- Золото продолжает рекордное ралли на фоне спроса на безопасные активы и слабости доллара.
- Трейдеры остаются осторожными перед решением ФРС, с акцентом на указания председателя Пауэлла.
- Технический анализ остается уверенно бычьим, хотя индикаторы импульса находятся в зоне перекупленности.
Золото (XAU/USD) углубляется в неизведанные территории в среду, продлевая свои gains на протяжении восьми последовательных дней, так как спрос на безопасные активы и ослабленный доллар США (USD) подогревают текущее ралли. На момент написания статьи пара XAU/USD торгуется в районе $5 280, немного ослабев после достижения нового исторического максимума около $5 311 ранее в европейской сессии.
Трейдеры, похоже, не спешат агрессивно поднимать цены перед решением Федеральной резервной системы (ФРС) по процентной ставке, которое будет объявлено позже в 19:00 GMT. Хотя изменения в ставках не ожидаются, рынки внимательно изучат тон председателя Джерома Пауэлла и его указания о будущем денежно-кредитной политике для получения подсказок о дальнейшем курсе.
Любой намек на постепенное смягчение политики, вероятно, укрепит более широкий бычий тренд в золоте. Напротив, более осторожное или ястребиное сообщение может спровоцировать фиксацию прибыли в краткосрочной перспективе, что потенциально даст доллару США (USD) некоторое облегчение и замедлит рост золота.
Движущие силы рынка: слабость доллара, неопределенность ФРС и геополитика оказывают давление на настроение
- Драгоценный металл вырос почти на 22% с начала этого месяца на фоне угасания уверенности в экономической политике США. Деструктивная торговая повестка президента США Дональда Трампа, новые угрозы тарифов и повторные атаки на независимость ФРС встревожили рынки. Учитывая эти факторы, инвесторы все больше выходят из доллара и ищут убежище в золоте, поскольку растут сомнения в статусе доллара США как доминирующей резервной валюты мира.
- Во вторник президент Дональд Трамп заявил репортерам, что его не беспокоит недавнее падение доллара США, сказав: "Нет, я думаю, что это здорово", добавив, что валюта должна "просто искать свой уровень, что является справедливым решением".
- Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется около 96,24, стабилизируясь немного после достижения четырехлетнего минимума 95,56 во вторник.
- Внимание также переключается на смену руководства в ФРС после того, как Трамп заявил во вторник, что вскоре объявит своего кандидата на пост следующего председателя ФРС и намекнул на ожидания снижения процентных ставок. Выступая с речью в Айове, Трамп сказал: "Когда у нас будет отличный председатель ФРС, я думаю, что мы его получим. Я объявлю об этом довольно скоро. Вы увидите, как ставки значительно снизятся."
- Геополитическая напряженность остается ключевым столпом поддержки, с вновь обострившимися противоречиями между США и Ираном и войной в Украине, далекой от разрешения. Тем временем, сильные покупки центральных банков и устойчивые притоки в ETF продолжают подчеркивать растущую роль золота как стратегического резервного актива и хеджирования портфеля.
Технический анализ: Быки остаются у власти, несмотря на сигналы перекупленности
С технической точки зрения XAU/USD остается уверенно бычьим на дневном графике, с последовательными зелеными свечами и ценовым движением, удерживающимся значительно выше 21-дневной, 50-дневной и 100-дневной простых скользящих средних (SMA), что подчеркивает сильное восходящее давление.
Импульс явно растянут, с индексом относительной силы (RSI) около 87, глубоко в зоне перекупленности. Однако пока нет четких признаков разворота или замедления импульса, что указывает на то, что более широкий восходящий тренд остается в силе. Средний направленный индекс (ADX) на уровне 47,35 подтверждает эту точку зрения, подтверждая сильные условия тренда.
С точки зрения снижения, $5 150 обозначает начальную поддержку, за которой следует психологический уровень $5 000. Устойчивый прорыв ниже $5 000 может ослабить краткосрочную структуру, хотя интерес к покупке на откатах должен ограничить более глубокие падения.
С точки зрения роста, решительный прорыв выше $5 300 откроет цели на $5 400 и $5 500.
(Эта история была исправлена 28 января в 14:35 GMT, чтобы сообщить, что XAU/USD торгуется в районе $5 280 после достижения нового исторического максимума около $5 311, а не $4 280 и $4 311, как было указано ранее.)
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD отступает ниже 1,1600 после смешанных данных по PMI Германии/ЕС
Пара EUR/USD не может удержать позиции и торгуется в красном цвете чуть ниже 1,1600 после неоднозначных данных по индексу PMI Германии и еврозоны. Тем временем инвесторы внимательно следят за новостями, связанными с кризисом на Ближнем Востоке, после того как США и Иран сделали противоречивые заявления о переговорах.
GBP/USD опустилась ниже 1,3400 на фоне осторожности на рынках
Пара GBP/USD сбавляет обороты и торгуется ниже 1,3400 в ходе европейской сессии во вторник, под давлением негативного сдвига в настроениях по риску. Между тем, данные из Великобритании показали, что составной индекс PMI снизился до 51 в предварительной оценке за март с 53,7 в феврале.
Золото сокращает потери, рост ограничен на фоне ястребиных ожиданий по ФРС
Золото восстанавливает большую часть внутридневных потерь и поднимается ближе к отметке $4400 в преддверии европейской сессии, хотя любое значительное восстановление по-прежнему кажется иллюзорным. Война в Иране продолжает усиливать опасения по поводу инфляции, сдерживая ожидания снижения процентных ставок и может выступать в качестве встречного ветра для недоходного желтого металла. Кроме того, появление некоторых покупок доллара США может дополнительно способствовать ограничению роста сырьевого актива.
Биткоин готовится к волатильности на фоне неопределённости сделки между США и Ираном, которая держит трейдеров в напряжении
Биткоин торгуется в красной зоне около отметки $70 000 во вторник после резкого восстановления накануне. Институциональный и корпоративный спрос поддерживает восстановление BTC, поскольку спотовые биржевые фонды зафиксировали новые притоки, а Strategy в понедельник добавила больше BTC в свои резервы.
Вот что нужно знать во вторник, 24 марта:
Рынки занимают осторожную позицию в начале вторника после волатильного движения в начале недели. В экономическом календаре во вторник будут представлены предварительные данные по индексам деловой активности (PMI) в производственном секторе и сфере услуг за март для Германии, еврозоны, Великобритании и США.