- Золото привлекает покупателей на падениях в четверг, так как растущая геополитическая напряженность поддерживает спрос на безопасные активы.
- Отсутствие продолжения покупок доллара США дополнительно поддерживает сырьевой актив, хотя потенциал роста, похоже, ограничен.
- Опасения по поводу инфляции ослабляют надежды на снижение ставок ФРС и поднимают доходность облигаций США, поддерживая доллар США и ограничивая рост.
Золото (XAU/USD) поднимается к верхней границе своего дневного торгового диапазона в первой половине европейской сессии в четверг, хотя остается ниже отметки $5 200. Дальнейшая эскалация военного конфликта между Израилем, силами США и Ираном сохраняет геополитические риски, что, в свою очередь, помогает безопасному драгоценному металлу привлечь покупателей в районе $5 125. Фактически, Корпус стражей исламской революции Ирана (КСИР) заявил, что он начал совместную операцию с ливанским Хезболлой против целей в Израиле, Иордании и Саудовской Аравии. Кроме того, отсутствие дальнейших покупок доллара США (USD) оказывается еще одним фактором, поддерживающим сырьевой рынок.
Тем временем сообщения о том, что два нефтяных танкера были атакованы в северной части Персидского залива недалеко от Ирака и Кувейта, добавляют беспокойства по поводу перебоев в поставках из Ближнего Востока. Последние события вызывают ралли более чем на 6% в ценах на сырую нефть и угрожают прогнозу по инфляции. Генеральный директор Международного валютного фонда (МВФ) Кристалина Георгиева предупредила в понедельник, что устойчивый рост цен на нефть на 10% в течение года приведет к увеличению глобальной инфляции на 40 базисных пунктов (bps). Это может заставить ФРС США отложить снижение процентных ставок и привести к дальнейшему росту доходности казначейских облигаций США, что должно стать попутным ветром для доллара США и удержать цены на золото от дальнейшего роста.
Трейдеры теперь ожидают выхода обычных еженедельных первичных заявок на пособие по безработице в США, которые должны выйти позже сегодня, для получения импульса перед индексом цен на личные потребительские расходы (PCE) в пятницу. Тем не менее, внимание останется на событиях, связанных с войной США-Израиль-Иран, и динамикой цен на нефть, которые будут влиять на прогнозы политики центральных банков. Кроме того, более широкий риск-сентимент должен способствовать увеличению волатильности вокруг цен на золото.
XAU/USD 4-часовой график
Золоту необходимо найти поддержку выше $5 200, чтобы подтвердить возможность дальнейшего роста
Пара XAU/USD держится выше восходящей 200-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике, около $5 083, сохраняя более широкий восходящий тренд в пределах восходящего канала. Тем временем, гистограмма схождения/расхождения скользящих средних (MACD) снизилась с недавних максимумов, но остается в положительной зоне, что указывает на охлаждение импульса, а не на его разворот. Более того, индекс относительной силы (RSI) колеблется чуть ниже 50, что соответствует умеренному восходящему наклону, сигнализируя о недостатке сильной направленной уверенности.
Начальная поддержка возникает на дне канала около $5 116, что находится чуть выше 200-периодной SMA, и прорыв ниже этой области откроет более глубокое снижение к региону $5 080. С верхней стороны немедленное сопротивление находится на уровне $5 200, и устойчивый прорыв выше этого барьера откроет путь к сопротивлению канала около $5 570. Пока цена держится выше $5 116, падения, вероятно, привлекут покупателей, в то время как отскок ниже $5 200 удержит XAU/USD в консолидационной фазе в пределах более широкого бычьего канала.
(Технический анализ этой истории был написан с помощью инструмента ИИ.)
Инфляция - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.
Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.
Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.
Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.