- Золото отвоевывает отметку $4 000, так как доллар США отступает от пятимесячных максимумов.
- Инвесторы остаются осторожными на фоне затянувшегося шатдауна в США, поддерживая спрос на безопасные активы.
- Внимание смещается на комментарии нескольких представителей Федеральной резервной системы позже в течение дня для получения новых сведений о денежно-кредитной политике.
Золото (XAU/USD) немного поднимается в четверг, отвоевывая ключевую психологическую отметку $4 000, так как доллар США (USD) ослабевает. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4 016, увеличивая свои позиции второй день подряд, с ростом почти на 0,80%.
Продолжающийся шатдаун правительства Соединенных Штатов (США) держит рынки в напряжении, вызывая умеренный спрос на безопасные активы в виде золота. Политическая неопределенность вызывает опасения по поводу потенциальных экономических последствий и оказывает давление на доллар США после сильного многодневного ралли.
Несмотря на восстановление, рост золота, похоже, ограничен в краткосрочной перспективе, так как как макроэкономические, так и технические факторы могут сдерживать дальнейшие повышения. Более сильные, чем ожидалось, данные из отчета по изменению занятости от ADP и индекса PMI для сферы услуг ISM усилили ожидания, что Федеральная резервная система (ФРС) может воздержаться от снижения ставок в декабре.
В то же время улучшение рыночных настроений, отраженное в укреплении глобальных акций после недавней слабости, отговаривает инвесторов от крупных ставок на золото. Тем не менее, общий прогноз остается конструктивным на фоне постоянных геополитических и экономических рисков.
Движущие силы рынка: доллар США ослабевает на фоне шатдауна, тарифов и комментариев ФРС
- Индекс доллара США (DXY), который измеряет стоимость доллара по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется около 99,99, немного отступая после кратковременного подъема до пятимесячного максимума 100,36 в среду.
- Правительственный шатдаун в США стал самым длительным в истории, превысив предыдущий рекорд в 35 дней. В среду президент США Дональд Трамп призвал республиканцев сделать все возможное для открытия правительства, включая рассмотрение отмены флибустьера в Сенате.
- В среду Верховный суд США выслушал аргументы по делу о законности использования президентом Трампом тарифов в соответствии с Законом о международных экономических чрезвычайных полномочиях (IEEPA). Слушание привлекло пристальное внимание, так как несколько судей, включая членов консервативного блока, задавали вопросы о том, предоставляет ли закон 1977 года президенту полномочия вводить широкие торговые меры без одобрения Конгресса.
- Отчет Совета по золоту мира (WGC) о тенденциях спроса на золото в США за третий квартал 2025 года, опубликованный 5 ноября, показал, что спрос на золото в США вырос на 58% по сравнению с прошлым годом, достигнув 186 тонн, что было вызвано рекордными притоками в золотообеспеченные ETF. Фонды, зарегистрированные в США, добавили 137 тонн в третьем квартале, что составило 62% от глобальных притоков. Объемы торгов на COMEX и американских ETF также выросли до рекордных 208 миллиардов долларов в день в октябре, так как золото зафиксировало несколько новых максимумов.
- Отдельно, отчет WGC о статистике золота центральных банков, опубликованный 4 ноября, показал, что центральные банки зафиксировали чистые покупки в размере 39 тонн в сентябре, что стало самым сильным месячным итогом года. Бразилия возглавила покупки с 15 тоннами, за ней следуют Казахстан и Гватемала, что увеличило чистые покупки с начала года до 200 тонн.
- Календарь США легкий, без запланированных крупных экономических публикаций. Внимание будет сосредоточено на отчете Challenger Job Cuts и комментариях ряда чиновников ФРС позже в течение дня для получения новых сигналов по денежно-кредитной политике.
Технический анализ: XAU/USD стабилизируется выше $4 000, нацеливаясь на ключевое сопротивление $4 050
XAU/USD немного поднимается в пределах привычного диапазона, так как быки пытаются вернуть контроль в краткосрочной перспективе. Металл поднялся выше 50-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике.
Тем не менее, несмотря на отскок, быкам предстоит сложное испытание в зоне сопротивления $4 020-$4 050, которая сдерживала каждую попытку роста в последние сессии. Чистый прорыв выше этого барьера может вызвать последующие покупки в направлении области $4 100-$4 150.
С точки зрения снижения, 50-периодная SMA на $3 985 теперь выступает в качестве непосредственной поддержки. Устойчивое движение ниже этой отметки может вызвать новое давление продаж, открывая путь к уровню $3 900, где повторные покупки на падении ранее сдерживали медведей.
Индекс относительной силы (RSI) восстановился выше 50, что указывает на улучшение бычьего импульса, но все еще не сигнализирует о решительном прорыве.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
GBP/USD приближается к 1,3100 после события с Банком Англии
Пара GBP/USD торгуется с приличным ростом в четверг, так как инвесторы оценивают уверенные действия Банка Англии и ястребиный настрой в речи главы Бейли. Тем временем, свежий нисходящий тренд доллара США помогает фунту стерлингов восстановить некоторую стабильность после недавнего резкого падения.
EUR/USD набирает темп и флиртует с отметкой 1,1530, дневные максимумы
EUR/USD добавляет к отскоку среды, частично игнорируя недавний медвежий ход и поднимаясь к зоне 1,1530 в четверг, или к дневным максимумам. Возобновившееся давление продаж на доллар США позволяет активам, связанным с риском, восстановить свои позиции, поддерживая движение вверх в споте.
Золото выглядит покупаемым чуть выше $4 000
Золото продолжает отскок, поднимаясь выше ключевой отметки $4 000 за тройскую унцию в четверг. Рост желтого металла получает поддержку от ослабленного доллара США и общего отката доходности казначейских облигаций США.
Банк Англии готов сохранить процентную ставку на уровне 4% на фоне устойчивого инфляционного давления
Банк Англии (Банк Англии) сегодня объявит о своем последнем решении по политике, что станет седьмым заседанием по ставкам в 2025 году. Базовый сценарий рынка предполагает отсутствие изменений, но снижение на 25 базисных пунктов полностью не исключено. Учитывая, что экономика Великобритании выглядит все более хрупкой, все еще есть основания для дальнейшего смягчения политики со стороны Банка Англии.
Вот что вам нужно знать в четверг, 6 ноября
Торговые движения на финансовых рынках в начале четверга становятся неустойчивыми, поскольку инвесторы готовятся к объявлениям Банка Англии (BoE) по монетарной политике. В европейском экономическом календаре будут опубликованы данные по розничным продажам в еврозоне за сентябрь. Во второй половине дня участники рынка будут внимательно следить за данными по сокращениям рабочих мест Challenger за октябрь из США.