Сегодня трейдеры получали целый блок экономической статистики из Еврозоны, которая в целом вышла лучше прогноза аналитиков. Индекс деловой активности в секторе услуг Германии в феврале увеличился с 55.4 до 55.9 пунктов при том, что эксперты не ожидали увеличения показателя.
Больше всего порадовали данные по Италии, где индекс деловой активности взлетел с 49.4 до рекордных 52.9 пунктов при среднем прогнозе экспертов в 49.8 пунктов.
Другой положительной новостью отметим публикацию розничных продаж в Еврозоне, которые увеличились на 1.6% в месячном выражении. Напомним, что в январе розничные продажи рухнули на 1.3%. Улучшение потребительских настроений в Еврозоне положительно скажется на темпах роста экономики.
Кроме того, был опубликован внутренний валовой продукт (ВВП) Еврозоны. По предварительным данным, ВВП Еврозоны в IV квартале 2013 года вырос на 0.3%, что совпало с ожиданиями экспертов.
Однако, сильные цифры по экономикам стран Еврозоны оказали лишь временную поддержку позициям единой европейской валюты.
В данный момент пара евро/доллар теряет порядка 0.12% и торгуется вблизи отметки 1.37250.
На пару евро/доллар также оказывают давление заявления главы Федерального резервного банка (ФРБ) Ричмонда Джеффри Лэкера. Господин Лэкер ожидает, что Федеральная резервная система (ФРС) может в начале следующего года повысить ключевую процентную ставку. Кроме того, он поддерживает текущую политику сокращения стимулирующих мер в рамках программы QE3.
Участники рынка уже ожидают повышения процентных ставок со стороны ФРС – о чем свидетельствует кривая доходностей облигаций США.
Кривая доходности облигаций США является опережающим индикатором будущего состояния экономики. Текущий наклон кривой отражает ожидания участников рынка, что экономика США продолжит свой рост, и что в ближайшее время процентная ставка будет увеличена.
Еще год назад доходность по 10-летним облигациям США не превышала планки 2%. Но уже в сентябре 2013 года доходность облигаций превысила рубеж 3%, что является максимумом с августа 2011 года.
Ситуация на рынке фьючерсов 10-летних облигаций США ( T-notes 10yr) также говорит о предстоящем снижении цен и одновременном повышении доходности.
Согласно отчетам от U.S. Commodity Futures Trading Commission по позициям трейдеров (COMMITMENTS OF TRADERS), совокупная позиция хеджеров (синий цвет) находится на относительно низком уровне 172,927.00 контрактов, в то время как в конце декабря 2013 года это была отметка 417,158.00. Снижение совокупной позиции со стороны хеджеров говорит о том, что участники рынка ожидают снижения стоимости облигаций в ближайшее время. Таким образом, в ближайшие недели доходность 10-летних облигаций вновь будет тестировать планку 3%.
Заметное увеличение длинных позиций со стороны крупных спекулянтов (зеленый цвет), уровень которых относительно высок с тем же декабрем 2013 года, также указывает на скорое падение цен и рост доходностей T-notes 10yr.
Рост процентных ставок по доллару приведет к повышению привлекательности доллара США и снижению курса EURUSD. Ближайшие цели на понижение: 1.36000, 1.35500 и 1.34800.
Эта информация является аналитическим обзором фондового и валютного рынков. Представленный материал и информация являются финансовым анализом и не могут считаться инвестиционной рекомендацией в соответствии с кипрским законом об Инвестиционных Фирмах от 2007 года 144(I)/2007 или другим видам рекомендаций, относящимся к определенным типам операций с определенными финансовыми инструментами.
Больше всего порадовали данные по Италии, где индекс деловой активности взлетел с 49.4 до рекордных 52.9 пунктов при среднем прогнозе экспертов в 49.8 пунктов.
Другой положительной новостью отметим публикацию розничных продаж в Еврозоне, которые увеличились на 1.6% в месячном выражении. Напомним, что в январе розничные продажи рухнули на 1.3%. Улучшение потребительских настроений в Еврозоне положительно скажется на темпах роста экономики.
Кроме того, был опубликован внутренний валовой продукт (ВВП) Еврозоны. По предварительным данным, ВВП Еврозоны в IV квартале 2013 года вырос на 0.3%, что совпало с ожиданиями экспертов.
Однако, сильные цифры по экономикам стран Еврозоны оказали лишь временную поддержку позициям единой европейской валюты.
В данный момент пара евро/доллар теряет порядка 0.12% и торгуется вблизи отметки 1.37250.
На пару евро/доллар также оказывают давление заявления главы Федерального резервного банка (ФРБ) Ричмонда Джеффри Лэкера. Господин Лэкер ожидает, что Федеральная резервная система (ФРС) может в начале следующего года повысить ключевую процентную ставку. Кроме того, он поддерживает текущую политику сокращения стимулирующих мер в рамках программы QE3.
Участники рынка уже ожидают повышения процентных ставок со стороны ФРС – о чем свидетельствует кривая доходностей облигаций США.
Кривая доходности облигаций США является опережающим индикатором будущего состояния экономики. Текущий наклон кривой отражает ожидания участников рынка, что экономика США продолжит свой рост, и что в ближайшее время процентная ставка будет увеличена.
Еще год назад доходность по 10-летним облигациям США не превышала планки 2%. Но уже в сентябре 2013 года доходность облигаций превысила рубеж 3%, что является максимумом с августа 2011 года.
Ситуация на рынке фьючерсов 10-летних облигаций США ( T-notes 10yr) также говорит о предстоящем снижении цен и одновременном повышении доходности.
Согласно отчетам от U.S. Commodity Futures Trading Commission по позициям трейдеров (COMMITMENTS OF TRADERS), совокупная позиция хеджеров (синий цвет) находится на относительно низком уровне 172,927.00 контрактов, в то время как в конце декабря 2013 года это была отметка 417,158.00. Снижение совокупной позиции со стороны хеджеров говорит о том, что участники рынка ожидают снижения стоимости облигаций в ближайшее время. Таким образом, в ближайшие недели доходность 10-летних облигаций вновь будет тестировать планку 3%.
Заметное увеличение длинных позиций со стороны крупных спекулянтов (зеленый цвет), уровень которых относительно высок с тем же декабрем 2013 года, также указывает на скорое падение цен и рост доходностей T-notes 10yr.
Рост процентных ставок по доллару приведет к повышению привлекательности доллара США и снижению курса EURUSD. Ближайшие цели на понижение: 1.36000, 1.35500 и 1.34800.
Эта информация является аналитическим обзором фондового и валютного рынков. Представленный материал и информация являются финансовым анализом и не могут считаться инвестиционной рекомендацией в соответствии с кипрским законом об Инвестиционных Фирмах от 2007 года 144(I)/2007 или другим видам рекомендаций, относящимся к определенным типам операций с определенными финансовыми инструментами.
Недавняя аналитика
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD тестирует июньские максимумы чуть ниже 0,7200 на фоне ожиданий повышения ставки РБА
AUD/USD тестирует июньские максимумы, оставаясь в пределах досягаемости от 0,7200 на азиатской сессии в четверг, поскольку ожидания скорого повышения ставки РБА продолжают поддерживать австралийский доллар, особенно после сильных данных по инфляции и расходам домохозяйств. Между тем неопределенность относительно курса политики ФРС ограничивает рост доллара США после публикации PCE и оказывает дополнительную поддержку паре.
USD/JPY сохраняет оборонительную позицию выше 159,00 после ястребиных заявлений BoJ
USD/JPY остается в обороне, удерживаясь выше 159,00 на азиатской сессии в четверг, поскольку японская иена, похоже, получает некоторую поддержку от ястребиных высказываний Химино из BoJ. Основная пара прерывает трехдневную серию роста, так как оптимизм вокруг Ормуза и неопределенность в отношении ставки ФРС сдерживают позитивный отскок доллара США после данных по PCE. Теперь трейдеры ждут выступления председателя ФРС Кевина Уорша в пятницу в поисках дальнейшего импульса.
Золото восстанавливается от недельного минимума; торгуется выше $4 600 на фоне ослабления доллара США
Золото привлекает покупателей на просадке и возвращается к $4 600 на азиатской сессии в четверг, отыгрывая часть потерь предыдущего дня до недельного минимума, поскольку доллар США не получает продолжения роста на фоне оптимизма вокруг Ормузского пролива и снижения доходности облигаций США. Между тем, горячие данные по инфляции PCE в США сохраняют на повестке ожидания повышения ставки ФРС, создавая попутный ветер для бакса и ограничивая рост недоходного золота.
WTI опускается ниже $81,50 на фоне дипломатии на Ближнем Востоке
Цена на нефть West Texas Intermediate (WTI) снижается после умеренного роста днем ранее, торгуясь в районе $81,30 за баррель в ходе азиатских торгов в четверг. Цены на сырую нефть снижаются на фоне признаков дипломатического прогресса на Ближнем Востоке.
Форекс сегодня: доллар США продолжает консолидацию в преддверии данных по инфляции и отчета Nvidia
Вот что нужно знать в среду, 26 августа: В начале среды основные валютные пары продолжают торговаться в относительно узких недельных диапазонах, поскольку инвесторы готовятся к ключевым событиям.