- Ставки на снижение ставки ФРС в сентябре растут на обнадеживающих признаках замедления инфляции.
- Привлекательность драгметаллов как безопасного актива возрастает на фоне напряженности на Ближнем Востоке перед ядерными переговорами США и Ирана, и цены на золото стремительно растут.
- XAU/USD растет к $3 400, что может открыть путь для повторного тестирования рекорда в $3 500.
Цены на золото (XAU/USD) пытаются повторно протестировать ключевой психологический уровень в $3 400, так как доллар США остается под давлением в четверг.
На момент написания желтый металл борется с еще одной крупной зоной сопротивления выше $3 380, уровень, который совпадает с верхней границей восходящего клина.
Возрождение бычьего импульса можно объяснить несколькими факторами. За последние 24 часа к ним относятся публикация данных по инфляции в США, растущая напряженность на Ближнем Востоке и продолжающиеся угрозы тарифов со стороны администрации Трампа.
Публикация данных по индексу цен производителей (PPI) в США в четверг показала, что инфляция замедляется на оптовом уровне. После неожиданного снижения данных по CPI в среду дальнейшее подтверждение того, что ценовое давление ослабевает, может дать дополнительный импульс золоту, так как ожидания снижения ставки в сентябре растут.
Кроме того, угроза эскалации конфликта на Ближнем Востоке, после сообщений о том, что Израиль рассматривает возможность военного удара по Ирану, и последние угрозы тарифов от Трампа поддерживают драгоценный металл, который выигрывает от притока капитала в безопасные активы.
Ежедневный дайджест золота: инфляция ослабевает, ставки на снижение ставки ФРС растут, и XAU/USD получает выгоду
- В среду NBC News сообщила, ссылаясь на пять человек, знакомых с ситуацией, что Израиль рассматривает возможность военных действий против Ирана в ближайшие дни.
- В то же время Трамп подтвердил в среду, что американский персонал выводится из некоторых частей Ближнего Востока из-за нарастающей напряженности между Израилем и Ираном. Это происходит перед шестым раундом ядерных переговоров между США и Ираном, запланированным на эти выходные.
- Недавние заголовки, касающиеся торговли, также добавили негативного настроения на рынке. Трамп заявил, что США установят свои собственные условия для односторонних тарифов, затмив оптимистичный нарратив о "торговом перемирии" между США и Китаем, объявленном в среду.
- Трамп заявил: "Мы будем отправлять письма в течение следующих недель, сообщая им, в чем заключается сделка". Эти комментарии были опубликованы Bloomberg в четверг.
- Ежемесячный отчет по PPI в США, опубликованный Бюро трудовой статистики США, дает представление о тенденциях инфляции (ценовом давлении) с оптовой и бизнес-перспективы.
- Общий PPI показал годовой рост на 2,6% в мае, что соответствует прогнозам аналитиков, после роста на 2,5% в апреле.
- Базовый PPI, исключающий волатильные товары, снизился до 3% в мае, по сравнению с 3,2% в апреле.
- Этот отчет следует за публикацией индекса потребительских цен (CPI) в США в среду, который показал, что инфляция на уровне потребителей продолжала ослабевать в мае.
- Для Федеральной резервной системы (ФРС) более мягкая инфляция предоставляет пространство для снижения процентных ставок, что, в свою очередь, снизило спрос на доходность казначейских облигаций США, добавляя дополнительное давление на доллар и поддерживая золото.
- Перед публикацией данных по CPI в США в среду инструмент CME FedWatch указывал, что аналитики закладывают в цену 52% вероятность снижения ставки в сентябре. Однако после выхода этих отчетов по инфляции вероятность увеличилась до примерно 60%, при этом ставки все еще ожидаются в диапазоне 4,25%-4,50% на заседаниях в июне и июле.
Технический анализ золота (XAU/USD): быки движутся к $3 400
С технической точки зрения, цены на золото торгуются выше зоны сопротивления $3 380, около $3 390 на момент написания, уровень, который соответствует верхней границе восходящего клина. Эта техническая модель графика, которая сформировалась на дневном графике, появилась после того, как цены отскочили от минимума середины мая около $3 320.
С движением выше этой зоны открывается путь к максимуму прошлой недели около психологического уровня $3 400, а исторический максимум апреля на уровне $3 500 может снова оказаться в поле зрения.
Тем временем индекс относительной силы (RSI) составляет 59 и направлен вверх, что указывает на бычий настрой. Снизу уровень $3 350, который обеспечивал поддержку на протяжении всей недели, остается неповрежденным. Ниже этого находится 23,6% коррекция Фибоначчи от максимума января-апреля около $3 291.
Для того чтобы медвежий импульс набрал силу, прорыв этой зоны может открыть путь к следующему большому психологическому уровню $3 200.
Ежедневный график золота (XAU/USD)
Доллар США FAQs
Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и "де-факто" валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. Это наиболее активно торгуемая валюта в мире, на ее долю приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или транзакций в среднем на сумму 6,6 трлн долларов в день, согласно данным за 2022 год. После второй мировой войны доллар США заменил британский фунт стерлингов в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда Золотой стандарт был отменен.
Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которую формирует Федеральная резервная система (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен (контроль инфляции) и содействие полной занятости. Основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает ставки, что способствует укреплению доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD опускается до трехдневных минимумов вблизи 1,1750
EUR/USD теперь испытывает растущее понижательное давление, приближаясь к области 1,1750, так как восстановление доллара США продолжает набирать дополнительную силу в четверг. Рост доллара США происходит после сильных данных по недельным заявкам на пособие по безработице и, похоже, дополнительно подкрепляется восходящим импульсом в доходности США по всему спектру рынка.
GBP/USD откатывается к недельным минимумам в районе 1,3540
Пара GBP/USD продолжает свою коррекцию в четверг, ускоряя движение ниже уровня поддержки 1,3600, или многодневных минимумов, на фоне продолжения отскока доллара США. Тем временем инвесторы остаются апатичными после в целом ожидаемого сохранения прежней политики Банком Англии на его заседании ранее в день. В очередной раз Комитет по монетарной политике проголосовал 7-2 за сохранение процентной ставки на прежнем уровне.
Золото испытывает давление на недельных минимумах в районе $3 630
Цены на золото продолжают падение, зафиксированное в среду, и опускаются к уровням чуть ниже отметки $3 630 за тройскую унцию в четверг, одновременно проверяя недельные минимумы. Дополнительный откат драгоценного металла происходит в ответ на дальнейшую фиксацию прибыли, продолжение восстановления доллара США после заседания ФРС и рост доходности в США по всему спектру.
Биткоин нацелился на $120 000 после голубиного настроя FOMC
Цена биткоина торгуется в зеленой зоне выше $117 000 в четверг после отскока от ключевой поддержки накануне. Снижение процентной ставки Федеральной резервной системы на 25 б.п. и перспективы еще двух снижений в этом году повысили интерес к риску на рынках.
Форекс сегодня: ожидается, что Банк Англии сохранит свою процентную ставку
Доллар США (USD) протестировал область многонедельных минимумов перед попыткой заметного отскока, завершив день с хорошими приростами, так как инвесторы оценивали снижение процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС).