Прогноз по AUD/USD: быкам нужно дождаться движения выше зоны предложения 0,6535-0,6540

• AUD/USD испытывает трудности с капитализацией на скромных внутридневных приростах на фоне сочетания негативных факторов.
• Слабые месячные данные по CPI в Австралии повышают ожидания снижения ставки РБА в июле и оказывают давление на австралийский доллар.
• Небольшое укрепление USD способствует ограничению пары и требует осторожности со стороны бычьих трейдеров.

Пара AUD/USD торгуется с позитивным уклоном третий день подряд в среду, хотя ей не хватает бычьей уверенности, и она остается ниже недельного максимума, достигнутого накануне, на фоне смешанных сигналов. Доллар США (USD) находится вблизи недельного минимума на фоне ожиданий, что Федеральная резервная система (ФРС) вскоре возобновит цикл снижения ставок. Австралийский доллар (AUD), с другой стороны, испытывает трудности с привлечением значительных покупателей на фоне слабых данных по внутренней инфляции потребителей, что дает Резервному банку Австралии (РБА) больше пространства для снижения процентных ставок.

Фактически, Австралийское бюро статистики показало, что месячный индекс потребительских цен (CPI) вырос на 2,1% за год до мая. Это стало заметным замедлением по сравнению с 2,4% в апреле и не дотянуло до рыночного прогноза в 2,3% роста. Более того, годовой усеченный CPI вырос на 2,4%, снизившись с 2,8% в апреле, что является самым низким уровнем с ноября 2021 года. Вдобавок к этому, CPI без учета волатильных товаров и праздничных поездок вырос на 2,7% в мае по сравнению с 2,8% в предыдущем месяце. Это указывает на устойчивое снижение инфляции, поскольку потребительские расходы остаются под давлением на фоне повышенной неопределенности, вызванной торговыми тарифами президента США Дональда Трампа.

Это, наряду с признаками слабости на австралийском рынке труда, поддерживает аргументы в пользу следующего снижения процентной ставки РБА в июле и не помогает паре AUD/USD нарастить восстановление на этой неделе с самых низких уровней с 13 мая. Быки USD, с другой стороны, остаются в обороне на фоне растущего признания того, что Федеральная резервная система (ФРС) будет дальше снижать процентные ставки в этом году. Трейдеры увеличили свои ставки на то, что ФРС снизит ставки как минимум на 50 базисных пунктов до конца года и также закладывают примерно 20% вероятность снижения в июле. Эти ожидания были подогреты недавними комментариями членов ФРС Мишель Боуман и Кристофера Уоллера.

Поддерживая «голубиную» точку зрения, председатель ФРС Джером Пауэлл заявил во вторник, что снижение инфляции и слабый найм могут привести к более раннему снижению ставок. Тем временем, перемирие между Израилем и Ираном вступило в силу во вторник и, похоже, пока держится, несмотря на израильскую атаку на Тегеран и иранский ракетный удар вскоре после объявления перемирия. Это поддерживает оптимистичное настроение на рынке, что оказывается еще одним фактором, подрывающим безопасный доллар и способствующим спросу на чувствительный к риску австралийский доллар. Однако фундаментальный фон требует некоторой осторожности перед тем, как позиционироваться на дальнейшее краткосрочное укрепление.

Дневной график AUD/USD

Технический прогноз

Пара AUD/USD ранее на этой неделе отскочила от уровня ключевой поддержки 100-дневной простой скользящей средней (SMA). Последующее движение вверх и все еще положительные осцилляторы на дневном графике благоприятствуют бычьим трейдерам. Однако будет разумно дождаться устойчивого укрепления выше тяжелой зоны предложения 0,6530-0,6540, прежде чем позиционироваться на дальнейшие приросты. Спотовые цены могут тогда нацелиться на завоевание круглого уровня 0,6600 и продлить позитивный импульс к уровню 0,6640 на пути к области 0,6680 или максимуму ноября 2024 года.

С другой стороны, ослабление ниже горизонтальной зоны 0,6465-0,6460 может найти некоторую поддержку перед круглым уровнем 0,6400. За ним следует 100-дневная SMA, около 0,6375-0,6370. Убедительный прорыв ниже последнего уровня изменит уклон в пользу медвежьих трейдеров и потянет пару AUD/USD к следующей значимой поддержке вблизи круглого уровня 0,6300. Падение может продолжиться к промежуточной поддержке 0,6245, прежде чем спотовые цены в конечном итоге упадут ниже уровня 0,6200.