Пара USD/INR растет до рекордных максимумов выше 90,00, политика РБИ оказывается в центре внимания

• Индийская рупия падает до 90,30 против доллара США, что является самым низким уровнем за всю историю.
• Непрерывная продажа со стороны иностранных институциональных инвесторов на индийском фондовом рынке и растущий бюджетный дефицит оказывают давление на индийскую рупию.
• Выбор экономического советника Белого дома Хассета на пост председателя ФРС может подорвать независимость центрального банка.

Индийская рупия (INR) продолжает свою серию потерь против доллара США (USD) на третий торговый день в среду, опускаясь до нового исторического минимума около 90,50. Пара USD/INR входит в неизведанные территории, так как синергетический эффект постоянных иностранных оттоков и растущего бюджетного дефицита негативно сказывается на валютных резервах Индии, создавая значительное давление на индийскую рупию.

Иностранные институциональные инвесторы (FIIs) сокращают свои доли на индийском фондовом рынке на протяжении нескольких месяцев. Зарубежные инвесторы стали чистыми продавцами в первые два торговых дня декабря, продолжая свою пятимесячную распродажу. В совокупности FIIs сократили свои доли на сумму 4 813,61 крор рупий в понедельник и вторник.

Кроме того, растущий дефицит платежного баланса (BoP) Индии из-за повышения тарифов на импорт из Индии в Соединенные Штаты (США) также является серьезным бременем для индийской рупии. В третьем квартале чистые капитальные потоки упали до всего лишь 0,6 миллиарда долларов, по сравнению с 8 миллиарда долларов, зафиксированными во втором квартале этого года.

В дальнейшем следующим важным триггером для индийской рупии станет объявление монетарной политики Резервного банка Индии (RBI) в пятницу. Ожидается, что индийский центральный банк снизит свою репо-ставку на 25 базисных пунктов (bps) до 5,25%, так как инфляция в Индии оставалась значительно ниже допустимого диапазона 2%-6% в последние несколько месяцев.

Инвесторы ожидают данных по изменению занятости ADP в США и индекса PMI для сферы услуг ISM

• Индийская рупия пытается укрепиться против доллара США, даже несмотря на то, что последний показывает слабые результаты в целом. На момент написания статьи индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость зеленого доллара по отношению к шести основным валютам, торгуется на 0,12% ниже, около 99,20, находясь на небольшом расстоянии от своего месячного минимума 99,00.
• Доллар США оказался под давлением на фоне растущих ожиданий, что экономический советник Белого дома Кевин Хассет может быть назначен следующим председателем Федеральной резервной системы (ФРС).
• Обращаясь к репортерам на мероприятии в Белом доме во вторник, президент США Дональд Трамп заявил, что он сузил свой выбор для преемника председателя ФРС Джерома Пауэлла до одного человека, срок полномочий которого истечет в мае 2026 года, и в конце своих комментариев назвал имя экономического советника Хассета.
• "Я думаю, что потенциальный председатель ФРС тоже здесь. Могу я это сказать? Потенциальный. Он уважаемый человек, это я могу вам сказать. Спасибо, Кевин," - сказал Трамп, как сообщает Reuters.
• Выбор экономического советника Белого дома Хассета на пост следующего председателя ФРС вызовет вопросы о достоверности решений центрального банка в будущем, предполагая, что его решения будут предвзяты в пользу экономической повестки президента Трампа.
• Президент США Трамп несколько раз критиковал председателя ФРС Пауэлла за поддержание жесткой монетарной политики, несмотря на то, что инфляционные давления остаются значительно выше целевого уровня в 2%.
• Решения экономического советника Белого дома Хассета, направленные на поддержку политик Трампа, будут неблагоприятны для доллара США.
• На фронте экономических данных инвесторы ожидают данных по изменению занятости ADP в США и индекса PMI для сферы услуг ISM за ноябрь, которые будут опубликованы в североамериканскую сессию. Экономисты ожидают, что частные работодатели добавят 5 тыс. новых работников, что значительно ниже 42 тыс. в октябре. Ожидается, что индекс PMI для сферы услуг составит 52,1, снизившись с 52,4 в октябре.

Технический анализ: USD/INR достигает нового исторического максимума около 90,50

USD/INR поднимается до 90,50 в среду. 20-дневная экспоненциальная скользящая средняя (EMA) продолжает расти, и цена держится выше нее, что усиливает бычий краткосрочный тон.

RSI на уровне 72,86 находится в зоне перекупленности, сигнализируя о растянутом импульсе, который может привести к консолидации. Первоначальная поддержка - 20-дневная EMA на уровне 89,2748; выше этого уровня восходящий тренд останется в силе.

Наклон 20-дневной EMA ускорился в последние сессии, подтверждая силу тренда и предполагая, что покупатели сохраняют контроль на откатах.

RSI остается высоким, и охлаждение импульса может предшествовать еще одному росту, а не указывать на изменение тренда. Закрытие ниже средней линии начнет ослаблять восходящее давление, в то время как устойчивые торги выше нее сохраняют риски, наклоненные в сторону повышения.

(Технический анализ этой истории был написан с помощью инструмента ИИ)