Австралийский доллар остается сильным из-за устойчивых рисков инфляции, внимание на протокол заседания FOMC

• Австралийский доллар укрепляется, так как глава РБА Буллок предупредила о рисках инфляции.
• Индекс потребительских цен в Китае вырос на 0,1% в годовом исчислении, в то время как месячный CPI упал на 0,1% в июне.
• Президент Трамп может вскоре объявить о 50% тарифе на импорт меди и 200% тарифе на импорт фармацевтической продукции.

Австралийский доллар (AUD) укрепляется по отношению к доллару США (USD) в среду, продолжая свои достижения во второй подряд сессии. Пара AUD/USD укрепилась, так как глава Резервного банка Австралии (РБА) Мишель Буллок заявила на пресс-конференции после заседания, что риски инфляции сохраняются из-за высоких затрат на рабочую силу и низкой производительности, что может привести к превышению инфляции над прогнозами.

Глава РБА Буллок также добавила, что полные последствия предыдущих снижений ставок на 50 базисных пунктов еще не были реализованы. Она отметила, что больше данных и событий будет доступно к следующему заседанию. Во вторник центральный банк Австралии оставил официальную ключевую ставку (OCR) без изменений на уровне 3,85%, несмотря на ожидаемое снижение на 25 базисных пунктов в июле.

В опросе, проведенном Reuters, все 30 экономистов прогнозируют снижение ставки Резервного банка Австралии на 25 базисных пунктов до 3,60% в августе. Четыре крупнейших банка Австралии, ANZ, CBA, NAB и Westpac, также поддержали предложение о снижении ставки.

Индекс потребительских цен (CPI) в Китае вырос на 0,1% в годовом исчислении в июне после снижения на 0,1% в мае. Рыночный консенсус в отчетный период составил 0%. Между тем, месячный CPI снизился на 0,1% против ожидаемого значения 0%. Более того, индекс цен производителей (PPI) снизился на 3,6% в годовом исчислении в июне, после снижения на 3,3% в мае. Данные оказались ниже рыночного консенсуса в 3,2%.

Заместитель главы РБА Эндрю Хаузер заявил рано утром в среду, что глобальная экономика сталкивается с огромным количеством неопределенности. Хаузер выразил удивление тем, как рынки игнорируют это и продолжают двигаться вперед. Он также добавил, что тарифные последствия для глобальной экономики являются значительными и, вероятно, будут сдерживать рост.

Австралийский доллар растет, несмотря на укрепление доллара США на фоне продолжающихся тарифных опасений

• Индекс доллара США (DXY), который измеряет стоимость доллара США по отношению к шести основным валютам, остается стабильным после двух дней роста и торгуется около 97,60 на момент написания. Трейдеры, вероятно, будут наблюдать за протоколом заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) позже в североамериканской сессии.
• Президент США Дональд Трамп заявил во вторник, что он объявит о 50% тарифе на импорт меди и указал на то, что ожидаются более высокие секторальные пошлины. Трамп также сказал, что вскоре объявит о тарифах "на очень, очень высоком уровне, около 200%" на фармацевтический импорт.
• Министр финансов США Скотт Бессент заявил, что Соединенные Штаты уже получили около 100 миллиардов долларов доходов от тарифов в этом году и могут увидеть, что эта сумма вырастет до 300 миллиардов долларов к концу 2025 года, что обусловлено усиливающимися торговыми мерами президента США Дональда Трампа.
• Белый дом объявил поздно в понедельник, что президент США Дональд Трамп подписал указ о переносе введения новых тарифов с июля на 1 августа, согласно Bloomberg. Трамп вновь угрожал 25% налогом на импорт из Японии и Южной Кореи и поделился рядом других писем мировым лидерам с предупреждением о пошлинах с 1 августа. Трамп также ввел 25% тарифы на Малайзию, Казахстан и Тунис, в то время как Южная Африка столкнется с 30% тарифом, а Лаос и Мьянма - с 40% пошлиной. Другие страны, на которые наложены пошлины, включают Индонезию с тарифом 32%, Бангладеш с 35% и Таиланд и Камбоджу с пошлинами 36%.
• Президент США Дональд Трамп опубликовал в социальных сетях в понедельник, что "Любая страна, которая будет поддерживать антиамериканскую политику БРИКС, будет обложена ДОПОЛНИТЕЛЬНЫМ 10% тарифом. Исключений не будет."
• Народный банк Китая (PBoC) объявил о мерах по дальнейшему открытию своих капитальных рынков, поддерживая большее количество внутренних инвесторов для инвестирования в оффшорные облигации. Центральный банк Китая готовится расширить программу Bond Connect, чтобы включить более широкий круг внутренних институтов, таких как брокеры, паевые инвестиционные фонды, управляющие активами и страховщики. Это следует за предыдущими отчетами о том, что власти рассматривают возможность удвоения квоты программы Southbound Bond Connect до эквивалента 139 миллиардов долларов США. Любые изменения в китайской экономике могут повлиять на AUD, так как Китай и Австралия являются близкими торговыми партнерами.
• Financial Times сообщила, что Китай все больше перенаправляет свои экспортные потоки через Юго-Восточную Азию, чтобы обойти тарифы США, введенные администрацией Трампа. В мае прямые поставки из Китая в США упали на 43%, в то время как общий объем экспорта Китая вырос на 4,8%. Этот сдвиг был отмечен 15%-ным ростом экспорта в Юго-Восточную Азию и 12%-ным увеличением в Европейский Союз (ЕС). Однако торговое соглашение США с Вьетнамом теперь включает 40% тариф на реэкспортируемые товары, чтобы сдержать такие практики.
• Министр финансов Австралии Джим Чалмерс заявил, что решение Резервного банка Австралии сохранить ставки не является ни тем результатом, на который надеялись миллионы австралийцев, ни тем, что ожидали рынки. Чалмерс добавил, что центральный банк дал четкий сигнал о направлении инфляции и процентных ставок в будущем.

Австралийский доллар нацелен на барьер девятидневной EMA после прорыва выше 0,6500

Пара AUD/USD торгуется около 0,6530 в среду. Технический анализ дневного графика указывает на устойчивый бычий настрой, так как пара находится в рамках восходящего канала. 14-дневный индекс относительной силы (RSI) остается немного выше отметки 50, что усиливает бычий настрой. Тем не менее, пара остается ниже девятидневной экспоненциальной скользящей средней (EMA), что указывает на более слабый краткосрочный ценовой импульс.

Пара AUD/USD нацелена на основной барьер на уровне девятидневной EMA 0,6535. Успешный прорыв выше этого уровня может укрепить краткосрочный ценовой импульс и поддержать пару в достижении восьмимесячного максимума 0,6590, зафиксированного 1 июля. Дальнейшие повышения откроют двери для пары, чтобы исследовать область вокруг верхней границы восходящего канала около 0,6680.

С точки зрения снижения, пара AUD/USD может найти свою первоначальную поддержку на нижней границе восходящего канала около 0,6510, за которой следует 50-дневная EMA на уровне 0,6475. Прорыв ниже этой ключевой зоны поддержки ослабит среднесрочный ценовой импульс и откроет путь для тестирования двухмесячного минимума на уровне 0,6372.

AUD/USD: Дневной график