- Цены на золото выросли во вторник, хотя и без сильных покупок.
- Геополитическая напряженность и опасения торговой войны оказывают поддержку безопасному XAUUSD.
- Ястребиный настрой ФРС служит попутным ветром для доллара США и оказывает давление на драгоценный металл.
Цена на золото (XAUUSD) не может извлечь выгоду из скромного внутридневного роста во вторник и остается ниже многодневной вершины, установленной накануне, на фоне смешанных фундаментальных сигналов. Геополитические риски, связанные с затянувшимся конфликтом между Россией и Украиной и напряженностью на Ближнем Востоке, а также опасения торговых войн продолжают оказывать некоторую поддержку безопасному активу. Тем не менее, ястребиный настрой Федеральной резервной системы (ФРС) США сдерживает рост цен на этот актив.
На прошлой неделе центральный банк США дал понять, что в 2025 году темпы снижения процентных ставок замедлятся. Перспективы по-прежнему поддерживаются высокой доходностью казначейских облигаций США, которая помогает доллару США удерживаться вблизи двухлетнего пика и сдерживает цены на золото, не приносящее дохода. В связи с этим целесообразно дождаться последующих покупок, прежде чем позиционировать себя для продолжения восстановления с одномесячного минимума, достигнутого на прошлой неделе на фоне низких объемов торгов.
Быки по золоту, похоже, не готовы к покупке на фоне "ястребиного" прогноза ФРС
- Федеральная резервная система США на прошлой неделе смягчила прогноз по дальнейшему снижению ставок в 2025 году, что стало поворотным моментом в ее монетарной политике и подчеркнуло неопределенность в отношении возможных изменений политики при приходе к власти администрации Трампа.
- Доходность 10-летних государственных облигаций США в понедельник достигла самого высокого уровня с мая, а Доллар США устоял вблизи двухлетнего пика, достигнутого на прошлой неделе, что должно ограничить рост цен на золото, не приносящее дохода.
- Армия обороны Израиля (ЦАХАЛ) заявила во вторник, что в центре и на юге Израиля прозвучали сирены и что был перехвачен снаряд, выпущенный из Йемена, в то время как израильские войска продолжали свои атаки на осажденном севере Газы.
- Российские войска захватили две деревни в Украине и уверенно продвигаются в Донецкой области. Избранный президент США Дональд Трамп призвал президента Украины Владимира Зеленского рассмотреть вопрос о прекращении огня и отказе от занятых Россией территорий.
- Трейдеры теперь ожидают выхода индекса Сектора обрабатывающей промышленности ФРБ Ричмонда, который, наряду с доходностью облигаций США, окажет влияние на доллар США и придаст ему некоторый импульс на фоне относительно низкой ликвидности в канун Рождества.
Цена на золото кажется уязвимой; формируется модель медвежьего флага
С технической точки зрения, недавнее восстановление с месячного минимума вдоль восходящего канала представляет собой формирование медвежьего флага на часовых графиках. Более того, осцилляторы на дневном графике остаются на отрицательной территории, что говорит о том, что путь наименьшего сопротивления для цены на Золото лежит вниз. Тем не менее, прежде чем позиционировать себя для дальнейшего движения вниз, следует дождаться убедительного прорыва ниже поддержки канала, которая в настоящее время находится в районе $2 605-$2 600.
Последующее падение может привести к тому, что цена на Золото вернется к месячному минимуму в районе $2 583, достигнутому на прошлой неделе. Некоторые последующие продажи будут восприняты как новый толчок для медведей и создадут предпосылки для снижения к пиковому минимуму ноября в районе $2 537-$2 536 на пути к психологической отметке $2 500.
С другой стороны, зона $2 633-$2 634 или многодневная вершина, достигнутая в понедельник, которая находится рядом с верхней границей восходящего канала, может продолжать выступать в качестве непосредственного сильного барьера. Устойчивое укрепление за пределами этой зоны может вызвать некоторое короткое покрытие и поднять цены на Золото в район $2 654-$2 655. Последний должен стать ключевым разворотным уровнем, который в случае решительного преодоления сведет на нет краткосрочную негативную тенденцию и откроет путь для дальнейшего роста в направлении круглого уровня $2 700.
ФРС FAQs
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD падает ниже 0,6500, ожидаются протоколы FOMC
AUD/USD вернулся в красную зону ниже 0,6500 в среду на азиатских торгах, испытывая трудности с использованием отскока во вторник. Устойчивость доллара США компенсирует сброс рисков, не вдохновляя пару оззи. Трейдеры теперь ожидают протокол заседания ФРС позже в эту среду для получения импульса перед задержанным отчетом по NFP в США в четверг.
Пара USD/JPY находится на девятимесячных максимумах около 155,50, в центре внимания протокол заседания FOMC
USD/JPY находится на девятимесячных максимумах около 155,60 на азиатской сессии в среду. Пара поддерживается беспокойством о фискальной политике Японии, ожидая данных из США для сигналов о следующем шаге Федеральной резервной системы. Протокол заседания FOMC будет в центре внимания позже в среду.
Золото незначительно снижается к $4 050 на фоне восстановления интереса к риску
Цена на золото падает обратно к $4 050 на азиатской сессии в среду. Драгоценный металл оказывается под возобновившимся давлением продаж, поскольку интерес к риску улучшается, в то время как общий укрепляющийся доллар США также негативно сказывается на золоте. Трейдеры готовятся к долгожданному возвращению экономических данных из США. Протокол заседания FOMC станет основным событием позже в среду.
Ethereum восстанавливает $3 100, так как команда Account Abstraction излагает план по унификации L2
Команда по абстракции аккаунтов Фонда Ethereum изложила свои цели для Ethereum Interop Layer, стремясь сделать так, чтобы все роллапы "ощущались как" единая цепочка с точки зрения пользовательского опыта.
Вот что стоит обратить внимание в среду, 19 ноября:
Доллар США (USD) торговался в слегка конструктивном ключе, продолжая свое недавнее укрепление во вторник, на фоне устойчивого бегства от риска и осторожности перед выходом ключевых данных из экономической повестки США.