- Мексиканский песо топчется на месте вблизи области 20,00, так как доллар США стабилизируется в преддверии решения ФРС по процентным ставкам.
- Сильные экономические данные США усилили спекуляции о том, что ФРС может сократить прогнозы по снижению ставок на 2025 год.
- С технической точки зрения, пара USD/MXN остается медвежьей, но нуждается в дополнительном импульсе для пробоя уровня 20,00.
Мексиканский песо (MXN) практически не изменился в среду, индекс доллара США (DXY) стабилен вблизи недавних максимумов, так как инвесторы выжидают в преддверии решения Федеральной резервной системы США (ФРС) по денежно-кредитной политике.
Инвесторы почти полностью закладывают в цены снижение процентной ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) позднее в среду. Тем не менее, сильная экономика США и более высокое инфляционное давление могут побудить политиков повысить свои прогнозы по процентным ставкам на 2025 год.
Эти настроения поддерживают рост доходности облигаций США и доллара США (USD) с прошлой недели, ограничивая краткосрочное ралли мексиканского песо ниже уровня 20,00.
Кроме того, мексиканские макроэкономические данные не порадовали покупателей MXN. Инфляция снизилась больше, чем ожидалось, в ноябре, промышленное производство ухудшилось, а розничное потребление упало против ожиданий в октябре. Эти цифры прокладывают путь к дальнейшему снижению ставки Банком Мексики (Banxico) в четверг.
Опасения по поводу ястребиной позиции ФРС поддерживают доллар США
- Индекс доллара США (DXY) торгуется с умеренным ростом второй день подряд в среду, поскольку инвесторы готовятся к "ястребиному снижению" ставки ФРС позже сегодня.
- Доходность казначейских облигаций США остается на месячных максимумах выше 4,40%, поддерживаемая ожиданиями рынка относительно меньшего количества снижений ставок в 2025 году.
- Данные по строительной активности в США, опубликованные в среду, оказались смешанными. Начало строительства жилья неожиданно снизилось, в то время как разрешения на строительство превысили ожидания в ноябре.
- Во вторник розничное потребление в США увеличилось на 0,7%, превысив ожидания роста на 0,5%, благодаря увеличению продаж автомобилей и онлайн-продаж.
- Эти данные поступили после неожиданного улучшения активности в секторе услуг США. Предварительный индекс менеджеров по закупкам (PMI) в сфере услуг США показал наилучшие результаты за более чем три года, увеличившись до 58,5 с 56,1 в ноябре и превысив ожидания умеренного замедления до 55,7.
- Несмотря на последние позитивные данные по США, инвесторы полностью уверены, что ФРС снизит ставки в среду. Инструмент CME FedWatch показывает 95% вероятность снижения ставки на 25 б.п. позже сегодня, с более чем 70% вероятностью менее трех снижений в 2025 году.
- В Мексике розничные продажи неожиданно упали на 0,3% в октябре, против ожиданий роста на 0,2%. Розничное потребление замедлило годовое снижение до 1,2% с 1,5% в предыдущем месяце, против ожиданий падения на 1,6%.
- Опрос ЦБ Мексики, опубликованный на этой неделе, показывает, что экономические эксперты ожидают роста цен на 4,37% в 2024 году, по сравнению с уровнем инфляции в 4,42%, зафиксированным в ноябре, в то время как ожидания на 2025 год остаются стабильными на уровне 3,80%.
- Ожидается, что ВВП страны вырастет на 1,60% в 2024 году, по сравнению с предыдущими 1,53%. Однако ожидания на 2025 год были пересмотрены в сторону понижения до 1,12% с предыдущих оценок в 1,20%, главным образом из-за влияния тарифов со стороны США.
ЦЕНА Доллара США за Эту неделю
В таблице ниже показано процентное изменение курса доллара США (USD) по отношению к перечисленным основным валютам за эта неделя. Курс доллара США был самым сильным в паре с оззи.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.03% | -0.79% | -0.05% | 0.62% | 0.73% | 0.62% | 0.05% | |
| EUR | -0.03% | -0.76% | 0.02% | 0.66% | 0.88% | 0.66% | 0.08% | |
| GBP | 0.79% | 0.76% | 0.66% | 1.43% | 1.66% | 1.42% | 0.83% | |
| JPY | 0.05% | -0.02% | -0.66% | 0.65% | 0.78% | 0.68% | 0.15% | |
| CAD | -0.62% | -0.66% | -1.43% | -0.65% | 0.17% | -0.01% | -0.60% | |
| AUD | -0.73% | -0.88% | -1.66% | -0.78% | -0.17% | -0.21% | -0.82% | |
| NZD | -0.62% | -0.66% | -1.42% | -0.68% | 0.00% | 0.21% | -0.60% | |
| CHF | -0.05% | -0.08% | -0.83% | -0.15% | 0.60% | 0.82% | 0.60% |
Тепловая карта показывает процентные изменения курсов основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левой колонки, а валюта котировки - из верхней строки. Например, если выбрать доллар США из левой колонки и двигаться вдоль горизонтальной линии к иене, то процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять USD (базовая валюта)/JPY (валюта котировки).
Технические перспективы мексиканского песо: USD/MXN колеблется выше области поддержки 20,00
Пара USD/MXN торгуется с понижением от максимумов конца ноября вблизи 20,80, но изо всех сил пытается закрепиться ниже психологического уровня 20,00.
Ценовое движение остается ограниченным между упомянутым уровнем 20,00 и сопротивлением 20,30, ожидая решения ФРС в среду и решения Банка Мексики в четверг.
С точки зрения роста, выше 20,30 следующей целью будет максимум 2 декабря на уровне 20,60 и пик ноября около 20,80. Ниже 20,00 медведи будут сосредоточены на минимумах 24 и 25 октября и минимуме 8 ноября на уровне 19,75.
USD/MXN 4-часовой график
ФРС FAQs
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD рискует дальнейшими потерями ниже 0,6600
Пара AUD/USD испытывает сильное понижательное давление на фоне резкого восстановления бычьего настроя на долларе США, особенно после снижения ставки ФРС в среду и осторожного тона председателя Пауэлла. Внутри страны смешанные данные по рынку труда в Австралии не смогли вызвать споров вокруг оззи.
EUR/USD: первоначальное сопротивление находится в районе 1.1880
EUR/USD остается под давлением на фоне широкомасштабного предложения в рисковом комплексе в четверг, на фоне уверенной работы доллара США и доходности казначейских облигаций США, поскольку инвесторы продолжают оценивать результаты последнего заседания FOMC.
Золото отскакивает от минимумов около $3 630
Золото оставалось под давлением в четверг, хотя теперь оно смогло восстановить некоторый баланс и отскочить от ранее достигнутых многодневных минимумов в районе $3 630 за тройскую унцию. Заметная коррекция желтого металла происходит в ответ на дальнейшую фиксацию прибыли, продолжение восстановления доллара США после заседания ФРС и рост доходности в США по всем направлениям.
Цена XRP демонстрирует краткосрочный бычий прогноз
Цена Ripple (XRP) набирает бычий импульс выше $3,12 в четверг, поддерживаемая снижением процентной ставки Федеральной резервной системы США (ФРС) на 25 базисных пунктов в среду.
Форекс сегодня: изменений от Банка Японии не ожидается
Доллар США (USD) зафиксировал значительные gains в четверг, так как участники рынка анализировали снижение ставки ФРС в среду и осторожное сообщение председателя Пауэлла на его последующей пресс-конференции.