- Золото начинает новую неделю со слабой динамики, поскольку эскалация напряженности между США и Ираном поддерживает USD.
- Рост цен на нефть возрождает опасения по поводу инфляции и усиливает ставки на повышение ФРС, дополнительно оказывая давление на сырьевой товар.
- Внимание теперь смещается к показаниям главы ФРС Кевина Уорша и последним данным по инфляции в США.
Золото (XAU/USD) открывается с умеренным медвежьим гэпом в начале новой недели и откатывается обратно ближе к уровню $4 050 в ходе азиатской сессии. Дальнейшая эскалация напряженности между США и Ираном, а также закрытие Ормузского пролива поднимают цены на сырую нефть и возрождают опасения по поводу инфляции. Это, в свою очередь, укрепляет ожидания повышенных процентных ставок Федеральной резервной системы США (ФРС), что поддерживает безопасный доллар США (USD) и уводит потоки от драгметалла.
В выходные США нанесли масштабную серию ударов по Ирану, а Иран ответил ракетными атаками по американским военным базам в Персидском заливе. Кроме того, Корпус стражей исламской революции Ирана (IRGC) открыл огонь по еще одному коммерческому судну в Ормузском проливе и объявил о закрытии этого критически важного водного пути. Это добавляет слой неопределенности на мировых энергетических рынках и запускает новый виток роста цен на сырую нефть, усиливая опасения по поводу инфляционного давления, вызванного энергоресурсами, и подтверждая ставки на то, что центральный банк США повысит стоимость заимствований.
Согласно инструменту FedWatch от CME Group, трейдеры в настоящее время закладывают в цены почти 90%-ную вероятность повышения ставки ФРС к концу этого года. Такой прогноз по-прежнему поддерживает повышенную доходность казначейских облигаций США, помогая доллару оттолкнуться от более чем недельного минимума, достигнутого в пятницу, и оказывая понижательное давление на недоходное золото. Однако быки по USD, похоже, проявляют осторожность и предпочитают дождаться новых сигналов относительно курса политики американского центробанка. Поэтому внимание будет сосредоточено на выступлении главы ФРС Кевина Уорша в Конгрессе позднее на этой неделе.
Кроме того, трейдеры будут ориентироваться на публикацию индекса потребительских цен (CPI) и индекса цен производителей (PPI) в США, которые выйдут во вторник и среду соответственно. Ключевые данные по инфляции сыграют важную роль в формировании краткосрочной динамики USD и придадут свежий импульс драгоценному металлу. Тем не менее, вышеупомянутый фундаментальный фон, похоже, склоняется в пользу медведей по XAU/USD, что указывает на то, что любой рост с большей вероятностью будет использоваться для продаж и останется ограниченным.
Дневной график XAU/USD
Медвежья техническая картина по золоту подтверждает сценарий дальнейшего снижения
С технической точки зрения, сырьевой товар по-прежнему находится значительно ниже 200-дневной простой скользящей средней (SMA) и сохраняет медвежий уклон в рамках нисходящего параллельного канала. Между тем индекс относительной силы (RSI) колеблется вблизи 40, а гистограмма индикатора схождения/расхождения скользящих средних (MACD), хотя и снизилась с недавних максимумов, остается слегка положительной. Это указывает лишь на умеренный нисходящий импульс.
Между тем, первая заметная поддержка совпадает с психологической отметкой $4 000 перед минимумом с начала года, в районе $3 942. Убедительный прорыв ниже откроет путь к нижней границе канала, которая в настоящее время проходит около $3 782,83, где покупатели могут попытаться стабилизировать снижение, если давление продаж усилится. Сверху непосредственное сопротивление находится у верхней границы канала вблизи $4 291,51, и для ослабления текущего медвежьего тона необходим прорыв выше этого барьера. Однако 200-дневная SMA в районе $4 494,65 выступает более серьезной зоной сопротивления, которую необходимо отвоевать, чтобы обозначить более устойчивый бычий разворот.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
WTI поднимается выше $74 на фоне закрытия Ормузского пролива после новых ударов США и Ирана
Фьючерсы на нефть West Texas Intermediate (WTI) устраивают ралли после двух дней снижения, восстановив отметку $74 на азиатской сессии в понедельник. Цены на нефть в США растут после обмена новыми ракетными ударами между США и Ираном в выходные, что привело к закрытию Ормузского пролива Ираном и возобновлению опасений по поводу поставок.
EUR/USD: Пробой флага поддерживает дальнейшее снижение к уровню 1,1325
Евро сохраняет начальные потери около 1,1390 по отношению к доллару США во время средней части азиатской торговой сессии в понедельник. Основная валютная пара испытывает давление продаж, так как доллар США начинает неделю на сильной ноте из-за роста привлекательности безопасных активов.
Золото нацелено на $4 000 на фоне роста цен на нефть и опасений по поводу инфляции из-за закрытия Ормузского пролива
Золото глубоко в красной зоне в начале понедельника, потеряв уровень $4 100, на фоне возобновления напряженности на Ближнем Востоке, что отменяет пятничный отскок. Продавцы золота сохраняют полный контроль в начале новой недели, поскольку доллар США восстанавливается на фоне последнего роста цен на нефть и возрождения опасений по поводу инфляции, что усиливает ястребиные ожидания в отношении Федеральной резервной системы США.
Пара GBP/USD остается под давлением ниже 1,3400 на фоне обострения напряженности между США и Ираном
Пара GBP/USD находит некоторую поддержку около 1,3370 после умеренного гэпа вниз на открытии, однако бычьей уверенности не наблюдается, и она остается ниже 1,3400. Тем не менее, спотовые цены, по крайней мере пока, похоже, приостановили откат от почти четырехнедельного максимума в районе 1,3450, достигнутого в пятницу на фоне смешанных фундаментальных сигналов.
Вот что нужно знать в пятницу, 10 июля:
Ситуация на финансовых рынках остается неустойчивой перед выходными, поскольку участники воздерживаются от открытия крупных позиций из-за неопределенности, связанной с конфликтом между Ираном и Соединенными Штатами. Во второй половине дня отчет по рынку труда Канады за июнь станет единственным релизом данных, который может вызвать реакцию рынка.