- Золото откатывается от недавних максимумов, так как торговая сделка между США и Японией поднимает настроение.
- Сила доллара США и растущие доходности ограничивают рост цен на золото, но неопределенность в политике ФРС и торговые трения сдерживают потери.
- XAU/USD колеблется выше $3 400, в то время как драгоценный металл остается уязвимым к изменениям в настроениях по риску и более широкому прогнозу для доллара США.
Золото испытывает умеренный откат в среду, так как рынки оценивают последствия торгового соглашения между Соединенными Штатами (США) и Японией и остаются осторожными перед дальнейшими событиями в переговорах между Европейским Союзом (ЕС) и США.
Несмотря на коррекцию, XAU/USD держится выше отметки $3 400, поддерживаемое сохраняющимися рисками тарифов и широкой политической неопределенностью.
Президент США Дональд Трамп объявил в среду, что было достигнуто "масштабное соглашение" с Японией, изложив ключевые условия в посте в Truth Social.
Соглашение включает сниженный взаимный тариф в 15% на японские товары, по сравнению с предложенными 25%. Ожидается, что сделка также будет включать планы по инвестициям в размере $550 миллиардов из Японии и расширению доступа США к сельскохозяйственным и автомобильным рынкам Японии.
Сделка помогла успокоить некоторые страхи, связанные с торговлей, снизив краткосрочные притоки капитала в безопасные активы в виде золота.
Тем не менее, базовая поддержка для золота остается неизменной. Рынки остаются настороженными из-за нерешенных торговых напряжений перед дедлайном по тарифам 1 августа и продолжающимися вопросами о независимости ФРС.
Ежедневный обзор движущих сил рынка: золото сохраняет свою привлекательность на фоне продолжающейся неопределенности со стороны ФРС и нерешенных рисков тарифов
- Данные по продажам вторичного жилья, опубликованные в среду, отразили снижение оценочной стоимости рынка жилья. Недавние данные показали, что продажи существующих домов в США упали до годового уровня 3,93 миллиона в июне. Эти цифры оказались ниже прогноза в 4,01 миллиона, что представляет собой снижение на 2,7% в месячном исчислении, что может быть потенциальным признаком того, что высокие ипотечные ставки и проблемы с доступностью влияют на рынок жилья.
- В то же время торговые переговоры между ЕС и США остаются нерешенными, менее чем за две недели до дедлайна по тарифам 1 августа. Если соглашение не будет достигнуто, США могут ввести широкие тарифы до 30% на импорт из ЕС. Это побудило Европейский Союз подготовить ответные меры, нацеленные на ключевые экспортные товары США, включая цифровые услуги и аэрокосмическую продукцию.
- Помимо торговых переговоров, неопределенность в политике и нарастающее давление на Федеральную резервную систему (ФРС) с целью снижения ставок оказали давление на доходности, ограничивая рост доллара США. Президент США Трамп последовательно и очень публично призывал ФРС резко снизить процентные ставки, часто утверждая, что они должны составлять 1% или даже ниже.
- На встрече с президентом Филиппин Фердинандом Маркосом во вторник Трамп заявил, что Пауэлл «плохо справляется, но он скоро уйдет». Комментарии министра финансов Скотта Бессента также предполагали, что может быть время «изучить всю институцию и были ли они успешны». Он предложил рамки для немонетарных функций ФРС из-за опасений по поводу «размывания миссии» и перерасходов на ремонт зданий.
- Некоторые критики также указывают на практику ФРС по выплате процентов на резервные счета банков как на «извращенную» структуру, которая субсидирует банки и привела к тому, что ФРС работает с убытком.
- Поскольку ФРС в настоящее время находится в периоде "радиомолчания" перед решением по ставкам 30 июля, критика со стороны Трампа и опасения по поводу независимости ФРС усилили привлекательность золота.
Технический анализ золота: XAU/USD консолидируется около пятинедельных максимумов, держится выше $3 400
Золото (XAU/USD) в настоящее время торгуется около $3 412 на момент написания, незначительно отступив от своего пятинедельного внутридневного максимума $3 439. Несмотря на откат, металл остается хорошо поддержанным выше психологического уровня $3 400, после прорыва из многонедельной восходящей треугольной формации.
Индекс относительной силы (RSI) в настоящее время колеблется около 63 на дневном графике, что указывает на то, что импульс остается положительным, но еще не перекупленным.
Если быки сохранят контроль, повторное тестирование июньского максимума в $3 452 представляется вероятным, с потенциалом дальнейшего роста к историческому максимуму и психологическому уровню $3 500.
С точки зрения снижения, непосредственная поддержка наблюдается на круглой отметке $3 400, за которой следуют 23,6% уровень коррекции Фибоначчи от движения апреля на уровне $3 371 и 50-дневная простая скользящая средняя (SMA) на уровне $3 336. Пробой ниже вершины треугольника и уровня 38,2% Фибоначчи на уровне $3 292 аннулирует краткосрочную бычью структуру.
Дневной график золота
Доллар США - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и "де-факто" валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. Это наиболее активно торгуемая валюта в мире, на ее долю приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или транзакций в среднем на сумму 6,6 трлн долларов в день, согласно данным за 2022 год. После второй мировой войны доллар США заменил британский фунт стерлингов в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда Золотой стандарт был отменен.
Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которую формирует Федеральная резервная система (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен (контроль инфляции) и содействие полной занятости. Основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает ставки, что способствует укреплению доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
что может быть потенциальным признаком того, что высокие ипотечные ставки и проблемы с доступностью являются
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD обновляет максимумы с начала года выше 0,6600 на фоне оптимизма и слабого доллара США
Пара AUD/USD достигает нового максимума с ноября выше 0,6600 на азиатской сессии в четверг и стремится нарастить бычий импульс. Оптимизм на рынке, вызванный торговой сделкой между США и Японией, а также сильные индексы PMI Австралии поддерживают австралийский доллар. Более того, недавнее падение доллара США компенсирует голубиный уклон РБА и служит попутным ветром для пары.
USD/JPY погрязла в двухнедельном минимуме около 146,00 на фоне торговых и политических волнений
Пара USD/JPY находится на новом двухнедельном минимуме около 146,00 в начале четверга. Новые опасения по поводу торговой сделки между США и Японией и вероятность повышения ставки Банком Японии (BoJ) к концу года поддерживают иену (JPY) как безопасное убежище, оказывая давление на пару на фоне ослабления доллара США. В отчетах упоминается, что Бессент отметил, что тарифы на Японию могут вернуться к 25%, если Трамп будет недоволен.
Цена на золото остается под давлением ниже $3 400 на фоне оптимизма в торговле
Цена на золото консолидирует резкое снижение овернайт от месячного пика и остается ниже отметки $3 400 во время азиатской сессии, так как оптимизм в торговле продолжает подрывать спрос на безопасные активы. Более того, умеренный рост доллара США создает встречный ветер для золота.
Ethereum колебался перед уровнем $3 800, так как очередь валидаторов достигла максимума за восемнадцать месяцев
Ethereum снизился на 4% в среду, после того как количество валидаторов достигло 18-месячного максимума в 633 000 ETH. Растущая очередь, в сочетании с падением цены, отражает признаки фиксации прибыли после продолжительного восходящего тренда.
Форекс сегодня: индексы PMI привлекают внимание на фоне ожиданий стабильной политики ЕЦБ
Объявление президента Трампа о торговой сделке между США и Японией, а также перспективы потенциального соглашения между США и ЕС оказали давление на доллар США (USD), что добавило к постоянной текущей слабости.