- Золоту не удается развить рост предыдущего дня на фоне умеренного укрепления доллара США.
- Ожидания повышения ставки ФРС, стабильная доходность облигаций США и геополитические риски поддерживают доллар как безопасный актив.
- Трейдеры ожидают выступления главы ФРС Уорша в поисках сигналов о дальнейшем направлении монетарной политики и нового импульса.
Золото (XAU/USD) в пятницу нивелирует умеренное снижение на азиатской сессии, хотя любое значительное укрепление кажется иллюзорным на фоне умеренного роста доллара США (USD). Вызванное энергетическим сектором ускорение инфляции в США повысило рыночные ожидания скорого повышения ставки Федеральной резервной системой (ФРС). Кроме того, доходность облигаций США, похоже, стабилизировалась после резкого падения в четверг, что вместе с усилением напряженности на Ближнем Востоке, по всей видимости, поддерживает USD как безопасный актив. Это, в свою очередь, может ограничить потенциал роста драгоценного металла, поскольку трейдеры внимательно ожидают выступления главы ФРС Кевина Уорша.
В среду Бюро статистики труда США (BLS) сообщило о широком росте потребительских цен в сентябре, поскольку война между США и Израилем и Ираном удерживала цены на нефть на повышенном уровне. Кроме того, опубликованный в четверг индекс цен производителей (PPI) в США вырос в прошлом месяце на 1,3%, показав самый значительный рост с марта 2022 года, а годовой показатель подскочил до 6,3%. Без учета волатильных компонентов продуктов питания и энергоносителей базовый PPI вырос на 0,7% в месячном и на 5% в годовом исчислении соответственно, что указывает на распространение инфляции за пределы энергетических товаров. Однако инвесторы, похоже, уверены, что ФРС сохранит ставки без изменений позднее в этом месяце.
Тем временем инструмент FedWatch группы CME указывает на вероятность более 90% того, что центральный банк США вновь повысит стоимость заимствований на декабрьском заседании по вопросам монетарной политики. Поэтому за заявлениями Уорша на ежегодных заседаниях Международного валютного фонда (МВФ) и Группы Всемирного банка в Бангкоке будут внимательно следить в поисках дополнительных сигналов о будущем направлении монетарной политики ФРС. Это, в свою очередь, сыграет ключевую роль для динамики доллара США (USD) в ближайшей перспективе и придаст значимый импульс драгоценному металлу. Тем временем сохраняющаяся геополитическая неопределенность оказывается еще одним фактором, создающим попутный ветер для доллара США.
Фактически поддерживаемая Ираном группировка хуситов осуществила смертоносную ракетную атаку на президентский дворец — резиденцию поддерживаемого Саудовской Аравией и признанного мировым сообществом правительства Йемена — в южном городе Адене. Кроме того, министр иностранных дел Франции Паскаль Конфаврё подтвердил, что Франция начала развертывание своих военных активов в Саудовской Аравии. Вдобавок к этому, американские военные разработали планы нанесения ударов, включающие применение «матери всех бомб» против иранской энергетической инфраструктуры и ядерных объектов. Это повышает риск дальнейшего усиления напряженности на Ближнем Востоке, что может продолжить поддерживать USD и ограничить потенциал роста золота.
4-часовой график XAU/USD
Технический анализ
Пара XAU/USD пока испытывает трудности с закреплением выше 100-периодной простой скользящей средней (SMA) и остается ниже уровня 61,8% коррекции Фибоначчи июльско-августовского восходящего движения. При этом индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) находится на положительной территории и растет, указывая на усиление восходящего импульса. Кроме того, индекс относительной силы (RSI) на уровне около 56 указывает на умеренно бычьи условия без достижения зоны перекупленности.
Тем не менее, будет разумно дождаться устойчивого движения выше отметки $4 200 и уровня 61,8% коррекции Фибо на $4 238, прежде чем позиционироваться в расчете на дальнейший рост к следующим уровням сопротивления вблизи 50,0% коррекции на $4 325 и уровня 38,2% на $4 412. С точки зрения снижения, непосредственную поддержку обеспечивает 78,6% коррекции Фибо на $4 115, за которой следует горизонтальная поддержка $4 075-$4 065. Убедительный прорыв ниже последней сделает золото уязвимым для снижения к структурному уровню Фибоначчи на $3 957.
(Технический анализ был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD выросла до 0,6950, так как USD снижается на фоне Уорша из ФРС
AUD/USD набирает обороты и продолжает отскок к 0,6950 на азиатской сессии в пятницу. Комментарии председателя ФРС Уорша усиливают давление продаж на доллар США, позволяя паре продолжать рост. Уорш заявил, что по-прежнему привержен обеспечению ценовой стабильности, не раскрывая ничего относительно будущей траектории процентной ставки.
USD/JPY падает в унисон с долларом США, теряет отметку 158,00 после выступления Уорша
USD/JPY оказалась под новым давлением продаж и отступает от 158,00 на азиатской сессии в пятницу на фоне появления новых продаж доллара США. Нерешительные комментарии председателя ФРС Уорша относительно будущего пути ужесточения оказывают давление на доллар США и пару.
Золото отскакивает обратно к $4 200, поскольку Уорш ослабляет доллар США
Золото изменило курс, отскочив обратно к отметке $4 200 ранним утром в Европе в пятницу, поскольку доллар США слабеет после комментариев Уорша. Уорш подтвердил свою приверженность обеспечению ценовой стабильности, отметив при этом, что не будет заранее предвосхищать решения на заседаниях.
Биткоин удерживается на уровне $80 500; Ethereum отскакивает, Ripple слабеет
Биткоин (BTC), Ethereum (ETH) и Ripple (XRP) демонстрируют смешанную динамику цен в пятницу: BTC и ETH удерживаются выше ключевых уровней поддержки, тогда как XRP остается ниже ключевого сопротивления. Между тем, данные по устойчиво высокой инфляции ослабили интерес к риску, а индикаторы импульса для этих трех ведущих криптовалют также ослабли, сигнализируя о риске более глубокой коррекции, если ключевая поддержка не устоит.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 16 октября:
Доллар США (USD) в четверг оказался под сильным и возобновившимся понижательным давлением, ненадолго вновь протестировав область многодневных минимумов на фоне столь же заметного снижения доходности казначейских облигаций США по всему спектру рынка и общего осторожного тона среди участников рынка