- Золото консолидируется в понедельник после сильного прорыва на прошлой неделе.
- Трейдеры обращаются к данным по инфляции в США в поисках нового направления для пути процентной ставки ФРС.
- Краткосрочные технические перспективы остаются бычьими, при этом 100-дневная SMA вблизи $4 389 ограничивает немедленный рост.
Золото (XAU/USD) держится уверенно в понедельник, поскольку покупатели берут передышку после резкого ралли на прошлой неделе, а более широкая рыночная тема по-прежнему сосредоточена на перспективах процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) и событиях на Ближнем Востоке. На момент написания статьи XAU/USD торгуется в районе $4 333, практически без изменений внутри дня.
Драгоценный металл подорожал более чем на 7% на прошлой неделе и в пятницу поднялся до самого высокого уровня с 17 июня. Рост был обусловлен голубиной переоценкой ожиданий повышения ставки ФРС после более слабых, чем ожидалось, данных по занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP). Опасения по поводу инфляции также ослабли, поскольку, как сообщается, Иран и Оман приблизились к заключению соглашения об открытии Ормузского пролива, что оказало давление на цены на нефть.
Эти события оказали давление на курс доллара США (USD) и доходность казначейских облигаций США, хотя снижение было ограниченным, поскольку цены на нефть остаются значительно выше довоенных уровней, поддерживая опасения по поводу инфляции, обусловленной энергоресурсами.
Индекс доллара США (DXY) пытается сформировать базу вблизи двухмесячного минимума, торгуясь около 99,71, с ростом на 0,11% за день. Между тем эталонная доходность 10-летних казначейских облигаций США держится вблизи 4,65%, ниже недавнего пика около 4,74%, самого высокого уровня с января 2025 года.
По данным инструмента CME FedWatch Tool, рынки закладывают около 44% вероятности повышения ставки на сентябрьском заседании, что ниже 67% неделей ранее.
Теперь внимание переключается на данные по индексу потребительских цен (CPI) в США в среду и индексу цен производителей (PPI) в четверг, поскольку трейдеры ищут новые подсказки относительно пути процентной ставки ФРС, что может определить следующие движения доллара США и золота.
Стратеги Brown Brothers Harriman считают, что баланс рисков вокруг предстоящих данных по инфляции в США смещен против доллара США. Они отмечают, что "слабый отчет по CPI в США укрепит аргументы в пользу голубиной переоценки ожиданий повышения ставки ФРС и еще больше ослабит USD," тогда как "горячий отчет по CPI в США может вызвать импульсный отскок USD за счет более высоких доходностей на коротком конце кривой."
Однако BBH предупреждает, что, поскольку «политика ФРС уже является ограничительной (если предположить нейтральную ставку на уровне 3,00%), пространство для существенной ястребиной переоценки выглядит ограниченным», что, по их мнению, остается сохраняющимся «негативным фактором для USD».
На геополитическом фронте президент США Дональд Трамп заявил, что Вашингтон «полу-ведет переговоры» с Тегераном, одновременно «не афишируя» свою военную кампанию. Иран, однако, отрицает проведение прямых переговоров и связал повторное открытие Ормузского пролива с уступками США, включая смягчение санкций, компенсацию за ущерб от войны и гарантии безопасности.
Технический анализ: золото сохраняет конструктивный бычий уклон на фоне устойчивого бычьего импульса
XAU/USD сохраняет конструктивный бычий уклон, удерживаясь выше 50-дневной простой скользящей средней (SMA) вблизи $4 150, при этом по-прежнему торгуясь ниже 100-дневной SMA около $4 389. Динамика цены указывает на формирование фазы восстановления, при этом индекс относительной силы (RSI) на дневном графике колеблется в районе середины 60-х, намекая на устойчивый, но еще не перекупленный восходящий импульс, тогда как индекс среднего направленного движения (ADX) в районе высоких 20-х указывает на умеренно усиливающийся тренд.
С точки зрения роста, ближайшее сопротивление находится на 100-дневной SMA около $4 389, а выше располагается следующий барьер в зоне горизонтального сопротивления около $4 500. С точки зрения снижения, первоначальный спрос наблюдается на 50-дневной SMA около $4 150, перед более существенной горизонтальной областью поддержки вблизи $4 000, пробой которой подорвет текущий бычий тон и введет в игру более глубокую коррекционную фазу.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD стабилен вблизи 1,1550, поскольку распродажа доллара взяла паузу
EUR/USD сохраняет диапазон вблизи 1,1550 во второй половине дня в понедельник, удерживая откат от свежих максимумов с 17 июня, достигнутых в ответ на разочаровывающие данные по занятости в США в пятницу. Возобновившаяся напряженность на Ближнем Востоке оказывает поддержку безопасному доллару США, ограничивая попытки пары к росту, несмотря на улучшившиеся данные по настроениям в Еврозоне.
GBP/USD топчется на месте около 1,3500, поскольку риски в Ормузском проливе поддерживают USD
После закрытия предыдущей недели на положительной территории GBP/USD в понедельник торгуется с осторожностью вблизи 1,3500. Пара сталкивается с препятствиями из-за умеренного отскока доллара США, поскольку настроение ухудшается на фоне сохраняющейся неопределенности вокруг возобновления работы Ормузского пролива и переговоров между США и Ираном.
Золото удерживает позиции, поскольку в центре внимания остаются перспективы ставки ФРС и события на Ближнем Востоке
Золото (XAU/USD) удерживает позиции в понедельник, поскольку покупатели взяли передышку после резкого ралли на прошлой неделе, а более широкая рыночная тема по-прежнему сосредоточена на перспективах процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) и событиях на Ближнем Востоке. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4 333, практически без изменений внутри дня.
Cardano: быки нацелились на второй этап роста, поскольку киты покупают
Cardano торгуется выше $0,196 в начале недели после двузначного роста за последние две недели. Бычья ценовая динамика ADA поддерживается устойчивым накоплением со стороны китов. Между тем, настроения на рынке деривативов демонстрируют небольшой бычий уклон, что указывает на возможный второй этап роста для ADA.
Вот что вам нужно знать в понедельник, 10 августа:
Доллар США сохраняет стабильность в начале новой недели после того, как понес значительные потери по отношению к своим основным конкурентам на фоне разочаровывающих данных по рынку труда в пятницу. Данные Sentix по доверию инвесторов за август будут в центре внимания в европейском экономическом календаре в понедельник.