- Золото остается под давлением, поскольку доллар США продолжает получать выгоду от сохраняющейся геополитической неопределенности.
- Опасения по поводу инфляции усиливают ястребиные ожидания центральных банков и дополнительно ограничивают потенциал роста недоходного золота.
- Трейдеры ориентируются на данные по индексу цен расходов на личное потребление (PCE) в США и предварительные данные по ВВП США в четверг в поисках нового импульса.
Золото (XAU/USD) не может набрать обороты в среду и колеблется в узком диапазоне около психологической отметки $4 500 в ходе азиатской сессии. Сохраняющаяся геополитическая неопределенность продолжает поддерживать доллар США (USD) как безопасное убежище и оказывает встречное давление на сырьевой актив. Более того, инфляционные опасения повысили ожидания более ястребиного подхода центральных банков, включая Федеральную резервную систему США (ФРС), что рассматривается как еще один фактор, подрывающий спрос на желтый металл.
Вооруженные силы США в понедельник нанесли удары по объектам в южном Иране в целях самообороны, нацелившись на иранские ракетные объекты и лодки, пытавшиеся установить мины. Министерство иностранных дел Ирана осудило атаки США как нарушение перемирия, действующего с начала апреля. В дополнение к этому, Корпус стражей исламской революции (КСИР) заявил, что Иран имеет законное и безусловное право ответить на любые нарушения перемирия со стороны США. Кроме того, верховный лидер Ирана Моджтаба Хаменеи заявил, что региональные страны больше не будут служить защитными зонами для военных баз США. Это сохраняет геополитическую премию за риск и поддерживает статус доллара США как резервной валюты, оказывая давление на цену золота.
Тем временем противостояние между США и Ираном, а также фактическое закрытие Ормузского пролива и блокада иранских портов США могут продолжить поддерживать цены на сырую нефть и усиливать опасения по поводу инфляции. Это, в свою очередь, побуждает крупные центральные банки занимать более ястребиную позицию: Резервный банк Австралии (РБА) повысил процентные ставки в мае, а Европейский центральный банк (ЕЦБ), Банк Японии (BoJ) и Резервный банк Новой Зеландии (РБНЗ) ожидаются повысить ставки к концу этого года. Кроме того, трейдеры сейчас закладывают примерно 50% вероятность повышения ставки к декабрю. Это дополнительно поддерживает доллар США и способствует ограничению потенциала роста недоходного золота.
В дальнейшем в среду не ожидается выхода значимых экономических данных из США, что оставляет доллар США во власти комментариев влиятельных членов Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) и новых событий, связанных с кризисом на Ближнем Востоке. Однако трейдеры могут воздержаться от агрессивных ставок и предпочесть дождаться публикации индекса цен расходов на личное потребление (PCE) и предварительного (второго) отчета по ВВП США в четверг. Между тем, вышеупомянутый фундаментальный фон явно склоняется в пользу медведей по XAU/USD, что требует осторожности перед открытием позиций на значимое внутридневное восстановление цены золота.
4-часовой график XAU/USD
Медведи по золоту ждут закрепления ниже $4 500 перед открытием позиций на дальнейшее снижение
С технической точки зрения, драгоценный металл сохраняет умеренно медвежий тон в краткосрочной перспективе после неудачи на этой неделе около горизонтального сопротивления $4 580. Указанная зона теперь совпадает с 100-периодной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на 4-часовом графике и должна выступать в качестве ключевого разворотного уровня. Для ослабления текущей медвежьей структуры и открытия пути для более устойчивого отскока необходим устойчивый рост выше этого барьера.
Тем временем индекс относительной силы (RSI) остается ниже нейтральной зоны, около 41, а индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) находится в отрицательной зоне. Индикаторы импульса, в свою очередь, указывают на сохраняющееся понижательное давление, несмотря на отсутствие новых экстремумов импульса. Тем не менее, чистый пробой ниже месячного минимума в районе $4 450, вероятно, приведет к продолжению текущей коррекционной фазы.
(Технический анализ данной статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Процентные ставки США - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Процентные ставки устанавливаются финансовыми учреждениями по кредитам заемщиков и выплачиваются в виде процентов вкладчикам. На них влияют базовые ставки по кредитам, которые устанавливаются центральными банками в ответ на изменения в экономике. Центральные банки обычно уполномочены обеспечивать стабильность цен, что в большинстве случаев означает установление целевого уровня базовой инфляции на уровне около 2%. Если инфляция упадет ниже целевого уровня, центральный банк может снизить базовые кредитные ставки с целью стимулирования кредитования и подъема экономики. Если инфляция существенно превышает 2%, это обычно приводит к тому, что центральный банк повышает базовые ставки по кредитам в попытке снизить инфляцию.
Более высокие процентные ставки, как правило, способствуют укреплению национальной валюты, поскольку делают ее более привлекательной инвестицией для размещения своих денег глобальными инвесторами.
Более высокие процентные ставки в целом негативно влияют на цену золота, поскольку они увеличивают издержки, связанные с возможностью держать золото вместо того, чтобы инвестировать в процентные активы или положить наличные в банк. Если процентные ставки высоки, это обычно приводит к росту цены доллара США (USD), а поскольку цена на золото устанавливается в долларах, это приводит к снижению цены на золото.
Ставка по федеральным фондам - это ставка овернайт, по которой американские банки предоставляют кредиты друг другу. Это ключевая ставка, устанавливаемая Федеральной резервной системой на заседаниях FOMC. Она задается в виде диапазона, например, 4,75-5,00%, хотя верхний предел (в данном случае 5,00%) является основным значением. Рыночные ожидания относительно будущей ставки ФРС отслеживаются с помощью инструмента CME FedWatch, который отслеживает поведение многих финансовых рынков в ожидании будущих решений ФРС по монетарной политике.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD держится устойчиво около 1,1650 на фоне напряженности между Ираном и США, компенсирующей ястребиный прогноз ставок ЕЦБ
Пара EUR/USD торгуется во флэте около 1,1640 в начале азиатской сессии в среду. Однако потенциальный рост по основной паре может быть ограничен на фоне возобновившейся напряженности на Ближнем Востоке после угроз Ирана ответить на удары США по пусковым установкам и судам.
GBP/USD сохраняет положительный настрой выше 1,3450; потенциал роста, по-видимому, ограничен
Пара GBP/USD привлекает некоторых покупателей на откатах во время азиатской сессии в среду и останавливает коррективное снижение предыдущего дня от области почти двухнедельного максимума, уровней чуть выше психологической отметки 1,3500. Спотовые цены в настоящее время торгуются чуть выше области 1,3400, хотя потенциал роста кажется ограниченным на фоне сохраняющейся геополитической неопределённости.
Золото остается под давлением, так как риски, связанные с Ираном, и ястребиные ожидания по ФРС поддерживают доллар США
Золото испытывает трудности с капитализацией скромного роста в азиатскую сессию и, похоже, уязвимо вблизи психологической отметки $4500, поскольку сохраняющаяся геополитическая неопределённость продолжает действовать как попутный ветер для доллара США. Более того, инфляционные опасения повысили ожидания более жёсткой политики центральных банков, включая Федеральную резервную систему США, что является ещё одним фактором, подрывающим спрос на жёлтый металл.
Топ-3 криптовалюты: BTC становится осторожным, ETH ослабевает, медведи XRP берут под контроль
Биткоин, Эфириум и Рипл остаются под давлением в середине недели, поскольку более широкий крипторынок испытывает трудности с восстановлением бычьего импульса на фоне неопределенности вокруг мирного соглашения между США и Ираном.
Вот что нужно знать в среду, 27 мая:
Доллар США (USD) во вторник восстанавливает уверенность, быстро отыгрывая падение в понедельник на фоне сохраняющейся неопределенности вокруг мирного соглашения между США и Ираном и повторного открытия Ормузского пролива.