- Золото демонстрирует некоторую волатильность в районе отметки $4 200 в начале вторника, отыгрывая понедельничные gains.
- Доллар США находит опору на фоне роста доходности казначейских облигаций, поскольку трейдеры оценивают действия ФРС по монетарной политике.
- Продавцы возвращаются, так как золото закрылось в понедельник ниже ключевого уровня $4 250, что будет дальше?
Золото отступает от шестинедельных максимумов в $4 265, достигнутых в понедельник, испытывая некоторую волатильность в районе порога $4 200 в начале вторника.
Золото падает, но еще не выбыло из игры
Несмотря на продолжающийся откат, золото смогло найти новых покупателей в районе $4 200, так как опасения по поводу состояния экономики США продолжают поднимать вопрос о возможном снижении процентной ставки Федеральной резервной системой (ФРС) на следующей неделе.
Данные, опубликованные в понедельник, показали, что обрабатывающий сектор США сократился девятый месяц подряд в ноябре, так как индекс PMI Института управления поставками (ISM) упал до 48,2 в ноябре с 48,7 месяцем ранее. Ожидания рынка составляли 48,6.
Рынки продолжают прогнозировать 87% вероятность того, что ФРС снизит ставку на 25 базисных пунктов (б.п.) на своем заседании по монетарной политике в декабре, согласно инструменту CME FedWatch.
Кроме того, снижение цен на золото остается смягченным растущей нервозностью по поводу роста доходности японских облигаций.
Доходность 30-летних государственных облигаций Японии достигла рекордного пика, а 10-летняя доходность достигла 17-летнего максимума на фоне растущих спекуляций о том, что Банк Японии (BoJ) может повысить ставки уже в этом месяце.
В понедельник золото не смогло удержаться на шестинедельных максимумах и резко откатилось, благодаря возобновлению роста доходности казначейских облигаций США, поскольку рынки начали оценивать действия ФРС по монетарной политике за пределами декабрьского заседания.
Рынки также остаются настороженными по поводу возможных разногласий внутри ФРС на заседании по монетарной политике на следующей неделе, что может ограничить движение цен на золото.
Внимание теперь переключается на данные о изменении занятости в США от ADP за месяц и индекс PMI в сфере услуг ISM для получения новых торговых стимулов. Тем временем, настроение вокруг ожиданий ФРС и глобальных акций продолжит влиять на золото.
Технический анализ цены на золото: дневной график
На дневном графике XAU/USD торгуется на уровне $4 216,92. 21-дневная простая скользящая средняя (SMA) находится выше 50-, 100- и 200-дневных SMA, все они имеют восходящий тренд, а цена удерживается выше них. Это выравнивание подчеркивает устойчивый бычий импульс, при этом 21-дневная SMA около $4 104,27 предлагает ближайшую динамическую поддержку. 50-дневная SMA на уровне $4 049,55 усиливает поддержку под рынком.
Индекс относительной силы (14) составляет 62, положительный, хотя и ниже недавних пиков. Непосредственной точкой спора для покупателей является психологический барьер в $4 250, который необходимо преодолеть на дневном закрытии.
Коррекции Фибоначчи, измеренные от максимума $4 381,17 до минимума $3 885,84, показывают, что 61,8% коррекция на уровне $4 191,95 теперь находится позади цены, в то время как 78,6% коррекция на уровне $4 275,16 ограничивает рост. Дневное закрытие выше этой коррекции откроет путь к дальнейшему росту, в то время как откаты могут опираться на растущую 21-дневную SMA около $4 104,27 для сохранения бычьего настроя.
(Технический анализ этой истории был написан с помощью инструмента ИИ)
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Недавняя аналитика
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Форекс сегодня: все внимание - на решение Банка Англии по ставке
Вот что нужно знать в четверг, 17 сентября: Индексу доллара США (DXY) удалось вновь подняться выше психологического уровня 100,00, поскольку трейдеры оценивают решение Федеральной резервной системы (ФРС) США о повышении ставки. В среду на сентябрьском заседании центральный банк США повысил базовую процентную ставку на 25 базисных пунктов (б.п.). Это первое повышение процентной ставки ФРС за три года