- Золото привлекает некоторых покупателей на падении после скромного медвежьего гэпа на старте новой недели.
- Некоторые последующие покупки доллара США и оптимизм в торговле действуют как встречный ветер для драгоценного металла.
- Трейдеры могут воздержаться от агрессивных ставок в ожидании ключевого решения FOMC в среду.
Цена на золото (XAU/USD) останавливает свое внутридневное восстановление от более чем недельного минимума и торгуется чуть выше уровня $3 335 в начале европейской сессии в понедельник, практически не изменяясь за день. Доллар США (USD) растет третий день подряд и оказывается ключевым фактором, подрывающим сырьевой рынок. Кроме того, позитивное настроение на рынке, поддерживаемое последними оптимистичными новостями о торговле, способствует ограничению роста для безопасного драгоценного металла.
Тем не менее, инвесторы остаются в напряжении перед новыми торговыми переговорами между США и Китаем, что, в свою очередь, оказывает некоторую поддержку цене на золото. Более того, быки по USD могут предпочесть дождаться дополнительных сигналов относительно пути снижения ставок Федеральной резервной системы (ФРС). Это дополнительно способствует ограничению убытков для XAU/USD перед важным решением FOMC в среду. Важное обновление монетарной политики будет определять курс USD и предоставит новый импульс для недоходного желтого металла.
Ежедневный дайджест: Движущие силы рынка: трейдеры по золоту, похоже, не определились на фоне смешанных сигналов
- Президент США Дональд Трамп и президент Европейской комиссии Урсула фон дер Ляйен объявили о масштабной торговой сделке с базовым тарифом в 15% на большинство европейских товаров, экспортируемых в США. Это происходит на фоне недавних новостей о торговой сделке между США и Японией, которая, наряду с сообщениями о том, что американские и китайские чиновники снова встречаются в понедельник для продления торгового перемирия, повышает аппетит инвесторов к более рискованным активам.
- Доллар США начинает новую неделю на subdued ноте, так как трейдеры предпочитают дождаться дополнительных сигналов о пути снижения ставок Федеральной резервной системы. Таким образом, внимание будет сосредоточено на результатах двухдневного заседания FOMC по монетарной политике, начинающегося во вторник. Ожидается, что ФРС оставит процентные ставки без изменений на фоне все еще устойчивого рынка труда в США и опасений, что тарифы США могут повысить инфляцию во второй половине года.
- Тем временем Трамп неоднократно критиковал председателя ФРС Джерома Пауэлла за его позицию по удержанию ставок. Это добавляет беспокойства о том, что независимость ФРС может оказаться под угрозой на фоне растущего политического вмешательства. Более того, член совета управляющих ФРС Крис Уоллер и назначенный Трампом вице-председатель по надзору Мишель Боуман выступили за снижение ставки на заседании в июле, что ставит быков по доллару в оборонительную позицию.
- Таким образом, ключевое решение FOMC в среду, а также сопутствующее заявление по политике и комментарии Пауэлла на пресс-конференции после заседания будут внимательно изучены на предмет сигналов о пути снижения ставок ФРС. Кроме того, на этой неделе инвесторы также столкнутся с важными макроэкономическими данными из США, которые сыграют ключевую роль в определении траектории доллара и предоставят новый импульс для недоходного желтого металла.
Цена на золото может испытывать трудности с возвратом выше уровня поддержки, ставшего сопротивлением в тренд-канале
С технической точки зрения, прорыв в пятницу ниже поддержки краткосрочного восходящего трендового канала и уровня 50% коррекции Фибоначчи недавнего роста от минимума июня был воспринят как ключевой триггер для медведей XAU/USD. Более того, осцилляторы на дневном графике только начали набирать негативный импульс и указывают на то, что путь наименьшего сопротивления для цены на золото направлен вниз. Тем не менее, товар продемонстрировал некоторую устойчивость ниже уровня 61,8% Фибоначчи и начал умеренное восстановление из района $3 312-3 311 в понедельник. Таким образом, будет разумно дождаться дальнейших продаж ниже указанной области, прежде чем позиционироваться на более глубокие потери. Товар может затем ослабнуть еще ниже отметки $3 300 и протестировать месячный минимум в районе $3 283-3 282.
С другой стороны, любое дальнейшее движение вверх, скорее всего, столкнется с сильным сопротивлением и останется ограниченным вблизи 200-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике. Указанный барьер находится в районе $3 351-3 352, выше которого краткосрочное покрытие может поднять цену на золото до зоны предложения $3 371-3 373. Некоторое последующее покупка должно проложить путь к восстановлению отметки $3 400, прежде чем XAU/USD поднимется дальше к статическому барьеру $3 438-3 440.
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD резко падает до многодневных минимумов вблизи 1,1630
EUR/USD остается под значительным негативным давлением, упав до уровня около 1,1630 в довольно мрачном начале новой торговой недели. Действительно, евро не может привлечь покупателей, поскольку рынки переосмысливают позицию ЕЦБ и переваривают недавно объявленное торговое соглашение между ЕС и США, на фоне сильного отскока доллара США.
GBP/USD топчется на месте чуть выше 1,3400
Пара GBP/USD испытывает трудности с набором импульса и теперь чередует приросты с потерями в районе низких 1,3400 в понедельник. Доллар США опережает своих конкурентов, так как опасения по поводу экономического замедления ослабевают после торгового соглашения с ЕС. Однако резкое снижение EUR/GBP сигнализирует о том, что фунт стерлингов принимает на себя отток капитала из евро, ограничивая снижение Cable.
Золото флиртует с $3 320 на фоне улучшившихся настроений
Снижение цен на золото теперь набирает темп, таща драгоценный металл к границам отметки $3 320 за тройскую унцию. Более сильный доллар США и дальнейший прогресс на торговом фронте после сделки между США и ЕС оказывают значительное давление на спрос на безопасные активы.
Семь основных факторов на неделю: дедлайн по торговле, ФРС и данные по занятости в несельскохозяйственном секторе обещают взрывную неделю
Дедлайн США 1 августа для заключения торговых сделок или введения тарифов приближается. ФРС, как ожидается, оставит процентные ставки без изменений, отразив огромное давление. Экономисты ожидают, что количество рабочих мест в несельскохозяйственном секторе останется на высоком уровне.
Форекс сегодня: интерес к риску доминирует на рынках в преддверии ключевых событий
Рынки становятся риск-позитивными в начале новой недели, так как инвесторы радуются новостям о торговой сделке между США и ЕС. Во второй половине недели состоятся ключевые заседания центральных банков и важные публикации.