- Цена на золото начинает новую неделю с более слабой ноты на фоне появления покупок доллара США.
- Растущие ставки на снижение ставки ФРС в сентябре ограничивают доллар США и помогают ограничить потери для товара.
- Геополитические риски и более слабый интерес к риску дополнительно поддерживают безопасный драгоценный металл.
Цена на золото (XAU/USD) сохраняет негативный настрой в первой половине европейской сессии, хотя не хватает продолжения и она остается близкой к недельному максимуму, достигнутому ранее в этот понедельник. Доллар США (USD) немного поднимается после пятничного падения, вызванного более слабыми, чем ожидалось, данными по занятости в США, на фоне хорошего отскока доходности казначейских облигаций США. Это оказывается ключевым фактором, подрывающим commodity.
Тем не менее, ставки на то, что Федеральная резервная система (ФРС) возобновит цикл снижения ставок в сентябре на фоне признаков охлаждения рынка труда в США, действуют как встречный ветер для USD и предлагают некоторую поддержку недоходной цене на золото. Кроме того, общий более слабый тон на фондовых рынках дополнительно способствует статусу безопасного актива драгоценного металла и требует осторожности перед позиционированием на более глубокие потери.
Ежедневный дайджест рыночных движений: цена на золото испытывает трудности с привлечением покупателей, так как отскок USD компенсирует ставки на снижение ставок ФРС
- Слабые данные по занятости в США, опубликованные в пятницу, повысили ожидания снижения процентной ставки Федеральной резервной системы в сентябре. Это, наряду с новыми тарифными объявлениями, резко подняло цену на золото до недельного максимума.
- В заголовочном отчете по занятости в несельскохозяйственном секторе США показано, что экономика добавила 73 000 новых рабочих мест в июле, в то время как ожидалось 110 000. Более того, данные за май и июнь были пересмотрены в сторону снижения, указывая на дальнейшие признаки охлаждения рынка труда в США.
- Другие детали отчета показали, что уровень безработицы немного увеличился до 4,2% с 4,1% в июне, в то время как доля трудоспособного населения снизилась до 62,2% с 62,3%. Наконец, средняя почасовая заработная плата выросла до 3,9% с 3,8%.
- Тем временем президент США Дональд Трамп приказал уволить главу Бюро статистики труда через несколько часов после публикации удручающих данных по занятости. Более того, член совета управляющих ФРС Адриана Куглер подала в отставку со своей должности в центральном банке.
- Это происходит на фоне неустанного политического давления на ФРС с целью снижения стоимости заимствований и возобновляет опасения по поводу независимости центрального банка. Это может удерживать доллар от значительного восстановления и способствовать укреплению недоходного желтого металла.
- Трамп приказал развернуть две ядерные подводные лодки рядом с Россией в ответ на провокационные комментарии бывшего президента России Дмитрия Медведева, который заявил, что каждый новый ультиматум Трампа будет рассматриваться как угроза и шаг к войне.
- Это повышает риск дальнейшей эскалации геополитической напряженности на фоне затянувшейся войны России с Украиной. Это может стать еще одним фактором, поддерживающим безопасный товар и помогать ограничить дальнейшее обесценение.
- Трейдеры теперь ожидают публикации данных по производственным заказам в США, которые, наряду с ожиданиями снижения ставок ФРС, будут определять спрос на доллар США. Кроме того, более широкий интерес к риску должен предоставить некоторый импульс паре XAU/USD.
Цена на золото опускается к 100-SMA на H4, и ниже может рассматриваться как возможность для покупки
С технической точки зрения прорыв в пятницу через горизонтальный барьер $3 335 и последующая сила выше 100-периодной простой скользящей средней (SMA) на 4-часовом графике благоприятствуют быкам XAU/USD. Более того, осцилляторы на указанном графике набирают положительный импульс и поддерживают идею о начале покупок на падении вокруг товара. Следовательно, будет разумно дождаться сильного продолжения продаж, прежде чем подтверждать, что положительное движение, наблюдаемое за последние два дня, исчерпало свои силы, прежде чем позиционироваться на более глубокие потери.
Тем временем слабость ниже 100-периодной SMA на 4-часовом графике, в настоящее время находящейся в районе $3 340-3 338, может привлечь новых покупателей в районе $3 322-3 320. Это, в свою очередь, должно помочь ограничить снижение цены на золото вблизи отметки $3 300. Последняя должна действовать как ключевая точка, которая, если будет пробита, может изменить настрой в пользу медведей XAU/USD.
С другой стороны, импульс выше пиков азиатской сессии, в районе $3 369-3 370, подтвердит положительный настрой и позволит цене на золото вернуть круглый уровень $3 400. Импульс может продолжиться дальше к следующему значимому препятствию в районе $3 434-3 435, выше которого XAU/USD может нацелиться на достижение исторического максимума, около психологической отметки $3 500, достигнутой в апреле.
ФРС - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Форекс сегодня: доллар США не может запустить отскок, так как данные NFP возобновляют ожидания снижения ставки в сентябре
Вот что вам нужно знать в понедельник, 4 августа: Доллар США испытывает трудности с укреплением против своих соперников в начале недели, так как рыночные ожидания снижения ставки ФРС на 25 б.п. набирают обороты после...
Прогноз по Cardano: настроение трейдеров ADA изменилось с медвежьего на бычье
Cardano (ADA) демонстрирует ранние признаки восстановления, так как рыночные настроения меняются с медвежьих на бычьи. Цена ADA находит поддержку в районе своего ключевого уровня и продолжает восстановление после падения...
Доллар дает представление
В США приехал цирк. Кто-то скажет, что это случилось раньше – после ноябрьских выборов Дональда Трампа или его январской инаугурации. Однако до сих пор инвесторы взяли в пример ФРС с ее режимом «посидим и посмотрим»...
Биткоин, Ethereum и Ripple восстанавливаются после недавних падений
Биткоин, Ethereum и Ripple немного восстановились и сейчас стабильно торгуются около $114 000, $3 500 и $3 соответственно на момент написания статьи в понедельник. Эти три ведущие криптовалюты по рыночной капитализации за прошлую неделю показали коррекции почти на 5%, 10% и 9%, при этом общее настроение на рынке остается смешанным.
Форекс сегодня: доллар США не может запустить отскок, так как данные NFP возобновляют ожидания снижения ставки в сентябре
Доллар США испытывает трудности с укреплением против своих конкурентов в начале недели, так как рыночные ожидания снижения ставки ФРС на 25 б.п. набирают обороты после слабых данных по занятости. В экономическом календаре США в понедельник запланированы публикации данных среднего уровня.