- Золото отскакивает после достижения нового минимума с 30 марта ранее в этот понедельник.
- Доллар США (USD) сохраняет устойчивость на фоне геополитических рисков и может ограничить рост цен на золото.
- Опасения по поводу инфляции подтверждают ставки на повышение ФРС, требуя осторожности от быков по XAU/USD.
Золото (XAU/USD) демонстрирует умеренное восстановление от уровня $4 480, или самого низкого с 30 марта, достигнутого во время азиатской сессии в понедельник, хотя потенциал роста кажется ограниченным. Покупки доллара США (USD) продолжаются на фоне сохраняющейся геополитической неопределенности. Кроме того, рост цен на сырую нефть усиливает инфляционные опасения и поддерживает ставки на более жёсткую политику Федеральной резервной системы США (ФРС), что дополнительно поддерживает USD и сдерживает рост недоходного золота.
В последних событиях, связанных с кризисом на Ближнем Востоке, удар беспилотника вызвал пожар на АЭС Барака в Объединённых Арабских Эмиратах (ОАЭ). Кроме того, Саудовская Аравия заявила, что перехватила три дрона, запущенных из Ирака, и предупредила, что примет необходимые оперативные меры в ответ на любые попытки нарушить её суверенитет и безопасность. Более того, президент США Дональд Трамп предупредил, что Иран должен быстро двигаться к соглашению или столкнется с серьёзными последствиями. В сообщении на Truth Social Трамп написал, что «часы тикают» и «ничего не останется», если не будет предпринято действий в ближайшее время, добавив, что «время имеет решающее значение».
Это повышает риск дальнейшей эскалации напряжённости на Ближнем Востоке и снижает надежды на соглашение между США и Ираном на фоне застопорившихся мирных переговоров, что поддерживает статус доллара США как резервной валюты. Кроме того, блокада США иранских портов и фактическое закрытие Ормузского пролива подняли цены на сырую нефть до двухнедельного максимума, усиливая ожидания повышения процентных ставок центральным банком США в 2026 году. Согласно инструменту FedWatch от CME Group, трейдеры в настоящее время закладывают более 50% вероятность того, что ФРС повысит стоимость заимствований к концу этого года. Прогноз поддерживает высокий уровень доходности казначейских облигаций США, что благоприятствует быкам по USD и ограничивает рост цен на золото.
Указанный фундаментальный фон предполагает, что путь наименьшего сопротивления для пары XAU/USD лежит вниз. Следовательно, любое дальнейшее движение вверх, скорее всего, будет продаваться и останется ограниченным при отсутствии значимых макроэкономических данных из США в понедельник. В дальнейшем внимание рынка сосредоточено на протоколе заседания FOMC в среду, который может дать новые подсказки о перспективах политики центрального банка. На этой неделе трейдеры также будут следить за публикацией глобальных предварительных индексов PMI. Кроме того, поступающие геополитические новости могут продолжать вносить волатильность на финансовые рынки, что, в свою очередь, будет стимулировать спрос на USD и влиять на цену золота.
Тем временем, скидки в Индии на прошлой неделе достигли рекордного уровня, в то время как сильный инвестиционный спрос на физическое золото поддерживает премии в Китае выше мировых эталонных цен. Однако это вряд ли сможет служить опорой для цен на золото, поскольку растущая напряжённость в Иране, инфляционные опасения и ставки на жёсткую политику ФРС могут продолжать поддерживать USD.
Дневной график XAU/USD
Золото демонстрирует устойчивость ниже $4 500; пока не вышло из зоны риска на фоне медвежьей конфигурации
На фоне неудачи на прошлой неделе около сопротивления в виде 100-дневной простой скользящей средней (SMA), закрепление ниже психологической отметки $4 500 будет свидетельствовать о нарастании более широкого нисходящего тренда. Кроме того, индекс относительной силы (RSI) находится около 40, а отрицательное значение индикатора схождения/расхождения скользящих средних (MACD) указывает на ослабленный покупательский интерес. Это подтверждает краткосрочный медвежий настрой по цене золота.
В то же время, ближайшее внимание сосредоточено на более широкой зоне поддержки, которую задаёт 200-дневная SMA на уровне $4 352,59, поскольку устойчивый пробой ниже этой зоны, вероятно, приведёт к более глубоким корректирующим потерям в ближайших сессиях. Сверху, 100-дневная SMA на уровне $4 790,55 является первым значимым сопротивлением, которое быкам необходимо преодолеть, чтобы ослабить текущее нисходящее давление.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD снижается на фоне роста бегства от рисков и увеличения вероятности повышения ставки ФРС
EUR/USD остается под давлением шестой день подряд, торгуясь около 1,1620 в ходе азиатской сессии. Пара теряет позиции на фоне роста доллара США, вызванного переходом Федеральной резервной системы США (ФРС) к более агрессивной политике в отношении инфляции.
GBP/USD выглядит уязвимой вблизи 1,3300 на фоне напряженности в Иране и политических потрясений в Великобритании
Пара GBP/USD продолжает наращивать значительные потери прошлой недели и остается под давлением продаж пятый день подряд. Спотовые цены опускаются до отметки 1,3300, что является самым низким уровнем с 8 апреля, на азиатской сессии и, похоже, уязвимы на фоне широкого укрепления доллара США.
Золото отскакивает от многомесячного минимума; бычий доллар и ожидания повышения ставки ФРС ограничат рост
Золото демонстрирует скромное восстановление от области $4 480, или своего самого низкого уровня с 30 марта, достигнутого во время азиатской сессии, хотя потенциал роста кажется ограниченным. Покупка доллара США продолжается на фоне сохраняющейся геополитической неопределенности. Кроме того, рост цен на сырую нефть усиливает инфляционные опасения и поддерживает ставки на более ястребиную позицию Федеральной резервной системы США, что дополнительно поддерживает доллар США и способствует сдерживанию роста недоходного золота.
Стратегия может начать продажу биткоина для поддержки выкупа долга на сумму $1,5 миллиарда
Strategy (MSTR) может начать продажу биткоина (BTC) для покрытия своей программы выкупа долга, заявила компания в заявке в Комиссию по ценным бумагам и биржам (SEC) в пятницу.
Вот что нужно знать в пятницу, 15 мая:
Индекс доллара США (DXY) продолжает ралли и сохраняет шансы на крупнейший недельный рост за два месяца, поскольку рынки пересматривают прогнозы по политике Федеральной резервной системы (ФРС). Во второй половине дня в экономическом календаре США будут опубликованы данные по промпроизводству за апрель и индекс производственной активности ФРБ Нью-Йорка Empire State за май.