- Золото нацелилось на третью недельную прибыль подряд, достигнув самого высокого уровня с середины мая.
- Более слабый доллар США и снижение ожиданий скорого повышения ставки ФРС поддерживают драгоценный металл.
- XAU/USD поднимается выше основных дневных скользящих средних, а $4 600 выступает ближайшим сопротивлением.
Золото (XAU/USD) в пятницу нацелилось на третью недельную прибыль подряд, продолжая впечатляющее ралли, которое подняло драгоценный металл примерно на 13% с начала этого месяца. На момент написания статьи XAU/USD торгуется вблизи $4 590 после кратковременного подъема выше $4 600, достигнув самого высокого уровня с 15 мая.
Ралли обусловлено сочетанием факторов, усиливших макроэкономическую неопределенность и побудивших трейдеров наращивать позиции в золоте. Главным триггером на этой неделе стало неожиданное решение Министерства финансов США вдвое увеличить объем операций по выкупу долгосрочных государственных облигаций для поддержки ликвидности — как минимум до $4 млрд за одну операцию.
Доходность долгосрочных казначейских облигаций США первоначально резко снизилась после объявления, но с тех пор отыграла большую часть потерь. Однако восстановление практически не остановило рост золота. Опасения по поводу увеличения государственного долга США, значительного бюджетного дефицита и устойчивой инфляции подрывают доверие инвесторов к активам США, а доллар США (USD) расплачивается за это.
Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине из шести основных валют, торгуется в районе 98,65, вблизи трехмесячных минимумов.
Неопределенность вокруг Федеральной резервной системы (ФРС) также усиливает нервозность на рынках. При председателе Кевине Уорше центральный банк уделяет меньше внимания заявлениям о намерениях, оставляя рынкам меньше четких сигналов о направлении процентных ставок. Однако последние данные по занятости и инфляции в США снизили ожидания повышения ставки на предстоящем заседании, обеспечив импульс для ралли золота ранее в этом месяце.
Между тем продолжающиеся покупки со стороны центральных банков, особенно Китая, и усиление притока средств в биржевые фонды (ETF) на золото поддерживают устойчивый базовый спрос.
Тем не менее золото сталкивается с некоторыми препятствиями. Доходность казначейских облигаций США остается повышенной, увеличивая альтернативную стоимость владения недоходным металлом. Инфляция, обусловленная энергетическим рынком, также вызывает обеспокоенность, поскольку более высокие цены на нефть, связанные с противостоянием между США и Ираном, могут дольше удерживать инфляцию выше целевого уровня ФРС в 2% и сохранять давление на центральный банк, вынуждая его повышать процентные ставки.
Технический анализ: быки сохраняют доминирование, поскольку RSI приближается к уровням перекупленности
XAU/USD сохраняет четко выраженный бычий уклон, продолжая находиться выше 50-, 100- и 200-дневных простых скользящих средних (SMA), которые в совокупности поддерживают недавний восходящий тренд. Индекс относительной силы (RSI) на дневном графике находится вблизи 70 и указывает на состояние перекупленности, тогда как индекс среднего направленного движения (ADX) находится около 32, указывая на умеренный тренд, а индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) сохраняет конструктивный характер, что свидетельствует о сильном, но уже чрезмерно растянутом восходящем импульсе.
Сверху ближайшее сопротивление формируется около горизонтального уровня $4 600, а затем следует более высокий барьер на уровне $4 750. Снизу первоначальная поддержка расположена на уровне 200-дневной SMA $4 514, за которой следуют 100-дневная SMA на уровне $4 379 и 50-дневная SMA на уровне $4 172, а далее — более отдаленный структурный пол на уровне $4 000.
Хотя тренд благоприятствует дальнейшему росту, перекупленный RSI предупреждает, что неспособность преодолеть уровень $4 600 может спровоцировать коррекционный откат к этим нижележащим зонам спроса.
(Технический анализ был написан с помощью инструмента ИИ. Узнайте больше.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD поднимается выше 1,1700 в преддверии данных по индексу PMI США
Пара EUR/USD набирает обороты на европейской сессии в пятницу и торгуется выше 1,1700, несмотря на неоднозначные данные PMI из Германии и еврозоны. Инвесторы ожидают предварительные августовские опросы PMI по США, а сохраняющаяся слабость USD позволяет паре удерживать бычий настрой.
GBP/USD поднимается до шестимесячного максимума выше 1,3650
GBP/USD продолжает недельное ралли и торгуется на самом высоком уровне с февраля выше 1,3650, поскольку позитивные данные PMI поддерживают фунт стерлингов, несмотря на разочаровывающие данные по розничным продажам. Тем временем доллар США (USD) не может сохранить устойчивость по отношению к своим конкурентам после решения Министерства финансов на этой неделе увеличить покупки долгосрочных облигаций, что помогает паре набрать бычий импульс в преддверии данных PMI в США.
Золото тестирует трехмесячные максимумы вблизи $4 600 на фоне падения доллара США
Золото продолжает рост в пятницу, при этом быки нацелены на повторное тестирование области сопротивления $4 600, верхней границы торгового диапазона за последние шесть месяцев. Драгоценные металлы набирают обороты, пользуясь резкой распродажей доллара США после объявления плана Минфина США по увеличению ликвидности для выкупа долгосрочных ценных бумаг.
Crypto сегодня: быки по биткоину, Ethereum, XRP ускоряют ралли на фоне растущих притоков в ETF
Криптовалютный рынок сохраняет бычий настрой в пятницу, чему способствует рост биткоина выше $77 000. Альткоины, включая Ethereum и Ripple, повторяют позитивный настрой BTC, торгуясь вблизи $2 400 и $1,35 соответственно.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 21 августа:
После резкого падения в середине недели индекс доллара США не может запустить отскок и остается чуть выше трехмесячного минимума, установленного в четверг вблизи 98,50. В экономическом календаре в пятницу будут представлены предварительные данные за август по индексам деловой активности (PMI) в производственном секторе и сфере услуг для Германии, еврозоны, Великобритании и США.