Прогноз по биткоину: BTC опускается до 21-месячного минимума на фоне оттоков из ETF и неопределенности в вопросах мира между США и Ираном

• Биткоин стабилизируется около $59 000 после падения до 21-месячного минимума $57 800 в среду.
• Институциональная распродажа остается сильной, спотовые ETF зафиксировали отток более $222 млн во вторник, продлевая негативную серию.
• Геополитическая неопределенность остается высокой после того, как Иран отказался от переговоров с посланниками США, что омрачает перспективы мирного соглашения и сохраняет хрупкий интерес к риску.

Биткоин (BTC) торгуется около $59 000 в среду после падения до 21-месячного минимума $57 800, самого низкого уровня с середины сентября 2024 года. Институциональные продажи поддерживают эту ценовую коррекцию, при этом спотовые биржевые фонды (ETF) зафиксировали отток более $222 млн во вторник, продлевая недавнюю серию выводов средств. Кроме того, неопределенность вокруг событий между США и Ираном сохраняет осторожность инвесторов, оказывая давление на цены «короля криптовалют».

Неопределенность в отношениях США и Ирана снижает интерес к риску

Геополитическая неопределенность остается высокой после того, как Иран заявил во вторник, что не встретится с высокопоставленными посланниками США, которые прибыли в Доху, Катар, после вспышки боевых действий на прошлой неделе.

Иранские официальные лица добавили, что обе стороны должны сначала урегулировать условия перемирия, подписанного две недели назад, прежде чем переходить к более сложным вопросам, таким как возможные ограничения ядерной программы.

Тем временем правительство Катара подтвердило, что посланники США Джаред Кушнер и Стив Уиткофф встретятся с премьер-министром Катара для обсуждения продолжающихся переговоров между США и Ираном и региональных событий. Однако высокоуровневых встреч между США и Ираном не запланировано.

Эти события подчеркивают хрупкое состояние недавнего перемирия и омрачают перспективы прочного мирного соглашения. Растущая неопределенность снизила интерес к риску, и BTC опустился до 21-месячного минимума $57 800 в среду. Более того, любой срыв переговоров или возобновление военной эскалации между двумя странами может еще больше ослабить интерес к риску, потенциально вызвав новую распродажу BTC.

Институциональные продажи толкают BTC к новым годовым минимумам

Институциональный спрос продолжает ослабевать на этой неделе. Данные SoSoValue показывают, что спотовые BTC-ETF зафиксировали отток в размере $222,64 млн во вторник после оттока $231,10 млн в понедельник. Отток во вторник стал девятым подряд днем оттоков с середины июня, что свидетельствует о снижении институционального спроса. Если эта тенденция оттока продолжится на этой неделе, BTC может подвергнуться дальнейшей коррекции.

Может ли ребалансировка портфеля в конце квартала стать следующим бычьим катализатором для BTC?

Отчет исследовательской компании K33 во вторник предполагает, что ребалансировка портфеля в конце квартала может обеспечить краткосрочную поддержку биткоину.

Ниже приведен график, показывающий, что за последние 18 месяцев в 9 месяцах наблюдались значительные отклонения чистых потоков ETF в течение шестидневного окна вокруг конца месяца (три торговых дня до и три торговых дня после конца месяца) от преобладающей тенденции в остальное время месяца.

«В нескольких случаях месяцы, в которых биткоин отставал от S&P 500, сопровождались более сильными притоками ETF около конца месяца и в начале следующего месяца», — отметил аналитик K33 Research.

Аналитик также пояснил, что такое поведение соответствует ребалансировке портфеля, когда инвесторы могут увеличивать свою экспозицию в биткоине после периодов относительного отставания, чтобы восстановить целевые распределения активов. Однако эта взаимосвязь не является универсальной. Остальные девять месяцев в выборке не демонстрировали такой же модели, что указывает на то, что ребалансировка портфеля не является постоянным драйвером потоков в биткоин-ETF и, вероятно, представляет собой лишь один из нескольких факторов, влияющих на институциональный спрос.

Тем временем тенденция стала более последовательной за последние четыре квартала. Если этот паттерн сохранится, ребалансировка портфеля в конце квартала может обеспечить столь необходимый попутный ветер для биткоина, потенциально поддержав краткосрочное восстановление в первые несколько торговых дней июля.

Прогноз цены биткоина: падение до 21-месячного минимума

Цена биткоина немного восстанавливается до $59 000 после достижения нового годового минимума $57 800 в среду. BTC продолжил падение значительно ниже ключевых экспоненциальных скользящих средних (EMA), что сохраняет медвежий уклон. 50-дневная EMA на уровне $66 349, 100-дневная EMA на уровне $70 131 и 200-дневная EMA на уровне $76 276 расположены выше, что указывает на рынок, ограниченный плотной зоной среднесрочного и долгосрочного сопротивления тренда.

Индекс относительной силы (RSI) на дневном графике находится около 32, что указывает на сохраняющуюся слабую динамику, а не на капитуляционный минимум. В то же время индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) вновь слегка уходит в отрицательную зону около нулевой линии, что говорит о том, что последний отскок замедляется под многослойным сопротивлением сверху.

Сверху начальное сопротивление формируется на предыдущем горизонтальном барьере около $64 004, затем следует 50-дневная EMA около $66 349, с дальнейшими уровнями восстановления на 100-дневной EMA около $70 131 и 200-дневной EMA около $76 276.

Для более существенного бычьего пересмотра необходимо закрытие дневной свечи выше этих сгруппированных EMA, в то время как неспособность отвоевать область $64 000 оставит BTC уязвимым для возобновления снижения с целью достижения ключевого психологического уровня $55 000.

(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)