USD/INR восстанавливает утренние потери в преддверии CPI США и торговых переговоров между США и Китаем

• Индийская рупия теряет ранние gains по отношению к доллару США перед торговыми переговорами между США и Китаем.
• Рост составного индекса PMI HSBC в Индии в октябре замедляется из-за умеренного роста активности в секторе услуг.
• Иностранные институциональные инвесторы продали акции на сумму 1 165,94 крор в индийском фондовом рынке в четверг.

Индийская рупия (INR) возвращает ранние gains и становится отрицательной по отношению к доллару США (USD) в поздние часы торгов в Индии в пятницу. Пара USD/INR отскакивает к уровню 88,00, так как доллар США немного растет на фоне торговых переговоров между министром финансов США Скоттом Бессентом и вице-премьером Китая Хэ Лифэном, которые начнутся в пятницу на полях саммита Ассоциации государств Юго-Восточной Азии (ASEAN) в Малайзии.

На момент написания статьи индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к шести основным валютам, торгуется выше уровня 99,00.

В четверг китайское министерство подтвердило, что вице-премьер Хэ посетит Малайзию для участия в саммите ASEAN. Ожидается, что главные переговорщики из США и Китая обсудят недавно объявленные экспортные ограничения на редкоземельные минералы со стороны Пекина.

Инвесторы будут внимательно следить за высокими ставками торговых переговоров между США и Китаем, так как глобальный рыночный настрой оставался осторожным в последние несколько недель на фоне торговых трений между обеими странами.

На внутреннем фронте инвесторы сосредоточатся на задержке публикации данных по индексу потребительских цен (CPI) США за сентябрь и предварительных данных S&P Global PMI за октябрь.

Обычно данные по CPI США публикуются во второй или третьей неделе каждого месяца. Однако публикация была задержана из-за продолжающегося федерального shutdown.

Экономисты ожидают, что общий уровень инфляции в США вырос на более быстром уровне 3,1% в годовом исчислении по сравнению с предыдущим значением 2,9%, при этом базовые показатели стабильно растут на 3,1%. В месячном исчислении общий и базовый CPI, как ожидается, выросли на 0,4% и 0,3% соответственно.

Признаки охлаждения ценового давления могут подтолкнуть рыночные ожидания дальнейшего снижения процентных ставок Федеральной резервной системы (ФРС). Однако горячие инфляционные данные вряд ли ослабят ожидания мягкой политики ФРС, так как последние комментарии чиновников указывают на то, что они больше обеспокоены ухудшением условий на рынке труда.

Тем временем ожидается, что отчет S&P Global покажет, что индекс PMI для сферы услуг вырос умеренными темпами до 53,5, а индекс PMI для обрабатывающей промышленности стабильно увеличился до 52,0.

Ежедневный дайджест рыночных движений: иностранные институциональные инвесторы оказались продавцами в четверг

• Индийская рупия возвращает ранние gains по отношению к доллару США, так как предварительный отчет по индексу менеджеров по закупкам (PMI) HSBC за октябрь показал, что общая деловая активность выросла умеренными темпами. Составной индекс PMI составил 59,9, что ниже 61,0 в сентябре. Рост общей деловой активности замедлился из-за слабого роста активности в сфере услуг. Индекс PMI для сферы услуг упал до 58,8 с предыдущего значения 60,9.
• Индекс PMI для обрабатывающей промышленности вырос до 58,4, что выше 57,7 в сентябре на фоне рационализации налога на товары и услуги (GST). "Предварительный индекс PMI для обрабатывающей промышленности HSBC немного увеличился, вероятно, благодаря снижению ставок GST, что поддерживает внутренний спрос и сдерживает ценовое давление. Новые заказы и объем производства находятся выше средних уровней января-июля. Однако влияние тарифов США продолжает проявляться в новых экспортных заказах и будущих ожиданиях, которые остаются ниже уровней января-июля," - сказал Пранджул Бхандари, главный экономист HSBC в Индии.
• В более широком смысле индийская рупия остается стабильной благодаря растущему оптимизму по поводу торговой сделки между Соединенными Штатами (США) и Индией.
• На этой неделе отчет из Mint показал, что США и Индия вскоре достигнут торговой сделки, в рамках которой импортная пошлина на товары из Индии будет снижена до 15%-16%. В настоящее время США взимают 50% пошлины на импорт из Индии.
• Тем временем опасения по поводу оттока иностранных средств из индийского фондового рынка вновь возобновились, так как иностранные институциональные инвесторы (FIIs) продали акции на сумму 1 165,94 крор в четверг. FIIs стали продавцами после того, как оставались покупателями в течение пяти последовательных торговых дней. Однако темп продаж, похоже, значительно превышает то, что они покупали в предыдущие дни. С 15 по 21 октября FIIs увеличили долю на сумму 2 262,08 крор в индийском фондовом рынке.

Технический анализ: USD/INR ожидает дальнейшего снижения к 87,00

Пара USD/INR падает до уровня 87,85 в ранние часы торгов в Индии в пятницу. Краткосрочный тренд пары остается медвежьим, так как она находится ниже 50-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA), которая торгуется около 88,11.

14-дневный индекс относительной силы (RSI) колеблется ниже 40,00, что указывает на сильный медвежий импульс.

С точки зрения снижения, минимум 21 августа на уровне 87,07 будет выступать в качестве ключевой поддержки для пары. С точки зрения роста, 20-дневная EMA будет ключевым барьером.