- Цена на золото падает более чем на 0,50%, так как улучшение настроений сокращает приток капитала в безопасные активы после роста на 4,86% на прошлой неделе.
- Трамп откладывает тарифы на 50% для ЕС до 9 июля, что снижает краткосрочные опасения по поводу торговой войны.
- Сильный импорт золота из Китая и напряженность между Россией и Украиной сохраняют бычий прогноз.
Цена на золото падает более чем на 0,50% в понедельник на фоне отсутствия спроса на безопасные активы после того, как президент США Дональд Трамп отложил тарифы на Европейский Союз (ЕС). В то же время торговля остается низкой из-за закрытия финансовых рынков Великобритании и США по праздникам. На момент написания статьи XAU/USD торгуется на уровне $3 336.
Настроение на рынке улучшилось после заявления Трампа в воскресенье, отложившего введение пошлин на товары ЕС до 9 июля. Таким образом, золото испытывает давление после роста более чем на 4,86% на прошлой неделе, что стало самым значительным увеличением с недели, начавшейся 7 апреля.
В пятницу XAU/USD продолжил свой бычий тренд, так как Трамп продолжал оказывать давление на Apple (AAPL), чтобы производить iPhone в США. В противном случае будут введены пошлины в размере 25%. В то же время он усилил риторику против ЕС, угрожая ввести тарифы в 50% на его товары. Это привело к росту цены золота с $3 287 до максимума на уровне $3 365 на прошлой неделе.
Несмотря на снижение, цены на золото, похоже, продолжат расти, так как Reuters сообщило, что "чистый импорт золота Китая через Гонконг более чем удвоился в апреле по сравнению с мартом и стал самым высоким с марта 2024 года".
Кроме того, геополитические риски остаются высокими после того, как Россия атаковала Украину третью ночь подряд, вызвав гневную реакцию Трампа.
На этой неделе в экономическом календаре США будут опубликованы заказы на товары длительного пользования за апрель, протокол заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), второй прогноз валового внутреннего продукта (ВВП) за первый квартал 2025 года и данные по индексу цен на основные личные потребительские расходы (PCE), любимый индикатор инфляции ФРС.
Дневные движущие силы рынка золота: Улучшение склонности к риску сказывается на ценах на золото
- Доходности казначейских облигаций США остаются стабильными. Доходность 10-летних казначейских облигаций упала на два базисных пункта (б.п.) в пятницу до 4,509%. Тем временем реальные доходности в США также снизились на 4 б.п. до 2,179%.
- Прогноз по цене на золото оптимистичен, учитывая хрупкое настроение на рынке по отношению к активам США, вызванное растущим фискальным дефицитом в США, что привело к понижению рейтинга государственного долга США агентством Moody's с AAA до AA1.
- Фискальный пакет, одобренный нижней палатой США, предполагает увеличение предела долга на $4 триллиона.
- Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине из шести валют, снизился на 0,10% до 99,00, что является поддержкой для драгметалла, номинированного в долларах.
- Денежные рынки предполагают, что трейдеры закладывают в цены 47,5 базисных пунктов смягчения к концу года, согласно данным Prime Market Terminal.
Источник: Prime Market Terminal
Технический прогноз по XAU/USD: Бычий тренд золота продолжится до $3 400
Цены на золото немного снизились, и, похоже, трейдеры фиксируют прибыль на фоне низкой ликвидности и низкой волатильности в США в связи с праздником. Непоследовательность Трампа в отношении торговой политики может привести к резким колебаниям цен, как только торговля возобновится во вторник.
С технической точки зрения бычий тренд золота остается неизменным. Если покупатели достигнут закрытия дня выше $3 300, они могут протестировать максимум на уровне $3 365 на прошлой неделе. Если этот уровень будет преодолен, следующей остановкой станет отметка $3 400, затем максимум 7 мая на уровне $3 438 и исторический максимум (ATH) на уровне $3 500.
С медвежьей стороны, если золото упадет ниже $3 300, ожидайте движения к дневному минимуму 20 мая на уровне $3 204, перед 50-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне $3 199.
ФРС FAQs
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD отступает ниже 1,1600 после смешанных данных по PMI Германии/ЕС
Пара EUR/USD не может удержать позиции и торгуется в красном цвете чуть ниже 1,1600 после неоднозначных данных по индексу PMI Германии и еврозоны. Тем временем инвесторы внимательно следят за новостями, связанными с кризисом на Ближнем Востоке, после того как США и Иран сделали противоречивые заявления о переговорах.
GBP/USD опустилась ниже 1,3400 на фоне осторожности на рынках
Пара GBP/USD сбавляет обороты и торгуется ниже 1,3400 в ходе европейской сессии во вторник, под давлением негативного сдвига в настроениях по риску. Между тем, данные из Великобритании показали, что составной индекс PMI снизился до 51 в предварительной оценке за март с 53,7 в феврале.
Золото сокращает потери, рост ограничен на фоне ястребиных ожиданий по ФРС
Золото восстанавливает большую часть внутридневных потерь и поднимается ближе к отметке $4400 в преддверии европейской сессии, хотя любое значительное восстановление по-прежнему кажется иллюзорным. Война в Иране продолжает усиливать опасения по поводу инфляции, сдерживая ожидания снижения процентных ставок и может выступать в качестве встречного ветра для недоходного желтого металла. Кроме того, появление некоторых покупок доллара США может дополнительно способствовать ограничению роста сырьевого актива.
Биткоин готовится к волатильности на фоне неопределённости сделки между США и Ираном, которая держит трейдеров в напряжении
Биткоин торгуется в красной зоне около отметки $70 000 во вторник после резкого восстановления накануне. Институциональный и корпоративный спрос поддерживает восстановление BTC, поскольку спотовые биржевые фонды зафиксировали новые притоки, а Strategy в понедельник добавила больше BTC в свои резервы.
Вот что нужно знать во вторник, 24 марта:
Рынки занимают осторожную позицию в начале вторника после волатильного движения в начале недели. В экономическом календаре во вторник будут представлены предварительные данные по индексам деловой активности (PMI) в производственном секторе и сфере услуг за март для Германии, еврозоны, Великобритании и США.