- Золото растет второй день подряд, хотя быки, похоже, проявляют осторожность перед публикацией данных по инфляции в США.
- Доллар США остается под давлением на фоне ралли иены, вызванного настроем Банка Японии, что оказывает некоторую поддержку золоту.
- Инфляционные риски усиливают ожидания ястребиной политики центральных банков и ограничивают потенциал роста пары XAU/USD.
Золото (XAU/USD) привлекает покупателей после умеренного снижения на азиатской сессии до уровней ниже $4 400. Однако потенциал роста, похоже, ограничен, поскольку трейдеры могут воздержаться от направленных ставок перед публикацией данных по инфляции в США. Отчет по индексу цен производителей США (PPI) будет опубликован позднее в этот четверг, а индекс потребительских цен (CPI) США выйдет в пятницу. Эти ключевые данные дадут больше ориентиров относительно дальнейшего курса политики Федеральной резервной системы (ФРС), что, в свою очередь, должно повлиять на динамику доллара США (USD) и придать новый импульс недоходному золоту.
Тем временем рынки закладывают в цены вероятность около 60% того, что центральный банк США повысит стоимость заимствований на предстоящем заседании по вопросам монетарной политики 15–16 сентября. Эти ожидания усилились после выхода в прошлую пятницу отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP), который оказался лучше прогнозов. Кроме того, инфляционные риски, обусловленные устойчиво высокими ценами на энергоносители, поддерживают перспективы немедленного ужесточения политики ФРС. Фактически цены на сырую нефть ранее сегодня достигли нового трехмесячного максимума, поскольку дальнейшая эскалация напряженности между США и Ираном сохраняет геополитическую премию за риск на высоком уровне.
Согласно последним сообщениям, Иран атаковал 10 судов вблизи Ормузского пролива после того, как США объявили, что потопили пять иранских нефтяных танкеров в Оманском заливе и вблизи острова Харг. Это усиливает опасения по поводу длительных перебоев в поставках нефти с Ближнего Востока и продолжает поддерживать черное золото, что, в свою очередь, усиливает аргументы в пользу более ястребиной позиции других крупных центральных банков. Фактически трейдеры полностью заложили в цены повышение ставки Европейским центральным банком (ЕЦБ) на 25 базисных пунктов (б.п.) позднее сегодня и Банком Японии (BoJ) на заседании 17–18 сентября.
Кроме того, Резервный банк Австралии (РБА) также рассматривает возможность повышения ставки позднее в этом месяце. Между тем доходность облигаций США остается высокой на фоне разочарования объявлением Министерства финансов США о том, что оно выкупит до $6 млрд облигаций со сроком погашения от 10 до 20 лет по сравнению с $2 млрд ранее. Однако, согласно сообщениям СМИ, ожидалось, что объем выкупа составит не менее $10 млрд. Тем не менее ралли японской иены (JPY), вызванное ястребиным настроем Банка Японии, удерживает быков по доллару США в обороне, что, в свою очередь, рассматривается как ключевой фактор, продолжающий поддерживать цену на золото.
4-часовой график XAU/USD
Технический анализ
На 4-часовом графике драгоценный металл удерживается выше 200-периодной простой скользящей средней (SMA) вблизи $4 362, но остается ниже 100-периодной SMA на уровне около $4 491, что указывает на нейтральный общий настрой с небольшим ограничением роста. Кроме того, 38,2% коррекции Фибоначчи на уровне около $4 427 расположены чуть выше и выступают в качестве непосредственного сопротивления. Позитивное движение по-прежнему выглядит неуверенным ниже этого ближайшего потолка, несмотря на умеренно положительное значение индикатора схождения/расхождения скользящих средних (MACD) и индекс относительной силы (RSI), колеблющийся в районе 51.
Однако устойчивый рост выше указанного барьера должен открыть путь для дополнительного роста к 100-периодной SMA вблизи $4 491, при этом уровень 23,6% коррекции на отметке $4 530 будет выступать в качестве более высокого барьера, если покупатели наберут обороты. С точки зрения снижения, область $4 362, где проходит 200-периодная SMA, расположенная выше уровня 50% коррекции вблизи $4 344, предлагает первоначальную поддержку, а более глубокими уровнями поддержки выступают уровень 61,8% в районе $4 260 и 78,6% коррекции вблизи $4 141, если давление продаж возобновится.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Инфляция - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Инфляция измеряет рост цен на репрезентативную корзину товаров и услуг. Общая инфляция обычно выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом к году (г/г). Базовая инфляция не включает в себя более волатильные элементы, такие как продукты питания и топливо, которые могут колебаться из-за геополитических и сезонных факторов. Базовая инфляция - это показатель, на который обращают внимание экономисты, и на который ориентируются центральные банки, которым поручено поддерживать инфляцию на управляемом уровне, обычно около 2%.
Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменение цен на корзину товаров и услуг за определенный период времени. Обычно он выражается в процентном изменении по сравнению с предыдущим месяцем (м/м) и годом ранее (г/г). Базовый индекс потребительских цен - это показатель, на который ориентируются центральные банки, поскольку он исключает волатильные цены на продовольствие и топливо. Когда базовый индекс потребительских цен превышает 2%, это обычно приводит к повышению процентных ставок, и наоборот, когда он падает ниже 2%, ставки снижаются. Поскольку более высокие процентные ставки благоприятны для валюты, более высокая инфляция обычно приводит к укреплению валюты. Когда инфляция снижается, происходит обратное.
Хотя это может показаться нелогичным, высокая инфляция в стране способствует росту стоимости ее валюты, и наоборот, при низкой инфляции. Это происходит потому, что центральный банк обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, что привлекает больший приток капитала со стороны инвесторов, ищущих выгодное место для вложения своих денег.
Раньше золото было тем активом, к которому инвесторы обращались во времена высокой инфляции, поскольку оно сохраняло свою стоимость. И хотя инвесторы по-прежнему часто покупают золото из-за его статуса «безопасного убежища» в периоды сильных рыночных потрясений, в большинстве случаев это не так. Это происходит потому, что при высокой инфляции центральные банки повышают процентные ставки для борьбы с ней. Повышение процентных ставок негативно сказывается на золоте, поскольку увеличивает стоимость владения золотом по сравнению с процентными активами или размещением денег на депозитном счете. С другой стороны, снижение инфляции, как правило, положительно сказывается на золоте, поскольку это снижает процентные ставки, делая желтый металл более выгодной инвестиционной альтернативой.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD продолжает торговаться в диапазоне выше 0,7200, поскольку трейдеры ожидают данных по инфляции в США
AUD/USD, как ожидается, продолжит консолидироваться выше 0,7200 в ходе азиатской сессии в четверг на фоне смешанных сигналов. Растущие ожидания повышения ставки РБА удерживают оззи около его самого высокого уровня с 14 мая. Однако ястребиные ожидания в отношении ФРС и эскалация напряженности между США и Ираном оказывают некоторую поддержку доллару США, ограничивая рост валютной пары, пока трейдеры ожидают данных по инфляции в США.
USD/JPY консолидируется около 153,50, поскольку медведи проявляют осторожность в преддверии данных по инфляции в США
USD/JPY стабилизируется выше 153,50 во время азиатской сессии в четверг, но остается вблизи семимесячного минимума, установленного ранее на этой неделе, поскольку ястребиная переоценка BoJ продолжает поддерживать японскую иену. Между тем, растущие ожидания повышения ставки ФРС в сентябре и эскалация напряженности между США и Ираном помогают ослабить давление продаж на доллар США, оказывая некоторую поддержку валютной паре в преддверии данных по инфляции в США.
Золото выглядит как сделка «продавать на отскоке» на фоне расширяющегося конфликта на Ближнем Востоке
Золото повторяет восстановительное движение, наблюдавшееся во время азиатских торгов во вторник, отскакивая от недельных минимумов вблизи $4 350 в начале среды. Однако покупатели сохраняют осторожность на фоне расширяющегося конфликта на Ближнем Востоке. Золото пытается вяло восстановиться, прерывая трехдневное снижение в эту среду, поскольку доллар США (USD) с трудом удерживается вблизи двухнедельных минимумов на фоне возобновившегося спроса на японскую иену (JPY).
Ралли XRP охлаждается, XLM движется к решающей поддержке
Ripple (XRP) и Stellar (XLM) торгуются под давлением в четверг после того, как с начала недели потеряли более 2% и 3% соответственно. XRP и XLM оба приближаются к своим ключевым зонам поддержки, которые могут определить следующее направленное движение. Между тем смешанные данные по деривативам и ончейн-данные указывают на то, что потенциал роста для обоих альткоинов остается ограниченным. Сводные данные CryptoQuant показывают осторожные сигналы для обоих альткоинов.
Вот что вам нужно знать в четверг, 10 сентября:
Доллар США (USD) в среду двигался в медвежьем диапазоне, набирая темпы вскоре после того, как Минфин США объявил о выкупе казначейских облигаций США со сроком погашения от 10 до 20 лет на сумму до $6 млрд. Помимо этого, трейдеры сохраняли довольно скептичный настрой в отношении неослабевающей напряженности на Ближнем Востоке, переключив внимание вместо этого на скорый выход данных по инфляции в США в пятницу.