- Цена на золото немного снижается в пятницу, испытывая трудности с привлечением нового покупательского интереса.
- Доллар США и доходность казначейских облигаций остаются стабильными после осторожных рекомендаций ФРС.
- С технической точки зрения краткосрочный настрой нейтрально-медвежий, но основной восходящий тренд остается конструктивным.
Золото (XAU/USD) снижается в пятницу после того, как в течение большей части дня удерживалось выше уровня $4 000, поскольку инвесторы переоценивают перспективы монетарной политики Федеральной резервной системы (ФРС) после снижения процентной ставки на этой неделе. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $3 985, снизившись почти на 1,0% за день и нацеливаясь на вторую недельную просадку подряд.
Укрепление доллара США (USD) и стабильные доходности казначейских облигаций ограничивают попытки роста золота, поскольку трейдеры снижают ожидания еще одного снижения ставки в этом году. В своих комментариях после заседания председатель ФРС Джером Пауэлл снизил вероятность снижения ставки в декабре, заявив, что это "не предопределено" и подчеркнув, что решения по политике будут зависеть от данных.
Улучшение рыночных настроений также сказывается на привлекательности золота как безопасного актива после того, как ожидаемая встреча между президентом США Дональдом Трампом и президентом Китая Си Цзиньпином завершилась положительными результатами. Обсуждение принесло временное облегчение после недавнего обострения торговых трений.
На этом фоне краткосрочные перспективы золота выглядят нейтральными или слегка медвежьими. Тем не менее, более широкий восходящий тренд остается конструктивным, с долгосрочными факторами, такими как спрос со стороны центральных банков и геополитическая неопределенность, которые все еще сохраняются, несмотря на недавнюю коррекцию.
Движущие силы рынка: рынки оценивают перспективы ФРС, продолжающийся шатдаун в США
- Индекс доллара США (DXY), который измеряет силу доллара по отношению к шести основным валютам, торгуется около 99,70 после резкого роста до трехмесячного максимума в четверг. Тем временем доходности казначейских облигаций продолжают расти по всей кривой, при этом базовая доходность 10-летних облигаций выросла почти на 30 базисных пунктов с среды до трехнедельного максимума около 4,11%.
- Согласно инструменту CME FedWatch, рыночные ожидания снижения ставки в декабре резко упали за последнюю неделю. Вероятность снижения на 25 базисных пунктов упала с около 91,7% неделю назад до примерно 66,8% в настоящее время, что отражает сдвиг к более осторожному прогнозу после недавних комментариев председателя Джерома Пауэлла.
- В четверг президент США Дональд Трамп и президент Китая Си Цзиньпин встретились на полях саммита АТЭС в Южной Корее и согласовали однолетнее торговое перемирие до ноября 2026 года. В рамках соглашения США сократят тариф на фентанил вдвое до 10%, в то время как Китай отменит свои ответные пошлины в размере 10-15% на различные сельскохозяйственные продукты из США и отложит введение контроля за экспортом редкоземельных металлов, объявленного ранее в этом месяце.
- Шатдаун правительства США уже вошел в свою пятую неделю, без прорыва после того, как Сенат приостановил заседание в четверг. Сенаторы должны собраться в понедельник, но переговоры остаются в тупике, несмотря на призывы президента Дональда Трампа к республиканцам прекратить флибустьерство, чтобы продвинуть законопроекты о финансировании. Шатдаун уже задерживает публикацию ключевых экономических данных США и вызывает опасения по поводу его более широкого экономического воздействия.
- Смотрим вперед, набор данных частного сектора США на следующей неделе, включая индекс деловой активности в производственном секторе ISM, вакансии JOLTS, изменение занятости ADP, сокращения Challenger, опрос настроений Университета Мичигана и опрос инфляционных ожиданий Нью-Йоркского ФРБ, предоставит ключевые сведения о рынке труда и перспективах инфляции.
Технический анализ: XAU/USD ограничен ниже $4 050, так как продавцы защищают ключевое сопротивление
XAU/USD, похоже, входит в фазу консолидации после продолжительного ралли и здоровой коррекции — настройка, которая напоминает накопление перед следующим направленным движением.
На 4-часовом графике металл сталкивается с немедленным сопротивлением на уровне $4 020-$4 050, зоне бывшей поддержки, ставшей сопротивлением. Устойчивое движение выше этой области может открыть путь к региону $4 100-$4 150, хотя новое давление со стороны продавцов, вероятно, появится, если не произойдет четкого прорыва за пределы этого диапазона.
С точки зрения снижения, 21-периодная простая скользящая средняя (SMA) около $3 980 действует как краткосрочная поддержка. Решительный прорыв ниже этого уровня может открыть $3 900, который остается ключевым разворотным уровнем и сильной поддержкой. Четкое падение ниже $3 900 укрепит аргументы в пользу более глубокой коррекционной просадки. Тем временем индекс относительной силы (RSI) колеблется около 50, что указывает на нейтральный импульс, согласующийся с диапазонной торговлей в краткосрочной перспективе.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD ослабевает до двухмесячных минимумов вблизи 1,1520
EUR/USD ускоряет свое снижение, возвращаясь к уровням, не наблюдавшимся с начала августа, около 1,1520. Тем не менее, пара добавляет к недельной коррекции и продолжает медвежий тренд третий день подряд в пятницу. Данные еврозоны показали, что годовая инфляция HICP немного снизилась до 2,1% в октябре, что соответствует ожиданиям. На данный момент трейдеры следят за предстоящими комментариями чиновников ФРС.
GBP/USD пробивает 1,3100, обновляя шестимесячные минимумы
Пара GBP/USD пробила уровень поддержки 1,3100 впервые с апреля, откатываясь в четвертый подряд день и фиксируя второе подряд месячное снижение. Курс фунта стерлингов остается под давлением, так как доллар США сохраняет свою силу после ястребиных комментариев председателя ФРС Пауэлла, в то время как фискальный ландшафт Великобритании продолжает оказывать давление на фунт.
Золото становится отрицательным около $4 000
Золото отказывается от своих первоначальных gains и сейчас немного снижается, вновь испытывая ключевую отметку в $4 000 за тройскую унцию, частично игнорируя сильный отскок в четверг. В то время как трейдеры ждут комментариев от чиновников ФРС, ослабление напряженности между США и Китаем не позволяет драгоценному металлу нарастить восходящий импульс.
Биткоин, Ethereum и Ripple снижаются на фоне продолжающейся слабости рынка
Цена биткоина торгуется ниже $109 000 в пятницу после снижения почти на 5% на этой неделе. Цены на Ethereum и Ripple последовали за динамикой BTC, скорректировавшись почти на 8% и 7% соответственно. Эти три ведущие валюты приближаются к ключевым уровням поддержки; решающее закрытие ниже может привести к дальнейшим потерям.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 31 октября:
Доллар США сохраняет устойчивость по отношению к своим конкурентам в начале пятницы. В экономическом календаре Европы будут представлены предварительные данные по инфляции за октябрь, а несколько политиков ФРС выступят с речами во второй половине дня.