- Цена на золото движется вниз, так как оптимизм по поводу торгового перемирия между США и Китаем подрывает спрос на безопасные активы.
- Данные по индексу потребительских цен (CPI) в США за вторник подтверждают ожидания снижения ставок ФРС и держат быков по доллару США в обороне.
- Геополитические риски могут ограничить более глубокие потери для пары XAU/USD, что требует осторожности для медведей.
Цена на золото (XAU/USD) остается подавленной в первой половине европейской сессии в среду, хотя ей удается удержаться выше круглого уровня #3 200 или недельного максимума. Последний оптимизм по поводу деэскалации потенциально разрушительной торговой войны между США и Китаем поддерживает общий позитивный тон на фондовых рынках и оказывается ключевым фактором, подрывающим спрос на безопасные активы в виде золота.
Тем не менее, снижение остается смягченным на фоне умеренного падения доллара США (USD). Данные по инфляции в США, опубликованные во вторник и оказавшиеся ниже ожиданий, подтвердили ставки на как минимум два снижения процентных ставок Федеральной резервной системой (ФРС) в 2025 году. Это удерживает доллар на низком уровне ниже его максимума с 10 апреля, достигнутого ранее на этой неделе, и создает попутный ветер для недоходного золота, что требует осторожности со стороны медведей.
Ежедневный дайджест: Движущие силы рынка: быки по золоту остаются в стороне на фоне оптимизма по поводу перемирия в торговле между США и Китаем
- Президент США Дональд Трамп заявил в понедельник, что не видит возврата тарифов на китайские импортные товары до 145% после 90-дневной паузы. В интервью Fox News ранее в среду Трамп сказал, что отношения с Китаем отличные, что добавляет оптимизма в торговлю и подрывает цену на безопасное золото во время азиатской сессии.
- На геополитическом фронте Россия и Украина готовятся к первым высокопрофильным лицом к лицу переговорам с 2022 года в Стамбуле на этой неделе на фоне растущего требования к России согласиться на 30-дневное перемирие. Со стороны США ожидается, что госсекретарь Марко Рубио и специальные посланцы Стив Уиткофф и Кит Келлогг примут участие в переговорах.
- Израильская армия сообщила, что перехватила гиперзвуковую баллистическую ракету, выпущенную иранской группировкой хуситов в сторону аэропорта Бен-Гурион недалеко от Тель-Авива во вторник вечером. Это сохраняет геополитические риски и может удержать трейдеров от размещения агрессивных медвежьих ставок по паре XAU/USD.
- Бюро статистики труда США (BLS) сообщило, что общий индекс потребительских цен (CPI) снизился до 2,3% г/г в апреле с 2,4% в предыдущем месяце. Тем временем, базовый CPI, который исключает волатильные цены на продукты питания и энергию, соответствовал консенсусным оценкам и вырос на 2,8% в годовом исчислении в апреле.
- Трейдеры все еще закладывают в цены возможность того, что Федеральная резервная система снизит стоимость заимствований на 56 базисных пунктов в 2025 году. Это не помогает доллару США привлечь значительных покупателей после отката во вторник от месячного максимума и должно способствовать ограничению более глубоких потерь для недоходного желтого металла.
- В среду не ожидается выхода значимых экономических данных из США, оставляя доллар США на милость запланированных выступлений чиновников ФРС. Кроме того, более широкий риск-аппетит сыграет ключевую роль в создании краткосрочных торговых возможностей вокруг товара.
Цена на золото продолжает демонстрировать некоторую устойчивость рядом с ключевой поддержкой 200-периодной SMA на H4; медвежий настрой сохраняется
С технической точки зрения, пара XAU/USD демонстрирует некоторую устойчивость около 200-периодной экспоненциальной скользящей средней (EMA), которая в настоящее время находится в районе $3 225 на 4-часовом графике с начала этой недели. Учитывая, что осцилляторы на дневном графике только начали смещаться в отрицательную зону, убедительный прорыв ниже указанной поддержки будет рассматриваться как новый триггер для медвежьих трейдеров. Последующее падение ниже круглого уровня $3 200 подтвердит новый прорыв и сделает цену на золото уязвимой для возобновления недавнего коррекционного снижения от психологической отметки $3 500 или исторического максимума, достигнутого в апреле. В этом случае товар может ускорить падение к тестированию следующей значимой поддержки в районе $3 135.
С другой стороны, пиковый минимум овернайт, около $3 265-3 266, теперь, похоже, действует как непосредственное препятствие, выше которого цена на золото может стремиться отвоевать отметку $3 300. Некоторое продолжение покупок и движение выше недельного максимума, около $3 317-3 318, могут изменить настрой в пользу бычьих трейдеров и поднять цену на золото к уровню $3 345-3 347 на пути к статическому барьеру $3 360-3 365. Устойчивое укрепление выше последнего установит сцену для движения к круглой отметке $3 400.
ФРС FAQs
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD опускается до трехдневных минимумов вблизи 1,1750
EUR/USD теперь испытывает растущее понижательное давление, приближаясь к области 1,1750, так как восстановление доллара США продолжает набирать дополнительную силу в четверг. Рост доллара США происходит после сильных данных по недельным заявкам на пособие по безработице и, похоже, дополнительно подкрепляется восходящим импульсом в доходности США по всему спектру рынка.
GBP/USD откатывается к недельным минимумам в районе 1,3540
Пара GBP/USD продолжает свою коррекцию в четверг, ускоряя движение ниже уровня поддержки 1,3600, или многодневных минимумов, на фоне продолжения отскока доллара США. Тем временем инвесторы остаются апатичными после в целом ожидаемого сохранения прежней политики Банком Англии на его заседании ранее в день. В очередной раз Комитет по монетарной политике проголосовал 7-2 за сохранение процентной ставки на прежнем уровне.
Золото испытывает давление на недельных минимумах в районе $3 630
Цены на золото продолжают падение, зафиксированное в среду, и опускаются к уровням чуть ниже отметки $3 630 за тройскую унцию в четверг, одновременно проверяя недельные минимумы. Дополнительный откат драгоценного металла происходит в ответ на дальнейшую фиксацию прибыли, продолжение восстановления доллара США после заседания ФРС и рост доходности в США по всему спектру.
Биткоин нацелился на $120 000 после голубиного настроя FOMC
Цена биткоина торгуется в зеленой зоне выше $117 000 в четверг после отскока от ключевой поддержки накануне. Снижение процентной ставки Федеральной резервной системы на 25 б.п. и перспективы еще двух снижений в этом году повысили интерес к риску на рынках.
Форекс сегодня: ожидается, что Банк Англии сохранит свою процентную ставку
Доллар США (USD) протестировал область многонедельных минимумов перед попыткой заметного отскока, завершив день с хорошими приростами, так как инвесторы оценивали снижение процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС).