряд месячному снижению.
- Рынки оценивают предложенное соглашение между США и Ираном, которое предполагает повторное открытие Ормузского пролива и продление перемирия.
- XAU/USD консолидируется после недавнего отскока, при этом индикаторы импульса показывают смешанные сигналы.
Золото (XAU/USD) продолжает отскок в пятницу, поскольку трейдеры оценивают перспективы возможной сделки между США и Ираном. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4 583 после восстановления с двухмесячного минимума $4 366, достигнутого в четверг.
Настроения в отношении риска улучшились после того, как президент США Дональд Трамп в пятницу заявил, что «морская блокада теперь будет снята» и добавил, что он проведет встречу в Ситуационной комнате «для принятия окончательного решения» по Ирану. Это произошло после того, как Axios сообщил в четверг, что США и Иран достигли меморандума о взаимопонимании (MOU) сроком на 60 дней.
Соглашение предусматривает продление текущего перемирия и повторное открытие Ормузского пролива. В течение этого периода обе стороны продолжат переговоры по ядерной программе Ирана. Иранское информационное агентство Tasnim сообщило, что сделка не является окончательной или подтвержденной.
Цены на нефть снизились после последних событий, при этом нефть марки West Texas Intermediate (WTI) торгуется около $85 за баррель и направляется к первому месячному снижению за пять месяцев. Тем не менее, цены на сырую нефть остаются значительно выше довоенных уровней, что сохраняет внимание к инфляционным рискам.
Министр финансов США Скотт Бессент заявил в четверг, что у Трампа есть три условия для любого соглашения. Иран должен открыть Ормузский пролив, передать обогащенный уран и полностью прекратить свою ядерную программу.
Однако улучшение рыночных настроений оказывает давление на доллар США. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине из шести основных валют, опускается ниже двухнедельного диапазона и торгуется около 98,80 на момент написания статьи после достижения семинедельного максимума 99,54 в четверг.
Тем не менее, потенциал роста золота может оставаться ограниченным, поскольку ястребиные сигналы от Федеральной резервной системы (ФРС), связанные с повышенными ценами на нефть, продолжают создавать встречный ветер. Благородный металл движется к третьему месячному снижению.
Последние данные по индексу личных расходов (PCE) в США также усилили ожидания того, что ФРС может удерживать процентные ставки на высоком уровне дольше, поскольку инфляция отдаляется от целевого уровня центрального банка в 2%.
Президент Федерального резервного банка Канзас-Сити Джефф Шмидт заявил в пятницу, что политикам «возможно, придется взвесить, как сделать монетарную политику более сдержанной» и подчеркнул, что ФРС «должна сигнализировать о приверженности снижению инфляции».
Президент ФРБ Филадельфии Анна Полсон заявила, что «инфляция слишком высока и была слишком высокой даже до начала войны». Полсон добавила, что «удержание ставок на месте дает ФРС пространство для оценки данных» и отметила, что монетарная политика «хорошо позиционирована».
В перспективе экономический календарь США в пятницу остается относительно легким, оставляя золото во власти комментариев ФРС и новостей, связанных с переговорами между США и Ираном.
Технический анализ: XAU/USD отскакивает от двухмесячного минимума
XAU/USD находится чуть ниже 20-дневной простой скользящей средней Боллинджера около $4 587,97, что оставляет краткосрочный тон в целом нейтральным и немного ограниченным этой средней, в то время как нижняя полоса около $4 414,50 служит отдаленным уровнем поддержки волатильности.
Индекс относительной силы (RSI) колеблется около 48, указывая на сбалансированный импульс, а индекс среднего направления (ADX) около 24 свидетельствует о сравнительно слабом базовом тренде, поскольку цена консолидируется в верхней половине недавнего диапазона Боллинджера.
Сверху начальное сопротивление определяется 20-дневной простой скользящей средней Боллинджера примерно на уровне $4 588, а следующей является верхняя полоса Боллинджера около $4 761, выступающая в роли более широкой бычьей границы.
Снизу ожидается немедленный спрос у нижней полосы Боллинджера около $4 415, при пробое которой откроется путь к более глубокой коррекции в рамках более широкого диапазонного формирования.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Инфляция - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.
Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.
Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.
Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.