- Золото отступает после достижения нового трехмесячного максимума в часы азиатских торгов.
- Обратные выкупы казначейских облигаций возрождают нарратив обесценивания доллара США и поддерживают спрос на слитки.
- XAU/USD сохраняет уверенный бычий уклон выше 50-дневной, 100-дневной и 200-дневной SMA.
Золото (XAU/USD) снижается во вторник после достижения нового трехмесячного максимума на уровне $4 697 в начале азиатской сессии. Похоже, трейдеры фиксируют некоторую прибыль после недавнего ралли, которое подтолкнуло индекс относительной силы (RSI) к территории перекупленности. На момент написания статьи XAU/USD торгуется в районе $4 640 после достижения внутридневного минимума на уровне $4 618.
Незначительное восстановление доллара США (USD) также ограничивает спрос на номинированный в USD металл. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется в районе 99 после падения до 98,56 на прошлой неделе, что стало его самым низким уровнем с 14 мая.
Однако снижение может оставаться ограниченным, поскольку краткосрочная макроэкономическая и техническая картины продолжают благоприятствовать покупателям золота. По данным TD Securities, комплекс драгоценных металлов получает сильную поддержку благодаря событиям на рынке облигаций США. Компания отмечает, что рынок реагирует на вмешательство министра финансов США Скотта Бессента на прошлой неделе, которое может привести к тому, что "покупки казначейских облигаций увеличатся более чем вдвое — до $8 млрд в период с 9 сентября по 4 ноября, поскольку идет борьба за сдерживание доходности длинного конца кривой".
Стратеги утверждают, что это активизировавшееся покупательское давление "подлило масла в огонь роста золота и серебра," тогда как "опасения по поводу финансового положения Америки вновь возрождают нарратив обесценивания доллара США, что, в свою очередь, воодушевляет поклонников золота."
Спрос на биржевые фонды, обеспеченные золотом, также усилился на предыдущей неделе. Данные Всемирного совета по золоту (WGC) показывают, что глобальные золотые ETF привлекли чистый приток в размере $3,52 млрд, что эквивалентно 23,6 тонны. Приток с начала года теперь составляет $21,34 млрд, или 116,1 тонны, благодаря высокому спросу со стороны Азии и Европы.
Новости с Ближнего Востока остаются в центре внимания, усиливая волатильность на фоне спокойной экономической повестки США. Тегеран "полностью готов" противостоять санкциям США, заявил в понедельник государственным СМИ министр финансов Ирана Али Маданизаде. Его комментарии прозвучали после того, как Министерство финансов США начало более широкую санкционную кампанию под названием "Операция «Экономический изгой»," направленную на прекращение финансовой поддержки иранского правительства.
Цены на нефть практически не отреагировали на последние события. На момент написания статьи нефть West Texas Intermediate (WTI) торгуется ниже недавних максимумов, снижаясь почти на 3,5% внутри дня. Однако цены остаются значительно выше довоенных уровней, поддерживая риски инфляции, обусловленной энергоресурсами, и добавляя неопределенности в отношении курса процентных ставок Федеральной резервной системы США (ФРС).
В дальнейшем трейдеры ожидают публикации ценового индекса расходов на личное потребление (PCE) в США в среду и выступления председателя ФРС Кевина Уорша на симпозиуме в Джексон-Хоул в пятницу.
Технический анализ: XAU/USD испытывает уровень $4 700, бычья структура сохраняется
На дневном графике XAU/USD сохраняет устойчивый бычий уклон, поскольку цена значительно превышает 50-, 100- и 200-дневные простые скользящие средние (SMA), расположенные в диапазоне примерно от $4 185 до $4 520.
Такая последовательность базовых SMA указывает на устойчивый восходящий тренд, в то время как индекс относительной силы (14) вблизи 71 сигнализирует о состоянии перекупленности, а индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) остается уверенно положительным, указывая на сильный, но потенциально чрезмерно растянутый бычий импульс по мере приближения металла к вышестоящему предложению.
С точки зрения роста, первоначальное сопротивление находится у горизонтального барьера в районе $4 700, а следующим ограничителем выступает уровень $4 850, если покупатели продолжат рост. С точки зрения снижения, непосредственную поддержку оказывает 200-дневная SMA вблизи $4 520, за которой следуют 100-дневная SMA около $4 379 и 50-дневная SMA вблизи $4 186, тогда как более глубокая коррекция встретит более существенный спрос у горизонтального основания в районе $4 000.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD восстанавливается к 1,1700, поскольку USD теряет импульс
EUR/USD восстанавливает позиции в направлении 1,1700 на европейских торгах во вторник. Пара получает поддержку, поскольку отскок доллара США теряет импульс на фоне новых надежд на дипломатическое урегулирование конфликта на Ближнем Востоке. Оптимистичный опрос IFO в Германии также помогает быкам по евро.
Золото остается под давлением ниже $4 650 на фоне укрепления USD, рисков, связанных с ФРС, и напряженности на Ближнем Востоке
Золото остается под давлением ниже $4 650 в первой половине европейской сессии. Однако отсутствие продолжения продаж требует осторожности перед тем, как открывать позиции на развитие внутридневного коррекционного снижения от области $4 700, или самого высокого уровня с 14 мая, достигнутого ранее во вторник. Доллар США, как ожидается, продолжает восстановление от трехмесячного минимума, поскольку инфляционные риски, связанные с волатильными ценами на энергоносители, сохраняют на повестке дня ожидания как минимум одного повышения процентной ставки Федеральной резервной системой США
GBP/USD поднимается к 1,3650, поскольку восстановление доллара США буксует
GBP/USD медленно поднимается к отметке 1,3650 на европейской сессии во вторник. Восстановление доллара США буксует, несмотря на санкции США против Ирана, поскольку надежды на дипломатические усилия вновь возвращаются на фоне сообщений о том, что Пакистан передает Ирану предложение прекратить осаду и снять санкции в рамках меморандума о взаимопонимании.
Ралли биткоина выше $80 000 показывает признаки перегрева
Биткоин продолжает рост, торгуясь выше $80 000 на момент написания статьи во вторник после самого сильного недельного роста более чем за три года. Спрос со стороны институциональных инвесторов продолжает поддерживать это ралли, при этом спотовые биржевые фонды зафиксировали положительные притоки в понедельник.
Вот что вам нужно знать во вторник, 25 августа:
Доллар США сохраняет устойчивость по отношению к своим основным конкурентам сегодня утром во вторник после небольшого роста в понедельник. Участники рынка ожидают публикации данных среднего уровня из США, включая индекс потребительского доверия Conference Board за август и июльские продажи нового жилья, при этом внимательно следя за новостями, связанными с кризисом на Ближнем Востоке.