Недельный прогноз по биткоину: BTC стабилизируется около $103 000 на фоне оптимизма в торговле и растущего институционального спроса

• Цена биткоина стабилизировалась в районе $103 000 в пятницу после нескольких отскоков от ключевого уровня сопротивления $105 000 на протяжении всей недели.
• Настроение на рынке склоняется к риску, подогреваемое глобальными торговыми сделками, сильным корпоративным накоплением и притоками в спотовые ETF.
• Трейдерам следует быть осторожными, так как неработающая биржа FTX объявила о втором раунде выплат кредиторам.

Цена биткоина (BTC) стабилизировалась в районе $103 000 на момент написания в пятницу, после нескольких отскоков от ключевого уровня сопротивления $105 000 на протяжении всей недели. Настроение на рынке склоняется к риску, подогреваемое глобальными торговыми сделками между Соединенными Штатами (США) и другими странами, сильным корпоративным накоплением и притоками в спотовые биржевые фонды (ETF). Тем не менее, трейдерам следует быть осторожными, так как неработающая биржа FTX объявила о втором раунде выплат, что может вызвать волатильность на крипторынке.

Торговые сделки и снижение CPI в США подогревают настроение на рынке 

Глобальные рынки были поддержаны на этой неделе крупными торговыми событиями и охлаждающими данными по инфляции из США.

В понедельник США и Китай согласовали сделку по снижению тарифов на 90 дней, снизив тарифы США на китайские товары с 145% до 30%, а китайские тарифы на товары США с 125% до 10%. Соглашение последовало за высокоуровневыми переговорами в Женеве, возглавляемыми министром финансов США Скоттом Бессентом и торговым представителем Джеймисоном Гриром, а также вице-премьером Китая Хэ Лифэном.

Также на прошлой неделе было объявлено о торговой сделке между США и Великобританией. Оба соглашения показывают признаки снижения глобальной торговой тарифной напряженности и неопределенности, что повышает уверенность инвесторов и склоняет их к риску в отношении таких активов, как биткоин.

Капитальный отчет QCP на этой неделе подчеркнул "откат тарифов и возникновение новой волны настроений на рынке риска," подогреваемой неожиданно бычьим поворотом в торговой дипломатии США.

Во вторник Вашингтон подписал знаковое торговое соглашение на сумму $600 миллиардов с Саудовской Аравией. 

В тот же период данные по индексу потребительских цен (CPI) в США оказались ниже ожиданий, что усилило ставки на снижение процентных ставок со стороны Федеральной резервной системы (ФРС) США. Тем не менее, центральный банк все еще, похоже, обеспокоен продолжающимися последствиями тарифов для инфляции и занятости. 

"Первое снижение ставок в настоящее время заложено в цены на июль, но, на наш взгляд, сентябрь более реалистичен, учитывая желание ФРС получить больше ясности. Ценообразование на рынке также скорректировалось соответственно, с двумя ожидаемыми снижениями ставок в 2025 году, по сравнению с четырьмя всего месяц назад," говорят аналитики QCP.

Несмотря на улучшающуюся макроэкономическую обстановку и снижение глобальной торговой напряженности, биткоин на этой неделе оставался в диапазоне, консолидируясь между $100 700 и $105 000.

Корпоративный и институциональный спрос укрепляет стратегическую привлекательность биткоина

Корпоративный интерес к биткоину начал неделю на сильной ноте. В понедельник японская инвестиционная компания Metaplanet объявила, что добавила 1 241 BTC на сумму $125,3 миллиона, увеличив свои общие активы до 6 796 BTC. 

В среду украинское медиа-издание сообщило, что Украина работает над законодательством, устанавливающим национальный стратегический резерв биткоина. Эта инициатива будет развиваться в сотрудничестве с Binance, ведущей глобальной криптобиржей, и все еще находится в процессе.

Если это будет реализовано, биткоин может увидеть больше суверенного принятия, как в Сальвадоре, что укрепит регуляторную ясность, повысит легитимность и поддержит долгосрочную уверенность инвесторов.

Дополняя бычью нарративу, DDC Enterprise Ltd, транснациональный потребительский бренд и компания электронной коммерции, работающая между Китаем и Соединенными Штатами, объявила в четверг, что она примет биткоин в качестве стратегического резервного актива.

В своем письме акционерам основатель и генеральный директор Норма Чу объявила о стратегии накопления биткоина, начиная с первоначальной покупки 100 BTC. Компания планирует приобрести 500 BTC в течение шести месяцев и достичь 5 000 BTC в течение следующих 36 месяцев, что сигнализирует о долгосрочной приверженности к роли биткоина в управлении казначейством.

Тем временем институциональный интерес продолжает набирать обороты. Согласно данным SoSoValue, спотовые биткоин-ETF в США зафиксировали общий приток в размере $343,47 миллиона до четверга, продлив пятинедельную серию, начавшуюся в середине апреля. Если эти притоки продолжатся и усилятся, цены на биткоин могут вырасти еще больше.

График недельных спотовых ETF на биткоин. Источник: SoSoValue

Некоторые медвежьи сигналы, на которые стоит обратить внимание 

Несмотря на бычий прогноз, обсужденный выше, трейдерам следует быть осторожными, так как метрика Network Realized Profit/Loss (NPL) от Santiment показывает, что держатели BTC фиксируют некоторую прибыль после резкого роста более чем на 10% на прошлой неделе. 

Как показано на графике ниже, метрика показала легкий всплеск на этой неделе, указывая на то, что держатели, в среднем, продают свои активы с значительной прибылью, увеличивая давление продаж. BTC может столкнуться с резким падением цены, если эта тенденция продолжится и усилится.

График NPL BTC. Источник: Santiment

Более того, неработающая криптобиржа FTX готовится начать следующий раунд расчетов с кредиторами в мае, согласно пресс-релизу в четверг. Компания сообщила, что начиная с 30 мая, имеющие право кредиторы примут участие в распределении более чем на $5 миллиардов в рамках своего плана реструктуризации. Если эти кредиторы переведут средства на биржи, это вызовет волну распродаж на крипторынке. 

Технический прогноз по биткоину указывает на угасание бычьего импульса

Биткоин столкнулся с несколькими отскоками и не смог закрыться выше уровня сопротивления $105 000 с воскресенья, консолидируясь ниже этого уровня сопротивления на протяжении последних четырех дней. На момент написания в пятницу BTC стабилизировался на уровне около $103 000.

Если BTC не сможет закрыться выше $105 000 и столкнется с откатом, это может продлить снижение до повторного тестирования психологического уровня поддержки на $100 000.

Индекс относительной силы (RSI) на дневном графике составляет 69 и направлен вниз после снижения ниже своего перекупленного уровня 70, подавая сигнал на продажу. Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) также переходит в медвежье пересечение на дневном графике. Если пересечение произойдет, это подтвердит еще один сигнал на продажу.

Дневной график BTC/USDT

Тем не менее, если BTC пробьет и закроется выше уровня сопротивления $105 000, это может открыть путь к ралли к историческому максимуму $109 588, установленному 20 января.