- Золото привлекает приток капитала в безопасные активы на фоне новых торговых напряжений между США и Китаем и геополитических рисков.
- Ожидания дальнейших снижений ставок ФРС компенсируют умеренное укрепление доллара США и благоприятствуют сырью.
- Фундаментальный фон благоприятствует быкам XAU/USD, несмотря на сохраняющуюся перекупленность.
Золото (XAU/USD) уверенно держится рядом с историческим максимумом в первой половине европейской сессии в понедельник и, похоже, готово к дальнейшему укреплению на фоне поддерживающего фундаментального фона. Инвесторы теперь обеспокоены тем, что затяжная приостановка работы правительства США повлияет на экономические показатели. Вдобавок к этому, новые торговые напряжения между США и Китаем и сохраняющиеся геополитические риски, вытекающие из затянувшейся войны между Россией и Украиной, поднимают цены на безопасный драгоценный металл второй день подряд.
Тем временем, разворот президента США Дональда Трампа по тарифу в 100% на Китай снижает рыночные опасения по поводу ухудшения торгового конфликта между двумя крупнейшими экономиками мира и вызывает новую волну глобального интереса к риску. Однако это мало что меняет в преобладающем бычьем настроении вокруг золота. Более того, растущее признание того, что Федеральная резервная система (ФРС) снизит процентные ставки еще два раза в этом году компенсирует умеренное укрепление доллара США (USD) и благоприятствует недоходному желтому металлу.
Ежедневный дайджест рыночных движений: Покупки золота продолжаются, несмотря на позитивный интерес к риску и рост доллара США
- Глобальные настроения в отношении риска ухудшились в пятницу после того, как президент США Дональд Трамп пригрозил дополнительным тарифом в 100% на китайский экспорт и объявил о новых экспортных контролях на критически важное программное обеспечение, вступающие в силу 1 ноября. В ответ Китай обвинил США в двойных стандартах по поводу угрозы тарифа и заявил, что может ввести свои собственные неопределенные контрмеры, если президент США осуществит свою угрозу, добавив, что не боится возможной торговой войны.
- Тем не менее, Трамп смягчил свою позицию в выходные и написал в Truth Social, что США не желают навредить Китаю. Трамп добавил, что экономика Китая будет в порядке и что обе страны хотят избежать экономических страданий. Тем не менее, эскалация риторики подогревает неопределенность относительно потенциальной встречи между Трампом и президентом Китая Си Цзиньпином позже в этом году, что толкает цену на золото к новому историческому максимуму во время азиатской сессии в понедельник.
- Закрытие правительства США на пути к третьей неделе, так как Конгресс остается в тупике по поводу плана финансирования. Более того, Сенат не планирует проводить голосования до вторника после обеда. Ведущие лидеры Палаты сигнализировали, что у их партий практически нет желания пересекать проход и взаимодействовать с требованиями другой стороны. Трамп обвинил демократов в своем решении уволить тысячи федеральных сотрудников, которые начали получать уведомления в пятницу.
- Трамп, находясь на борту Air Force One, предупредил, что может отправить дальнобойные ракеты Tomahawk, которые могут быть использованы Украиной, если Россия не разрешит войну в ближайшее время. Трамп добавил, что ракеты будут действовать как новый шаг агрессии, если они будут введены в войну России и Украины. Россия предостерегла против предоставления Украине ракет Tomahawk. Это сохраняет геополитические риски в игре и становится еще одним фактором, способствующим притоку капитала в безопасный драгоценный металл.
- Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность снижения процентной ставки на 25 базисных пунктов со стороны ФРС в октябре и декабре составляет около 96% и 87% соответственно. Это, в свою очередь, поддерживает возможность дальнейшего укрепления недоходного желтого металла на фоне отсутствия интереса к покупке доллара США и относительно низкой ликвидности на фоне банковских выходных в США.
Быки по золоту не готовы сдаваться, несмотря на крайне перекупленные условия на краткосрочных графиках
Отскок в пятницу из района трехнедельной восходящей линии тренда и последующее движение вверх благоприятствуют быкам XAU/USD. Однако сохраняющаяся перекупленность на краткосрочных графиках делает целесообразным дождаться краткосрочной консолидации или небольшого отката, прежде чем позиционироваться на дальнейшие gains.
Тем временем любое коррективное снижение ниже области $4 020-4 018, вероятно, привлечет новых покупателей вблизи психологической отметки $4 000. Это должно помочь ограничить снижение цены на золото вблизи вышеупомянутой поддержки линии тренда, которая в настоящее время находится в районе $3 965-3 964. Однако убедительный прорыв ниже последней может спровоцировать некоторые технические продажи и проложить путь к падению к круглому уровню $3 900.
Настроения в отношении риска - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
В мире финансового жаргона два широко используемых термина “тяга к риску” и “бегство от рисков" относятся к уровню риска, который инвесторы готовы принять в течение указанного периода. На рынке, ориентированном на риск, инвесторы с оптимизмом смотрят в будущее и с большей готовностью покупают рискованные активы. В условиях “бегства от рисков” инвесторы начинают перестраховываться, потому что беспокоятся о будущем и поэтому покупают менее рискованные активы, которые с большей долей вероятности принесут доход, даже если он и будет более скромным.
Как правило, в периоды “тяги к риску” фондовые рынки растут, большинство сырьевых товаров, за исключением золота, также повышаются в цене, поскольку они выигрывают от позитивных перспектив экономики. Валюты стран, которые являются крупными экспортерами сырья, укрепляются из-за увеличения спроса, и криптовалюты дорожают. На “безрисковом” рынке облигации идут вверх, особенно крупные государственные облигации, золото растет в цене, а валюты-убежища, такие как японская иена, швейцарский франк и доллар США, также оказываются в выигрыше.
Австралийский доллар (AUD), канадский доллар (CAD), новозеландский доллар (NZD) и такие второстепенные валюты, как рубль (RUB) и южноафриканский рэнд (ZAR), - все они имеют тенденцию расти на рынках, где наблюдается повышение интереса к риску. Это связано с тем, что экономика этих валют в значительной степени зависит от экспорта сырьевых товаров, а сырьевые товары обычно растут в цене в периоды повышенной тяги к риску. Это объясняется тем, что инвесторы прогнозируют увеличение спроса на сырье в будущем в связи с ростом экономической активности.
Основными валютами, которые обычно растут в периоды бегства от риска, являются доллар США (USD), японская иена (JPY) и швейцарский франк (CHF). Доллар США - потому что он является мировой резервной валютой, а также потому, что во время кризиса инвесторы покупают государственные долговые обязательства США, которые считаются безопасными, поскольку крупнейшая экономика мира вряд ли допустит дефолт. Иена - из-за повышенного спроса на японские государственные облигации, поскольку значительная их часть находится в руках внутренних инвесторов, которые вряд ли будут их сбрасывать даже в условиях кризиса. Швейцарский франк - поскольку строгие швейцарские банковские законы обеспечивают инвесторам повышенную защиту капитала.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD отступает ниже 1,1600 после смешанных данных по PMI Германии/ЕС
Пара EUR/USD не может удержать позиции и торгуется в красном цвете чуть ниже 1,1600 после неоднозначных данных по индексу PMI Германии и еврозоны. Тем временем инвесторы внимательно следят за новостями, связанными с кризисом на Ближнем Востоке, после того как США и Иран сделали противоречивые заявления о переговорах.
GBP/USD опустилась ниже 1,3400 на фоне осторожности на рынках
Пара GBP/USD сбавляет обороты и торгуется ниже 1,3400 в ходе европейской сессии во вторник, под давлением негативного сдвига в настроениях по риску. Между тем, данные из Великобритании показали, что составной индекс PMI снизился до 51 в предварительной оценке за март с 53,7 в феврале.
Золото сокращает потери, рост ограничен на фоне ястребиных ожиданий по ФРС
Золото восстанавливает большую часть внутридневных потерь и поднимается ближе к отметке $4400 в преддверии европейской сессии, хотя любое значительное восстановление по-прежнему кажется иллюзорным. Война в Иране продолжает усиливать опасения по поводу инфляции, сдерживая ожидания снижения процентных ставок и может выступать в качестве встречного ветра для недоходного желтого металла. Кроме того, появление некоторых покупок доллара США может дополнительно способствовать ограничению роста сырьевого актива.
Биткоин готовится к волатильности на фоне неопределённости сделки между США и Ираном, которая держит трейдеров в напряжении
Биткоин торгуется в красной зоне около отметки $70 000 во вторник после резкого восстановления накануне. Институциональный и корпоративный спрос поддерживает восстановление BTC, поскольку спотовые биржевые фонды зафиксировали новые притоки, а Strategy в понедельник добавила больше BTC в свои резервы.
Вот что нужно знать во вторник, 24 марта:
Рынки занимают осторожную позицию в начале вторника после волатильного движения в начале недели. В экономическом календаре во вторник будут представлены предварительные данные по индексам деловой активности (PMI) в производственном секторе и сфере услуг за март для Германии, еврозоны, Великобритании и США.