- Золото привлекает покупателей, стремящихся продолжить покупки, второй день подряд на фоне слабого доллара США.
- Опубликованный в среду слабый отчет ADP по США и снижение доходности облигаций США оказывают давление на доллар.
- Ожидания повышения ставки ФРС и геополитическая напряженность могут ограничить потери доллара США и сдержать рост пары XAU/USD.
Золото (XAU/USD) второй день подряд продолжило восстановление после падения до почти четырехнедельного минимума в четверг, хотя в первой половине европейской сессии оно остается ниже отметки $4 450. Доллар США (USD) резко падает до недельного минимума, что рассматривается как ключевой фактор, поддерживающий сырьевой актив. На фоне снижения доходности облигаций США и слабого отчета ADP по США, опубликованного в среду, резкое ралли японской иены (JPY) оказывает сильное понижательное давление на доллар США. Однако укрепление ожиданий повышения ставок Федеральной резервной системой (ФРС) и инфляционные риски, вызванные ростом цен на энергоносители, служат попутным ветром для доходности облигаций США. Кроме того, геополитическая неопределенность может ограничить дальнейшие потери доллара США как безопасного актива, что требует осторожности перед открытием новых бычьих позиций по драгоценному металлу или ставками на дальнейший рост.
Согласно инструменту FedWatch от CME Group, трейдеры закладывают в цены вероятность около 62% того, что центральный банк США повысит ставки на предстоящем заседании по монетарной политике 15-16 сентября. Ожидания усилились после ястребиных высказываний председателя ФРС Кевина Уорша в прошлую пятницу. Более того, опасения, что рост цен на энергоносители вновь усилит инфляционное давление, говорят в пользу ужесточения политики ФРС, что может ограничить коррекционное снижение доллара США и сдержать рост недоходного золота. Фактически цены на сырую нефть торгуются вблизи максимального уровня с 24 июля, достигнутого в среду, поскольку напряженность между США и Ираном обострилась после новых ударов США по иранским объектам и ответных атак беспилотниками и ракетами со стороны Тегерана по территории стран Персидского залива.
Кроме того, президент США Дональд Трамп заявил в среду, что готов нанести еще один удар по Ирану. Это, наряду с продолжающимися столкновениями в районе Ормузского пролива, поддерживает геополитическую премию за риск, что должно и далее оказывать поддержку ценам на нефть и доллару США. Поэтому будет разумно дождаться сильных дальнейших покупок, прежде чем подтвердить, что цена на золото достигла дна в краткосрочной перспективе, и открывать новые бычьи позиции. Трейдеры также могут предпочесть дождаться публикации в пятницу важного отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP), который поможет получить дополнительные сигналы относительно будущего курса политики ФРС и определить следующий этап направленного движения пары XAU/USD.
4-часовой график XAU/USD
Технический анализ
Закрытие за ночь выше уровня Фибоначчи 23,6% коррекции недавнего корректирующего снижения от максимума, достигнутого в августе и установленного более трех месяцев назад, а последующее движение вверх подтверждают вероятность дальнейшего роста. При этом коррекция 38,2% на уровне $4 438 является первым сопротивлением, что подтверждает идею корректирующего отскока в рамках более широкой фазы снижения. Кроме того, индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) становится положительным, а индекс относительной силы (RSI) находится вблизи отметки 49, намекая на стабилизацию, но еще не на бычий импульс.
Однако движение выше уровня Фибоначчи 38,2% должно проложить путь к 100-периодной SMA на уровне $4 480, коррекции 50,0% на уровне $4 487, уровню 61,8% на отметке $4 535, а позднее — к $4 604 и $4 692. С точки зрения снижения, непосредственная поддержка формируется на уровне коррекции 23,6% — $4 378, тогда как более глубокий откат введет в игру структурный минимум, рассчитанный по уровням Фибоначчи, вблизи $4 282.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
USD/JPY стабилизируется в районе 154,00, пока рынки оценивают перспективы Банка Японии
USD/JPY колеблется около 154,00 на американской сессии во вторник после отскока от шестимесячного минимума, который она достигла ниже 153,00 ранее сегодня. Тем не менее, попытки роста пока выглядят как техническая коррекция, поскольку обнадеживающие данные по росту заработной платы в Японии и пересмотр ВВП за второй квартал укрепляют ожидания повышения ставки Банком Японии на следующей неделе и продолжают поддерживать японскую иену.
EUR/USD держится выше 1.1600, пока рынки ждут ключевых событий
EUR/USD движется в боковике выше 1,1600 во вторник. Хотя доллар США пользуется преимуществом осторожного настроя рынка и затрудняет паре набор импульса, инвесторы воздерживаются от открытия крупных позиций в преддверии ключевых событий этой недели, включая объявление Европейского центрального банка о монетарной политике и данные по инфляции в США за август, что ограничивает волатильность пары.
Золото держится в районе $4 400, но как долго?
Золото (XAU/USD) остается под давлением в американские часы торгов во вторник, даже несмотря на то, что доллар США (USD) остается в обороне. Рост цен на нефть и ожидания повышения ставки Федеральной резервной системой (ФРС) оказывают давление на драгоценный металл. На момент написания статьи XAU/USD торгуется в районе $4 400 после достижения внутридневного максимума вблизи $4 443.
Биткоин остается крайне чувствительным к макросигналам на фоне меняющегося нарратива по деривативам
Чувствительность биткоина (BTC) к экономическим данным США в этом году стала все более очевидной. По мере того как рынок приближается к нескольким важным публикациям данных на этой неделе, трейдеры BTC, как и их коллеги в TradFi, прекрасно осознают их значимость. И, как и фондовый рынок, криптотрейдеры сосредоточены исключительно на процентной политике центрального банка США.
Вот что вам нужно знать в среду, 9 сентября:
Рынки форекс остаются вялотекущими с начала недели, при этом доллар США (USD) держится вблизи отметки 99,00, как показывает индекс доллара США (DXY). Геополитические события на Ближнем Востоке, скачок цен на энергоносители и рост доходности в США выводят данные по инфляции на первый план, при этом большинство инвесторов следят за отчетами по PPI и CPI в США, которые выйдут в четверг и пятницу.