Прогноз цен на золото: XAU/USD защищает ключевую поддержку на уровне $3 500 перед выходом данных из США

• Золото корректируется от своего исторического максимума, так как быки решают зафиксировать часть прибыли.
• Позитивный интерес к риску и умеренное укрепление доллара США оказывают давление на товар.
• Ставки на снижение ставок ФРС сдерживают доллар США и ограничивают потери для недоходного желтого металла.

Золото (XAU/USD) привлекает значительные внутридневные продажи в четверг и отступает от рекордного максимума, около $3 578-3 579, достигнутого накануне. Резкий рост глобальной доходности облигаций на этой неделе вновь сместил фокус на растущий уровень долга в крупных экономиках. Теперь беспокойства, похоже, утихли, что очевидно из спокойствия на финансовых рынках и способствует фиксации прибыли по безопасному товару на фоне условий перекупленности.

Тем временем доллар США (USD) остается стабильным, так как трейдеры предпочитают дождаться дополнительных сигналов о пути снижения ставок Федеральной резервной системы (ФРС), что также подрывает цену на золото. Таким образом, внимание рынка останется прикованным к публикации ожидаемых ежемесячных данных по занятости в США. Известный отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) сыграет ключевую роль в влиянии на динамику цен доллара США в краткосрочной перспективе и определении следующего направления движения для товара.

В то же время растущее признание того, что центральный банк США снизит стоимость заимствований позже в этом месяце и проведет как минимум два снижения ставки на 25 базисных пунктов до конца этого года, создает противодействие для доллара США. Более того, торговые неопределенности помогают цене на золото сократить внутридневные потери. Фактически, президент США Трамп во вторник заявил, что его администрация будет добиваться немедленного слушания в Верховном суде в надежде отменить решение федерального апелляционного суда, признающего большинство его тарифов незаконными.

Трейдеры теперь ожидают экономический календарь США в четверг, в который входят отчет ADP по занятости в частном секторе, обычные еженедельные заявки на пособие по безработице и индекс PMI для сферы услуг ISM, чтобы получить некоторый импульс позже в североамериканской сессии. Однако немедленная реакция рынка на данные, скорее всего, будет сдержанной, так как трейдеры могут предпочесть дождаться публикации официального отчета по занятости в пятницу. Тем не менее, фундаментальный фон требует осторожности для медведей XAU/USD.

Дневной график золота

Технический обзор

С технической точки зрения, внутридневной коррекционный откат останавливается около уровня 23,6% коррекции Фибоначчи недавнего ралли из района $3 300, или ключевой поддержки 100-дневной простой скользящей средней (SMA). Последующий рост благоприятствует быкам XAU/USD, хотя область $3 560 теперь может стать непосредственным препятствием. Некоторое продолжение покупок создаст условия для движения к повторному тестированию исторического максимума, около $3 578-3 579, прежде чем цена на золото нацелится на преодоление отметки $3 600.

С другой стороны, дневной пиковый минимум, около $3 510, или уровень 23,6% Фибо, может продолжать выступать в качестве непосредственной поддержки. Любой дальнейший откат может рассматриваться как возможность для покупки и оставаться поддержанным в районе $3 440. Последний представляет собой препятствие многомесячного торгового диапазона, которое, если будет пробито, укажет на то, что цена на золото достигла пика и изменит краткосрочный уклон в пользу медвежьих трейдеров.