- Золото остается под давлением, поскольку ястребиные ожидания по процентным ставкам оказывают давление на недоходный металл.
- Напряженность в Ормузском проливе растет на фоне неудачи дипломатических усилий США и Ирана добиться прорыва.
- XAU/USD удерживается около нижней границы полосы Боллинджера на 4-часовом графике.
Золото (XAU/USD) начинает неделю под давлением, торгуясь около месячных минимумов, поскольку ястребиные ожидания по процентным ставкам продолжают оказывать давление на недоходный металл на фоне продолжающейся напряженности на Ближнем Востоке. На момент написания статьи XAU/USD торгуется около $4 520 во время американской сессии, снизившись почти на 2,0% внутри дня.
Напряженность в Ормузском проливе держит рынки в напряжении
Настроения на рынке остаются хрупкими на фоне неопределенности относительно будущего мирных переговоров между США и Ираном, при этом напряженность нарастает. В Фуджейре (ОАЭ) произошел пожар на нефтеперерабатывающем предприятии после атаки беспилотника, предположительно запущенного из Ирана.
Ранее в тот же день иранское информационное агентство Fars сообщило, что два ракеты поразили американское военно-морское судно у острова Джаск после того, как оно якобы проигнорировало предупреждения Корпуса стражей исламской революции (КСИР) остановиться.
Этот инцидент последовал за объявлением президента США Дональда Трампа о морской инициативе под названием «Проект Свобода», направленной на сопровождение застрявших коммерческих судов через Ормузский пролив. В ответ Тегеран предупредил, что атакует силы США, если те попытаются приблизиться или войти в водный путь. Однако американский чиновник опроверг информацию о том, что какое-либо американское судно было поражено, согласно Axios.
Тем временем дипломатические усилия остаются в тупике. Вашингтон отверг пересмотренное 14-пунктовое предложение Ирана и представил встречное предложение, которое сейчас рассматривается в Тегеране, при этом ядерные разногласия остаются нерешенными.
Ястребиные ставки ФРС оказывают давление на золото
Хотя перемирие, по-видимому, сохраняется, конфликт продолжается без ясного конца. Продолжающиеся перебои с поставками в Ормузском проливе поддерживают высокие цены на нефть, что усиливает глобальные инфляционные риски.
Возникающий энергетический шок добавляет давления на центральные банки, особенно Федеральную резервную систему (ФРС), чтобы сохранять более высокие затраты на заимствования дольше или даже ужесточать политику, если инфляционное давление усилится. Это поднимает доходность казначейских облигаций США, оказывая давление на недоходный металл.
Инструмент CME FedWatch показывает, что ожидается сохранение ставок ФРС на текущем уровне в течение этого года, в то время как рынки теперь закладывают повышение ставок в следующем году, при этом вероятность повышения ставки в январе 2027 года выросла до 22% с почти 0% неделю назад.
В то же время сохраняющаяся геополитическая напряженность и растущие ястребиные ожидания в отношении ФРС поддерживают доллар США (USD), добавляя дополнительное давление на XAU/USD, номинированный в долларах.
В дальнейшем трейдеры продолжат следить за развитием событий между США и Ираном наряду с предстоящими экономическими данными США в поисках новых подсказок относительно монетарной политики ФРС, при этом чиновники ФРС также запланированы к выступлениям на протяжении недели.
Экономический календарь США включает индекс деловой активности в сфере услуг ISM и данные по вакансиям JOLTS во вторник, за которыми последуют данные по изменению занятости ADP в среду, еженедельные заявки на пособие по безработице в четверг и отчет по занятости в пятницу, включающий данные по несельскохозяйственной занятости (NFP).
Технический анализ: XAU/USD торгуется около поддержки на фоне ослабления импульса
На 4-часовом графике XAU/USD остается под явным медвежьим давлением, поскольку цена удерживается ниже 20-периодной простой скользящей средней (SMA) полосы Боллинджера около $4 590,71 и даже торгуется чуть ниже нижней границы около $4 519,06, что подчеркивает сохраняющееся понижательное давление. Индекс относительной силы (RSI) (14) находится около 33, близко к зоне перепроданности, что указывает на растянутый медвежий импульс, но пока не сигнализирует о подтвержденном развороте.
Сверху ближайшее сопротивление расположено у нижней границы полосы Боллинджера около $4 519,06, за которым следует средняя линия полосы Боллинджера на уровне $4 590,71 и верхняя граница около $4 662,35, при этом более сильное сопротивление формируется на горизонтальном уровне $4 850,00. Снизу следующей значимой поддержкой является ранее отмеченная горизонтальная зона поддержки на уровне $4 400, где продавцы могут приостановить давление, если текущее снижение продолжится.
(Технический анализ этой статьи был подготовлен с помощью инструмента искусственного интеллекта.)
Золото - Часто задаваемые вопросы (FAQ)
Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.
Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.
Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.
Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Доллар США резко растет после решения ФРС, неопределенность сохраняется
Пара EUR/USD завершила неделю ниже 1,1500, недалеко от нового многонедельного минимума 1,1454. Доллар США (USD) вырос после объявления Федеральной резервной системы (ФРС) по монетарной политике, единственного катализатора рынка на прошлой неделе.
Золото: быки вновь берут контроль; следующий этап роста остается неопределенным
Драгоценный металл начал неделю в довольно медвежьем настрое, продолжив почти непрерывный медвежий ход после августовских максимумов вблизи отметки $4 700 за тройскую унцию. Однако рыночные настроения резко изменились во второй половине недели. И это были не Федеральная резервная система (ФРС), возобновившаяся геополитическая напряженность, доллар США (USD) или доходность казначейских облигаций США.
Итоги заседания BoJ: не так ястребиный, как ожидалось
Банк Японии (BoJ) повысил целевой уровень краткосрочной процентной ставки до 1,25% с 1,00% при голосовании 7-2, что стало очередным шагом в нормализации монетарной политики и в целом соответствовало тому, чего все ожидали в течение нескольких недель.
Bitcoin: BTC игнорирует неудачу с CLARITY Act и ястребиную позицию ФРС
Цена биткоина (BTC) на этой неделе сохраняет устойчивость, торгуясь выше $78 000 на момент написания в пятницу и направляясь к ключевой зоне сопротивления. Спрос со стороны институциональных инвесторов демонстрирует первые признаки ослабления: спотовые биржевые фонды (ETF) движутся к второй неделе подряд оттоков, при этом к четвергу было зафиксировано более $420 млн на фоне обострения напряженности на Ближнем Востоке.
Вот что вам нужно знать в пятницу, 18 сентября:
Индекс доллара США (DXY) демонстрирует скромный рост вблизи 100,30 в пятницу, поскольку трейдеры продолжают оценивать последнее повышение ставки Федеральной резервной системы и сигналы по политике. В среду центральный банк США решил повысить базовую процентную ставку на четверть процентного пункта до диапазона 3,75%-4,00%. Это первое повышение ставок ФРС с июля 2023 года. Выступление члена совета управляющих ФРС Мишель Боуман запланировано на более позднее время в пятницу.