Прогноз по биткоину: BTC стабилизируется, так как медведи переключают внимание на $70 000

• Биткоин торгуется выше $76 000 в среду, после достижения уровней, не наблюдавшихся с начала ноября 2024 года накануне.
• Трейдеры деривативов остаются в оборонительной позиции, с премией по фьючерсам на BTC, удерживающейся на уровне около 6,3%, что сигнализирует о нежелании принимать на себя риски.
• Известный трейдер Майкл Бьюри предупредил, что продолжающееся падение BTC может уничтожить значительную стоимость, особенно для компаний, владеющих большими резервами BTC.

Цена биткоина (BTC) немного восстанавливается, торгуясь выше $76 000 на момент написания в среду, после достижения уровней, не наблюдавшихся с начала ноября 2024 года накануне. Общая рыночная настроенность в криптоиндустрии остается хрупкой, при этом трейдеры деривативов остаются в оборонительной позиции, сигнализируя о подходе «без действий» на фоне сложной ситуации относительной слабости. Трейдерам следует быть осторожными, несмотря на краткосрочное восстановление, так как долгосрочный тренд BTC остается медвежьим, с медведями, нацелившимися на $70 000.

Эскалация напряженности между США и Ираном после сбитого иранского дрона 

Цена биткоина остается под давлением на этой неделе, при этом Крипто Король опустился ниже $73 000 во вторник впервые с ноября 2024 года. Падение цены BTC было вызвано новостями, поступившими во вторник поздно, о том, что американские военные сбили иранский дрон, который «агрессивно» приближался к авианосцу USS Abraham Lincoln в Аравийском море. 

«Инцидент произошел на фоне высокой напряженности на Ближнем Востоке, когда президент Дональд Трамп рассматривает возможность военных ударов против Исламской Республики», - сообщает CNBC.

Эти события снизили аппетит инвесторов к риску, несмотря на то, что специальный посланник президента Трампа, Стив Уиткофф, должен встретиться с иранскими официальными лицами позже на этой неделе.

После инцидента во вторник Иран настаивает на том, чтобы переговоры проходили в Омане, а не в Турции, и чтобы их объем был ограничен двусторонними разговорами только по ядерной проблеме, что усложняет уже и так деликатные дипломатические усилия. 

Участники рынка внимательно следят за развитием переговоров между США и Ираном, так как любые признаки роста геополитической напряженности могут вызвать более глубокие коррекции в сторону более рискованных активов, таких как BTC.

Трейдеры деривативов остаются в оборонительной позиции

Исследование K33 сообщило во вторник, что трейдеры биткоина на Чикагской товарной бирже (CME) остаются в оборонительной позиции на протяжении нескольких месяцев.

График (слева) ниже показывает, что годовая премия по фьючерсам на BTC удерживалась на уровне 6,3% во вторник, что соответствует премиям, наблюдаемым за последние три месяца, сигнализируя о том, что трейдеры в основном остаются в стороне на фоне рискованной ситуации относительной слабости. Кроме того, хотя премии по фьючерсам были стабильными, структура сроков продолжает снижаться, при этом средняя премия CME за 7 дней (правый график) на следующий месяц в настоящее время находится на минимальных уровнях, не наблюдавшихся с банковского кризиса в США в марте 2023 года, что указывает на значительное нежелание добавлять календарный риск. 

Ветле Лунде, глава исследований K33 Research, отметил, что «BTC в настоящее время торгуется в критической области, рядом с историческим максимумом марта 2024 года и зоной поддержки апреля 2025 года. Если цены упадут ниже этого диапазона, мы готовы сократить риски, так как тогда мы ожидаем ускорения нисходящего импульса.»

Лунде также объяснил, что в понедельник были несколько многообещающих сигналов в пользу формирования дна. Объемы торгов достигли 90-го процентиля, а режим perp подал даже более редкий экстремальный сигнал, связанный с прошлыми рыночными минимумами, с ликвидностью, уничтоженной, когда доходности стали глубоко отрицательными.

«Тем не менее, оба показателя предлагают ограниченную надежность в изоляции и могут представлять ложные сигналы. Однако, с учетом того, что оба сигнала активны, пока BTC остается выше поддержки, дно могло сформироваться», - заключил Лунде. 

Майкл Бьюри предупреждает, что продолжающаяся распродажа BTC может навредить корпорациям, владеющим BTC

Известный трейдер Уолл-стрит Майкл Бурри, который сделал ставку на крах рынка жилья в 2008 году, предупредил, что продолжающееся падение биткоина может уничтожить значительную стоимость, особенно для компаний, владеющих большими резервами BTC.

Бурри сказал: "Биткоин не оправдал себя как безопасное убежище, как золото, и может привести агрессивных корпоративных держателей к банкротству, что вызовет более широкий рыночный кризис," сообщает Уолтер Блумберг в посте в X в среду.

Как крупнейший корпоративный держатель биткоина с 713 502 BTC в своих резервах, цена акций Strategy (MSTR) продолжила свою коррекцию, достигнув дневного минимума в $126,74 во вторник, что является снижением более чем на 70% от максимума 2025 года в $457,22. 

С учетом предстоящего отчета о доходах и выручке в четверг, инвесторы остаются на чеку, внимательно следя за любыми комментариями по стратегии биткоина и экспозиции баланса на фоне продолжающейся рыночной волатильности.

Тем временем текущий показатель премии NAV, который измеряет, насколько рынок оценивает компанию относительно чистой стоимости ее биткоин-активов и других активов, исключая обязательства, составляет -18,50% (0,81x), что подразумевает, что рынок оценивает MSTR на уровне 81% от стоимости ее биткоин-активов на акцию (исключая другие бизнес-ценности).

Это указывает на то, что инвесторы в настоящее время не готовы платить премию за кредитное плечо биткоина Strategy, поскольку опасения по поводу размывания, роста затрат на долг и недавнего падения цены биткоина оказывают давление на настроение – что затрудняет MSTR привлечение недорогого капитала для дальнейшего накопления BTC без давления на акционеров.

Прогноз цены биткоина: BTC достигает самого низкого уровня с ноября 2024 года

Биткоин немного восстанавливается и торгуется около $76 000 на момент написания в среду после достижения минимума в $72 945, уровня, не наблюдавшегося с начала ноября 2024 года, накануне. 

Текущая рыночная ситуация предполагает сценарий падающего ножа. Трейдерам следует быть осторожными, так как попытки купить на падении остаются рискованными, поскольку снижение может быть еще не завершено.

Если BTC возобновит свой нисходящий тренд и закроется ниже дневной поддержки на уровне $73 072 на дневной основе, это может продлить снижение к ключевому психологическому уровню в $70 000.

Индекс относительной силы (RSI) составляет 26 на дневном графике, что указывает на перепроданность и сильный медвежий импульс. Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) также показал медвежье пересечение 20 января, которое остается в силе с растущими красными гистограммами ниже нейтрального уровня, что дополнительно поддерживает негативный прогноз.

Тем временем участники рынка должны следить за тем, что основной тренд для BTC остается медвежьим, поэтому любое краткосрочное восстановление имеет высокую вероятность отскока мертвой кошки — кратковременного повышения цены в рамках более широкого нисходящего тренда. 

Если BTC восстановится, это может продлить рост к уровню 61,8% коррекции Фибоначчи (от минимума августа 2024 года в $49 000 до исторического максимума октября 2025 года в $126 199) на уровне $78 490.