- Инициатива Трампа о прекращении огня повышает риск-аппетит, ограничивая спрос на защитные активы.
- Сильные данные по занятости удерживают ФРС сосредоточенной на инфляции перед CPI.
- Доходность казначейских облигаций близка к максимумам, сдерживая попытки восстановления золота.
Цена золота (XAU/USD) в понедельник практически не изменилась, поскольку настроение на рынке улучшилось из-за прекращения атак между Ираном и Израилем, несмотря на то, что данные по занятости в несельскохозяйственном секторе (Nonfarm Payroll) в прошлую пятницу показали устойчивость рынка труда, открывая путь для Федеральной резервной системы (ФРС) сосредоточиться на инфляции. XAU/USD торгуется на уровне $4 332 после достижения дневного минимума $4 268.
XAU/USD стабилизируется, поскольку доходности и опасения по инфляции ограничивают рост
Напряженность на Ближнем Востоке остается высокой, без ясного результата переговоров между США и Ираном. Президент США Дональд Трамп потребовал от Израиля и Ирана прекратить огонь и добавил, что переговоры о мирном соглашении продолжаются. Тем не менее, акции США растут, и благодаря их положительной корреляции с ценами на золото поддерживают желтый металл.
Сильный отчет по NFP поддерживает доллар США
В прошлую пятницу более сильный, чем ожидалось, отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе привел к почти 5%-ному падению цен на золото за неделю. На этой неделе трейдеры ожидают публикации индекса потребительских цен США (CPI), который, как ожидается, вырастет на 4,2% в годовом выражении в мае после уже высокого апрельского показателя в 3,8%.
Стоит отметить, что цены на нефть растут более чем на 1%, что отражено в эталонном американском сорте нефти West Texas Intermediate (WTI). Однако быстрое разрешение конфликта может привести к снижению цен на энергоносители, ослабляя инфляционное давление и открывая путь к снижению процентных ставок.
Тем временем индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость американской валюты по отношению к шести другим валютам, остается во флэте около отметки 100,00.
Доходность казначейских облигаций США также сдерживает рост золота: доходность 10-летних облигаций выросла на два базисных пункта до 4,552%.
Ожидается, что ФРС повысит ставки, а не снизит
Учитывая текущую ситуацию и ожидания более высокой инфляции в США, инвесторы закладывают ужесточение политики ФРС на 24 базисных пункта к концу 2026 года, согласно данным Prime Terminal.
Что касается данных, опрос потребительских ожиданий Федерального резервного банка Нью-Йорка в мае показал, что инфляционные ожидания снизились с 3,6% до 3,5% на один год, а на три и пять лет остались без изменений на уровне 3,1% и 3% соответственно.
Во вторник в экономическом календаре США запланированы данные по изменению занятости ADP за 4-недельное среднее и данные по жилищному сектору.
Технический прогноз XAU/USD: золото умеренно медвежье ниже 200-дневной SMA
Цена золота, по-видимому, консолидируется, но с уклоном вниз после падения ниже ключевой 200-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне $4 436. Импульс, измеряемый индексом относительной силы (RSI), указывает на доминирование продавцов, при этом индекс стабилизировался около 34,05 за последние несколько дней. Следовательно, путь наименьшего сопротивления для XAU — движение вниз.
Если XAU/USD опустится ниже понедельничного минимума $4 268, следующей поддержкой станет уровень $4 200; ниже этого уровня следующей остановкой будет минимум цикла 23 марта на $4 098. Ниже этого уровня интерес представляет отметка $4 000.
С точки зрения роста, золото должно вернуть 200-дневную SMA на уровне $4 436. Пробой этого уровня откроет путь к отметке $4 500, за которой последует психологический уровень $4 550. Выше этой зоны следующей остановкой станет 50-дневная SMA на $4 623, а затем 100-дневная SMA на $4 792.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD умеренно растет, держится в районе 0,7050
Пара AUD/USD отыгрывает часть резкого падения в пятницу и колеблется в районе 0,7050 перед открытием торгов в Азии. Умеренное восстановление пары происходит на фоне скромных потерь доллара США, при этом сохраняется стабильная неопределенность на геополитическом фронте. В дальнейшем ключевым релизом во вторник станет индекс потребительского доверия Westpac.
EUR/USD пытается консолидироваться ниже 1,1550
EUR/USD остается в плюсе, торгуясь чуть ниже 1,1550 по мере завершения североамериканской сессии в понедельник. Отскок пары происходит на фоне ослабления доллара США, в то время как рынки продолжают ориентироваться в меняющемся геополитическом фоне и оценивать, возможно ли еще перемирие между США и Ираном. Важными событиями во вторник станут еженедельный отчет ADP по США и выступление Лагард из ЕЦБ.
Золото сталкивается с первоначальным сопротивлением около $4 350
Золото удается отвоевать отметку $4 300 за тройскую унцию и выше в понедельник. Небольшой рост желтого металла происходит на фоне умеренных потерь доллара США, в то время как трейдеры продолжают следить за геополитическими событиями на Ближнем Востоке и вероятностью ужесточения политики ФРС на более длительный срок.
Почему институциональные инвесторы предпочитают Solana новым конкурентам для внедрения стейблкоинов – генеральный директор Solstice
Криптовалютная индустрия вступила в новую эру, возглавляемую стейблкоинами, токенизацией активов реального мира (RWA), децентрализованными финансами (DeFi) и приложениями искусственного интеллекта (ИИ)
Что нужно знать во вторник, 8 июня:
Индекс доллара США (DXY) торгуется с осторожным настроем вблизи уровня 100,00, поскольку инвесторы взвешивают устойчивые экономические данные Соединенных Штатов (США) на фоне улучшения глобального интереса к риску после сообщений о том, что Иран прекратил военные действия против Израиля. В таблице ниже показано процентное изменение доллара США (USD) по отношению к основным валютам, указанным сегодня.