- Золото находит поддержку на фоне снижения доходности казначейских облигаций после резкого падения во вторник.
- Продолжающаяся напряженность в Ормузском проливе поддерживает спрос на безопасные активы, но потенциал роста ограничен.
- Высокие цены на нефть и твердые ожидания по ФРС продолжают оказывать давление на золото.
Цена золота (XAU/USD) в среду остается стабильной, демонстрируя небольшое восстановление после более чем 2% падения во вторник, поскольку разрешение конфликта на Ближнем Востоке остается неопределенным, а снижение доходности казначейских облигаций США повысило привлекательность драгоценного металла. Пара XAU/USD торгуется на уровне $4 726 после достижения дневного максимума $4 772.
Золото стабилизируется после резкого падения, но ожидания по ставкам ФРС ограничивают рост
Рыночный нарратив не изменился, поскольку переговоры между США и Ираном приостановлены из-за блокады США судов под иранским флагом. В ответ Тегеран обостряет конфликт: Корпус стражей исламской революции (КСИР) захватил три грузовых судна в Ормузском проливе, требуя снятия блокады. Президент США Дональд Трамп продлил режим прекращения огня в ожидании предложения Тегерана, отмечая расколы в руководстве Ирана.
Цены на золото восстановились на фоне снижения доходности казначейских облигаций США. Однако, поскольку доходность 10-летних казначейских облигаций США сократила потери до 4,298%, XAU/USD отыграл предыдущие gains.
Высокие цены на нефть являются основной причиной, по которой золото не смогло удержать рост, поскольку инфляционное давление усиливается, увеличивая вероятность того, что ФРС сохранит ставки высокими дольше.
Рынки денег учитывают, что ФРС сохранит ставки без изменений в 2026 году, а спекулянты ожидают первого снижения в июле 2027 года, согласно данным Prime Terminal.
Ожидаемые форвардные ставки ФРС
Данные из США показали, что экономика остается устойчивой: розничные продажи свидетельствуют о продолжающихся расходах домохозяйств, хотя рост в основном обусловлен высокими ценами на бензин. Тем не менее, индекс GDP Now от Федерального резервного банка Атланты, который оценивает ВВП в реальном времени на основе последних данных, прогнозирует рост экономики на 1,2% в первом квартале 2026 года.
Кандидат на пост председателя Федеральной резервной системы (ФРС) Кевин Уорш заявил в Сенате, что поддерживает новый подход в ФРС, не поддерживает forward guidance и считает независимость центрального банка необходимой. Он отметил, что президент Трамп не оказывал на него давление по решениям о ставках.
Тем временем доллар США восстанавливает позиции: индекс доллара США (DXY), измеряющий стоимость доллара по отношению к шести валютам, вырос на 0,17% до 98,57, достигнув семидневного максимума.
В преддверии выхода экономических данных США в четверг будут опубликованы заявки на пособия по безработице и предварительные данные по PMI от S&P Global за апрель.
Технический прогноз XAU/USD: медведи активизировались, нацеливаясь на пробой ниже $4 700
Цена золота остается стабильной, не в состоянии преодолеть отметку $4 800, что усугубило падение ниже психологического уровня $4 750 и подготовило почву для тестирования 100-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне $4 718.
Стоит отметить, что после достижения месячного максимума $4 890, за последние три дня желтый металл сформировал последовательность понижающихся максимумов и минимумов. Следовательно, настроение сместилось с нейтрального к нейтрально-медвежьему, при этом продавцы нацелены на явный пробой 100- и 20-дневных SMA, последняя из которых находится ниже отметки $4 700 на уровне $4 692.
Ниже этой зоны следующей ключевой поддержкой станет уровень $4 600.
Для возобновления бычьего движения золоту необходимо отвоевать $4 800, если покупатели хотят сохранить надежду на достижение более высоких цен, при этом 50-дневная SMA выступает следующим ключевым сопротивлением на уровне $4 883.
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD продолжает падение к 1,1700 на фоне снижения оптимизма
EUR/USD снова оказывается под медвежьим давлением и падает к 1,1700 на американской сессии в среду. Доллар США находит некоторый краткосрочный спрос на фоне нарастающей напряженности на Ближнем Востоке, что ухудшает настроение на рынке. Продолжающаяся морская блокада иранских портов со стороны США и атаки Ирана на нефтяные суда указывают на эскалацию кризиса.
GBP/USD отступает к 1,3500, стирает дневной рост
Пара GBP/USD сбавила обороты и снизилась в район 1,3500 во второй половине дня, отыграв внутридневной прирост. Ранее сегодня данные по инфляции в Великобритании совпали с ожиданиями: индекс потребительских цен (CPI) вырос на 3,3% г/г, что ослабило опасения по поводу перегретой инфляции. Тем временем, обострение напряженности на Ближнем Востоке поддерживает доллар США и ограничивает рост пары.
Золото застряло в районе $4 830 на фоне неопределенности
Золото торгуется практически без изменений внутри дня ниже уровня $4 750 на американской сессии в среду. Доллар США укрепляется, поскольку участники рынка сомневаются, что перемирие между США и Ираном удержится, учитывая заголовки, указывающие на атаки на нефтяные танкеры в Ормузском проливе.
Крипто сегодня: биткоин, Ethereum, XRP пробиваются вверх после продления перемирия между США и Ираном
Цены на криптовалюты в целом постепенно растут в среду, при этом биткоин поднимается выше ключевого уровня $78 000 на момент написания. Ethereum демонстрирует признаки продолжения отскока, торгуясь около $2 400, в то время как Ripple удерживается выше отвоеванной непосредственной поддержки на уровне $1,45.
Вот что нужно знать на четверг, 23 апреля:
Индекс доллара США (DXY) удержался около отметки 98,60 на фоне продолжающегося предпочтения инвесторами доллара США на фоне сохраняющейся неопределённости вокруг конфликта между США и Ираном