- Индекс доллара США испытывает трудности, поскольку член совета управляющих ФРС Уоллер сигнализирует о возможной паузе в повышении ставок, что контрастирует с ястребиным тоном Уорша.
- После этих заявлений рыночная вероятность повышения ставки ФРС в сентябре снизилась до 50,2%.
- Инвесторы ожидают выхода данных по занятости в США за август, согласно прогнозам, число рабочих мест увеличится на 56 000, а уровень безработицы составит 4,1%.
Индекс доллара США (DXY), измеряющий стоимость доллара США (USD) по отношению к шести основным валютам, снижается третий день подряд и торгуется в районе 99,00 в ходе азиатской сессии в пятницу.
Доллар США испытывает заметное понижательное давление после комментариев члена совета управляющих Федеральной резервной системы (ФРС) Кристофера Уоллера, который заявил о предпочтительности сохранения процентных ставок без изменений на предстоящем сентябрьском заседании при условии, что грядущие данные по инфляции не преподнесут серьезных сюрпризов.
Голубиный тон Уоллера резко контрастировал с ястребиным настроем, продемонстрированным председателем ФРС Кевином Уоршем всего неделю ранее. В ответ на эти заявления ожидания рынка значительно изменились: инструмент CME FedWatch указал, что вероятность повышения ставки в сентябре снизилась до 50,2% с 63,2% днем ранее.
Теперь инвесторы и участники рынка переключают внимание на выход отчета по занятости в США за август в поисках дополнительных сигналов о дальнейшем направлении монетарной политики. Согласно текущему консенсус-прогнозу рынка, число рабочих мест вне сельского хозяйства увеличится на 56 000, а уровень безработицы, как ожидается, останется на уровне 4,1%.
Дополнительным фактором давления на доллар США выступает стремительно растущая японская иена, поскольку трейдеры сохраняют повышенную готовность к возможным валютным интервенциям властей и продолжают учитывать в котировках вероятность более агрессивного ужесточения политики Банком Японии позднее в этом году.
Иена продолжает резко расти на фоне усиления спекуляций об интервенции
Стратеги Scotiabank отмечают, что японская валюта совершила непропорционально сильное движение, заявляя, что «иена выросла на шокирующие 1,5% по отношению к доллару США, развивая впечатляющий рост среды, который возродил спекуляции о возможном вмешательстве властей». Они указывают, что последнее повышение происходит на фоне предшествующего укрепления, усиливая внимание рынка к вопросу о том, могут ли власти вмешаться, чтобы ограничить дальнейшее ослабление доллара США против иены.
Технический анализ: индекс DXY испытывает трудности на фоне преобладания медвежьего уклона
На дневном графике спотовый индекс доллара торгуется на уровне 98,98, сохраняя медвежий настрой в краткосрочной перспективе, поскольку остается ниже 9-периодной и 50-периодной экспоненциальных скользящих средних (EMA), которые теперь выступают в качестве накладных барьеров. 14-дневный индекс относительной силы (RSI) находится ниже средней линии вблизи 40, указывая на сохранение понижательного давления, даже несмотря на замедление последнего отката, в то время как ослабление индекса настроений ФРС FXS указывает на снижение поддержки доллара со стороны монетарной политики.
С точки зрения роста, первоначальное сопротивление возникает на уровне 9-периодной EMA около 99,26, тогда как 50-периодная EMA вблизи 99,79 укрепляет более широкую область офферов выше текущих уровней. Для ослабления ближайшего медвежьего уклона необходимо дневное закрытие выше этих расположенных рядом EMA; в противном случае индекс остается уязвимым к дальнейшему снижению в направлении предыдущих минимумов, которые еще не были отвоеваны на дневном графике.
(Технический анализ этой статьи был написан с помощью инструмента ИИ. Узнать больше.)
Доллар США - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Доллар США (USD) является официальной валютой Соединенных Штатов Америки и "де-факто" валютой значительного числа других стран, где он находится в обращении наряду с местными банкнотами. Это наиболее активно торгуемая валюта в мире, на ее долю приходится более 88% всего мирового валютного оборота, или транзакций в среднем на сумму 6,6 трлн долларов в день, согласно данным за 2022 год. После второй мировой войны доллар США заменил британский фунт стерлингов в качестве мировой резервной валюты. На протяжении большей части своей истории доллар США был обеспечен золотом, вплоть до Бреттон-Вудского соглашения в 1971 году, когда Золотой стандарт был отменен.
Наиболее важным фактором, влияющим на стоимость доллара США, является денежно-кредитная политика, которую формирует Федеральная резервная система (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен (контроль инфляции) и содействие полной занятости. Основным инструментом для достижения этих двух целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает ставки, что способствует укреплению доллара США. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, что оказывает давление на доллар.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
AUD/USD консолидируется выше 0,7200; в ожидании NFP США
AUD/USD удерживается выше 0,7200, вблизи самого высокого с середины мая уровня, поскольку быки ждут отчета по NFP США, чтобы получить больше сигналов о курсе политики ФРС, прежде чем делать новые ставки. Между тем, недавнее снижение доходности облигаций США удерживает доллар США под давлением вблизи самого низкого уровня более чем за неделю и создает попутный ветер для оззи на фоне ястребиного уклона РБА.
USD/JPY нацелена на августовский минимум, около 155,20 в преддверии NFP США
USD/JPY повторно тестирует августовский месячный пиковый минимум на азиатской сессии в пятницу, поскольку более ястребиная переоценка ожиданий повышения ставки Банка Японии и предполагаемая интервенция продолжают поддерживать японскую иену. Между тем, доллар США, как ожидается, консолидирует значительные потери предыдущего дня на фоне слабой доходности облигаций США, что дополнительно оказывает давление на валютную пару, пока трейдеры с нетерпением ждут отчета NFP США.
Золото удерживается ниже $4 500; ждет NFP США в поисках нового импульса
Цена на золото консолидирует уверенный рост, зафиксированный за последние два дня, и торгуется ниже $4 500 на азиатской сессии в пятницу, ожидая отчета NFP США в поисках сигналов о дальнейшем курсе политики ФРС на фоне снижения ожиданий повышения ставки в сентябре. Между тем недавнее падение доходности облигаций США удерживает доллар США под давлением и создает попутный ветер для недоходного драгметалла.
Прогноз по биткоину и золоту: BTC и XAU восстанавливаются, поскольку индекс PMI в сфере услуг США от ISM немного вырос в августе
Биткоин (BTC) резко растет, торгуясь в четверг выше ключевого уровня $80 000. Король криптовалют раллирует вместе с более широким рынком криптовалют после публикации индекса PMI США в сфере услуг. Золото (XAU/USD) также демонстрирует бычий настрой, торгуясь на уровне $4 500 на момент написания статьи. Металл растет более чем на 2% внутри дня, сигнализируя о возвращении быков по мере улучшения рыночных настроений.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 4 сентября:
Доллар США (USD) усилил откат среды, снизившись к многодневным минимумам и пробив вниз свою ключевую 200-дневную SMA. Заметная коррекция почти исключительно последовала за усилившимися рыночными разговорами о скором повышении ставки Банком Японии, отодвинув на второй план сохраняющиеся геополитические опасения и осторожность в преддверии данных NFP.