- Золото привлекает некоторых покупателей на откатах после медвежьего гэпа при открытии, хотя последующего продолжения нет.
- Обострение напряженности между США и Ираном оказало умеренную поддержку доллару США и оказало давление на драгоценный металл.
- Снижение ожиданий повышения ставок ФРС сдерживает дальнейшее укрепление доллара и поддерживает золото.
Золото (XAU/USD) пытается нарастить умеренное внутридневное восстановление от области $4 737-$4 738, или недельного минимума, достигнутого ранее в понедельник, и торгуется в районе $4 800 перед началом европейской сессии. Доллар США (USD) отступает от недельного максимума и, пока что, кажется, приостановил восстановление после почти двухмесячного минимума, установленного в пятницу. Это оказывается ключевым фактором, оказывающим некоторую поддержку сырьевому активу. Однако внутридневное ралли цен на сырую нефть возродило инфляционные опасения и вызвало умеренный рост доходности казначейских облигаций США, что, в свою очередь, может ограничить значительный рост недоходного желтого металла.
Противостояние между США и Ираном в районе Ормузского пролива снижает надежды на новые мирные переговоры до окончания текущего перемирия 22 апреля. Военно-морские силы США перехватили и захватили грузовое судно под иранским флагом в Оманском заливе в рамках блокады. Иран расценил это как нарушение соглашения о перемирии и вновь закрыл стратегический водный путь после кратковременного открытия, последовавшего за 10-дневным перемирием между Израилем и ливанской группировкой Хезболла в пятницу. Между тем, президент США Дональд Трамп заявил, что морская блокада иранских портов будет продолжаться до тех пор, пока не будет достигнуто мирное соглашение между двумя странами.
Белый дом подтвердил, что вице-президент США Джей Ди Вэнс возглавит еще одну делегацию для второго раунда переговоров по прекращению войны с Ираном. Государственные СМИ Ирана сообщили, что официальные лица не будут участвовать, пока блокада США остается в силе. Это снижает надежды на мирное соглашение до окончания текущего перемирия 22 апреля, что, в свою очередь, вызывает новую волну глобального бегства от риска и поддерживает статус доллара США как резервной валюты. Однако быки по доллару воздерживаются от агрессивных ставок на фоне снижающихся шансов на повышение процентной ставки Федеральной резервной системой (ФРС) США.
Вместо этого инструмент FedWatch от CME Group указывает на примерно 40%-ную вероятность снижения ставки ФРС к концу года, что ограничивает значительное укрепление доллара и служит попутным ветром для недоходного золота. Отсутствие последующих покупок, однако, требует осторожности перед позиционированием на возобновление недавнего роста драгоценного металла от мартовского пикового минимума около $4 100. В США не ожидается выхода значимых экономических данных, что оставляет доллар и золото во власти новых событий, связанных с конфликтом между США и Ираном.
График XAU/USD с интервалом 1 час
Быки по золоту ожидают устойчивого укрепления и закрепления выше 100-часовой SMA/$4 800
Пара XAU/USD испытывает трудности с использованием внутридневного восстановления выше 100-часовой простой скользящей средней (SMA) и закреплением выше отметки $4 800. Более того, индекс относительной силы (RSI) около 44 указывает на ослабление восходящего импульса, в то время как индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) остается в отрицательной зоне с линией ниже сигнальной и отрицательной гистограммой. Это усиливает представление о том, что продавцы сохраняют контроль, если золото не сможет решительно вернуться выше ближайшего среднего.
Указанная SMA на уровне $4 805,60 является первым и единственным явным сопротивлением, и для ослабления текущего нисходящего уклона и открытия пути для более сильного восстановления потребуется устойчивый прорыв выше этого барьера. Пока пара XAU/USD торгуется ниже этого барьера, ралли, вероятно, будут сталкиваться с интересом к продажам, а не сигнализировать о прочном бычьем развороте.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Инфляция - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.
Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.
Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.
Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.