Прогноз по биткоину: BTC стабилизируется около $112 600 на фоне осторожности ФРС и геополитических рисков, оказывающих влияние на настроение

• Биткоин стабилизировался в районе $112 600 в среду после коррекции почти на 3% на данный момент на этой неделе.
• Осторожная позиция ФРС и растущие геополитические конфликты могут вызвать бегство от риска на рынке.
• Спотовые биткоин-ETF, зарегистрированные в США, зафиксировали второй подряд день оттока во вторник.

Цена биткоина (BTC) стабилизировалась в районе $112 600 на момент написания в среду, после коррекции почти на 3% на данный момент на этой неделе. Однако более широкий прогноз остается хрупким, так как осторожная позиция Федеральной резервной системы (ФРС) по снижению ставок и нарастающие геополитические конфликты подавляют интерес к риску. В дополнение к этому, спотовые биткоин-ETF, зарегистрированные в США, зафиксировали второй подряд день оттока, что подчеркивает слабость институционального спроса.

Осторожная позиция ФРС по снижению ставок вызывает бегство от риска 

Цена биткоина продолжила свою коррекцию во вторник, следуя за волной массовых ликвидаций ранее на неделе. К среде на европейской сессии BTC стабилизировался в районе $112 600 после кратковременного падения к $111 000 в ходе азиатских торговых часов.

Крипторынки становятся осторожными, так как председатель ФРС Джером Пауэлл попытался снизить ожидания дальнейших снижений ставок в ближайшие месяцы и заявил во вторник, что центральный банк должен продолжать балансировать конкурирующие риски высокой инфляции и ослабления рынка труда в предстоящих решениях по ставкам.

Пауэлл добавил, что слишком агрессивное смягчение может оставить задачу по инфляции незавершенной и потребует изменения курса. Это помогает возродить спрос на доллар США (USD), в то время как рисковые активы, такие как BTC, продолжают снижаться.

Тем временем участники рынка ожидают экономической повестки США на этой неделе, которая включает окончательное чтение валового внутреннего продукта (ВВП) за второй квартал и заказы на товары длительного пользования за август в четверг, за которыми последует индекс цен на личные потребительские расходы (PCE) в пятницу, что может принести новую волатильность для биткоина.

Растущие геополитические конфликты давят на биткоин 

Помимо осторожной позиции ФРС, текущие геополитические конфликты добавляют медвежье настроение на крипторынках. 

Конфликт между Россией и Украиной принял новый оборот во вторник, когда Североатлантический альянс (НАТО) предупредил Россию, что использует все необходимые военные и невоенные средства для своей защиты. Это произошло после недавней крупномасштабной провокации со стороны России и нарушения воздушного пространства членов НАТО – Эстонии, Польши и Румынии.

Тем временем напряженность на Ближнем Востоке остается высокой, так как Израиль продолжает свои военные операции в Газе, добавляя к более широкой геополитической неопределенности. Недавно опубликованный отчет Организации Объединенных Наций (ООН) показал, что израильское правительство проявило явное намерение установить постоянный контроль над Газой и обеспечить еврейское большинство на оккупированных территориях Западного берега.

Эти продолжающиеся глобальные конфликты и неопределенности могут вызвать бегство от риска на рынке, что не сулит ничего хорошего для цен на более рискованные активы, такие как биткоин. 

Институциональные потоки биткоина продолжают ослабевать 

Данные SoSoValue показывают, что спотовые биткоин-ETF, зарегистрированные в США, зафиксировали отток в размере $103,61 миллиона, продолжая второй подряд день оттока на этой неделе. Если эти оттоки продолжатся и усилятся, цена биткоина может столкнуться с дальнейшим откатом.

График общего чистого притока в спотовые ETF на биткоин. Источник: SoSoValue

Трейдеры биткоина остаются осторожными 

Отчет K33 во вторник подчеркнул, что рынки CME остаются осторожными, в то время как бессрочные контракты остаются сильно кредитными. 

В отчете объясняется, что активность фьючерсов BTC на CME остается подавленной, а открытый интерес (OI) все еще находится на годовых минимумах, что отражает защитный тон.

Более того, на бессрочной стороне рынки оставались сильно кредитными, несмотря на массовые ликвидации в понедельник. 

"Несмотря на кратковременное падение OI и отрицательные ставки финансирования перед распродажей, доходности восстановились, но высокий OI и исторически низкие результаты после ликвидации сохраняют наш прогноз осторожным," сообщил аналитик K33.

Кроме того, волатильность остается низкой, как показано ниже, с 7-дневной волатильностью 1,1%, после достижения своего самого низкого уровня с августа 2023 года на уровне 0,616% в прошлый четверг. 

Аналитик добавил: "Этот длительный спокойный период, наряду с высоким открытым интересом, повышает риск резких движений, так как кредитное плечо тихо накапливается."

График волатильности BTC. Источник: K33 Research

Прогноз цены биткоина: импульс продолжает ослабевать

Цена биткоина не смогла найти поддержку в районе дневного уровня $116 000 в пятницу и снизилась на 3,19% в течение следующих четырех дней, закрывшись ниже 50-дневной экспоненциальной скользящей средней на уровне $113 814 в понедельник. На момент написания в среду BTC колебался в районе $112 600.

Если BTC продолжит свою текущую коррекцию, он может продлить снижение, чтобы повторно протестировать следующую дневную поддержку на уровне $107 245.

Индекс относительной силы (RSI) на дневном графике составляет 45, ниже нейтрального уровня 50, что указывает на медвежий импульс. Тем временем индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) показал медвежье пересечение в понедельник, подав сигнал на продажу. Более того, растущие красные бары на гистограмме ниже нейтрального уровня также указывают на медвежий импульс и продолжение нисходящего тренда.

Дневной график BTC/USDT 

Однако, если BTC восстановится и закроется выше 50-дневной EMA на уровне $113 814, он может продлить восстановление к дневному сопротивлению на уровне $116 000.